机械行业月报：制造业PMI小幅回升，工程机械行业表现良好

本月机械设备行业领先沪深300指数。本月各指数有涨有跌。其中上证指数跌幅为0.08%，深证成指涨幅为2.16%，创业板指涨幅为0.98%。恒生指数涨幅为3.74%，沪深300涨幅为1.16%。申万一级子行业中，17个子行业录得涨幅，14个子行业录得跌幅。其中家用电器行业涨幅达11.25%，机械设备行业涨幅为7.36%，跑赢沪深300指数6.20个pct，在申万行业指数里机械设备行业涨幅排名前位，排名4/31。中国制造业采购经理指数(PMI)为49%，比上月增长0.2个百分点。机械概念板块中，共计18个行业录得涨幅，1个行业录得跌幅，工程机械器件行业涨幅为17.15%，领先沪深300指数16.99个pct。机械设备行业个股方面，部分个股本月表现持续强势，昊志机电涨幅达87.45%，排行前十的个股涨幅均超过30%。机械设备行业部分个股进行了不同幅度的调整。其中同飞股份跌幅达40.82%。 本月行业动态及要闻。1）光伏设备：2021年我国集中式光伏新增装机2560万千瓦，分布式光伏新增装机2928万千瓦，分布式装机首次超过集中式。 截止至2023年一季度，我国分布式光伏装机达1.76亿千瓦，集中式光伏装机达2.49亿千瓦。2）锂电设备：根据中国汽车协会行业信息部统计，新能源汽车产销分别为71.3万辆和71.7万辆，同比变动分别为+53.00%和+60.40%。3）核电设备：据中国核能行业协会，我国大陆在运核电机组有54台，装机容量为55805.74MWe；我国大陆地区在建核电机组数为23台，在建装机容量约为18741MWe。在建机组中有一大半采用三代核电技术，霞浦和石岛湾核电站采用四代核电技术，石岛湾1号反应堆已于2021年12月20日首次并网成功。截至2023年5月，我国核电发电新增装机容量为119万千瓦。4）碳纤维：根据海关总署数据，我国碳纤维当月进口金额为0.14亿美元，环比减少3.98%，累计进口7.30亿美元，较上月累计值增23.10%。 5）半导体设备：据美国半导体产业协会统计，截止至2022年末，全球半导体销售额为5808.29亿美元，同比增长4.28%。我国半导体市场销售额发展趋势基本与全球总额涨跌规律相近，2021年全国共实现半导体销售额1877.40亿美元，同比增长24.84%。按份额来说，我国半导体市场销售额在全球总额的比重近五年内处于31%-35%之间，2023年有所下滑，截止至2023年3月，我国半导体销售份额为30.23%。6）机器人：根据中国电子学会发布的《中国机器人产业发展报告（2022）》，其中预测2024年全球工业机器人和特种机器人市场规模将达到230亿美元及140亿美元，对应我国市场分别为115亿美元及34亿美元。根据国家统计局数据，截止至2023年5月，我国工业机器人单月生产40175台，同比增长9.72%；累计产量为182161台，同比增长9.68%。7）检测行业：根据国家市场监管总局的数据显示，2021年我国检验检测市场的规模为3853亿元，同比增长11.9%。我们认为，未来随着如新能源汽车等的新兴领域的需求不断增加，大大提升了产品检测的相关需求，也成为了检测行业发展的源动力。 本月相关公司公告。【帝尔激光】公司于近日与客户A签订了《设备采购合同》，合同金额合计为66,518.58万元（人民币，不含税）。截至6月5日，公司与客户A及其同一控制下主体在连续十二个月内累计签订日常销售合同合计金额为人民币97,634.57万元，占公司2022年度经审计主营业务收入年度经审计主营业务收入73.72%。 【奥特维】公司控股子公司无锡松瓷机电有限公司（以下简称“松瓷机电”）近日与青海晶科能源有限公司签订《设备采购合同》，松瓷机电向青海晶科能源有限公司销售大尺寸单晶炉，合同金额约4.8亿元（含税）。 【蓝晓科技】近日，西安蓝晓科技新材料股份有限公司与HANACOLLA签订《3000吨电池级碳酸锂提锂装置销售合同》，合同金额为2,500万美元。 本月机械行业投资建议： （1）光伏设备行业：推荐东方电热，奥特维，京山轻机。 （2）锂电设备行业：推荐华工科技、科达利、先导智能，杭可科技，国安达。 （3）核电设备行业：推荐江苏神通，航天晨光，景业智能。 （4）碳纤维行业：推荐吉林化纤，中航高科、精工科技，中复神鹰。 （5）工控及机器人：建议关注绿的谐波，双环传动。 （6）检测行业：推荐东华测试、奕瑞科技。 风险提示：宏观经济下行风险；全球疫情持续影响；原材料价格波动；下游需求低迷；国际地缘政治冲突；贸易争端持续；产业政策调整。 本月机械行业市场表现 机械行业整体市场表现 2023年6月，各指数有涨有跌。其中上证指数跌幅为0.08%，深证成指涨幅为2.16%，创业板指涨幅为0.98%。恒生指数涨幅为3.74%，沪深300涨幅为1.16%。 图表1：本月各指数有涨有跌 2023年6月，申万一级子行业中，17个子行业录得涨幅，14个子行业录得跌幅。其中家用电器行业涨幅达11.25%，机械设备行业涨幅为7.36%，跑赢沪深300指数6.20个pct，在申万行业指数里机械设备行业涨幅排名前位，排名4/31。 图表2：机械设备行业在申万行业指数里机械设备行业变化率排名4/31，较沪深300指数高6.20个pct 2023年6月，中国制造业采购经理指数(PMI)为49%，比上月增长0.2个百分点。国家统计局服务业调查中心、中国物流与采购联合会6月30日发布数据，非制造业商务活动指数和综合PMI产出指数分别为53.2%和52.3%，比上月下降1.3和0.6个百分点，但继续位于扩张区间，显示我国经济保持恢复发展态势。 图表3：制造业PMI情况 机械行业细分板块市场表现 2023年6月，机械概念板块中，共计18个行业录得涨幅，1个行业录得跌幅，工程机械器件行业涨幅为17.15%，领先沪深300指数16.99个pct。 图表4：共计18个行业录得涨幅，1个行业录得跌幅 行业个股表现 2023年6月，机械设备行业个股方面，部分个股本月表现持续强势，昊志机电涨幅达87.45%，排行前十的个股涨幅均超过30%。 图表5：部分个股本月表现持续强势，昊志机电涨幅达87.45% 本月机械设备行业部分个股进行了不同幅度的调整。其中同飞股份跌幅达40.82%。 图表6：部分个股进行了不同幅度的调整。其中同飞股份跌幅达40.82% 行业动态及政策要闻 光伏设备 2019年，受到政策迟于预期及标杆电价补贴改为竞价补贴模式，国内新增装机量较2018年下降明显。2020年受疫情影响，上半年电站装机规模较少，全年装机主要集中在下半年，尤其是12月，在抢装推动下，单月新增光伏装机规模达到29.5GW，创历史新高。2020年全年国内光伏新增装机量达48.20GW，同比上升60.1%，为近三年新高，累计光伏并网装机容量达253GW，新增和累计装机容量均为全球第一。2021年我国集中式光伏新增装机2560万千瓦，分布式光伏新增装机2928万千瓦，分布式装机首次超过集中式。截止至2023年一季度，我国分布式光伏装机达1.76亿千瓦，集中式光伏装机达2.49亿千瓦。 图表7：光伏新增装机量 图表8：光伏发电装机 根据CPIA数据，我国光伏产品历年出口金额自2017年至2021年由150亿美元增至284.3亿美元，CAGR为17.33%，其中2021年同比增长43.95%。 图表9：我国光伏产品出口金额 锂电设备 受益于政府对新能源汽车消费的支持及行业竞争格局和供应链的完善，大众、通用、丰田和本田等为代表的传统车企正在加速布局电动车，车型也逐渐丰富。 我国新能源汽车今年1月产量、销量有轻微回落；到2月底，数据出现明显回升。根据中国汽车协会行业信息部统计，2023年5月，新能源汽车产销分别为71.3万辆和71.7万辆，同比变动分别为+53.00%和+60.40%。 图表10：我国新能源汽车销量及增速 图表11：我国新能源汽车产量及增速 根据中国汽车动力电池产业创新联盟数据，截止至2023年5月，我国动力电池当月产量为56556.1MWh，同比变化+58.96%；动力电池当月装机量为28,242.30MWh，同比变化+43.46%。 图表12：我国动力电池产量（MWh，年累计值）及增速 图表13：我国动力电池装车量（MWh，年累计值）及增速 新型储能新增投运7GW！锂电储能占比达97%！《中国可再生能源发展报告2022》发布 【国际能源网】6月28日，水规总院发布《中国可再生能源发展报告2022》。报告从常规水电、抽水蓄能、风电、光伏、生物质、地热能、储能、氢能八个方面，介绍了2022年可再生能源发展取得的成就，以及对未来的展望。 《报告》提出，2022年，新增投运新型储能项目规模约7GW，累计装机规模约13.1GW/27.1GWh。新增投运项目中，锂离子电池储能占比达97%。累计装机占比达到94%，较2021年提升3.1个百分点。 根据《报告》，全国锂离子电池行业总产值突破1.2万亿元，锂离子电池产量达750GWh，同比增长超过130%，其中储能型锂电产量突破100GWh。 核电设备 根据2023年4月26日发布的《中国核能发展报告2023》，截至目前，中国在建核电机组24台，总装机容量2681万千瓦，继续保持全球第一；商运核电机组54台，总装机容量5682万千瓦，位列全球第三。 中国核能行业协会秘书长张廷克介绍说，2022年，中国核电总装机容量占全国电力装机总量的2.2%，发电量为4177.8亿度，同比增加2.5%，约占全国总发电量的4.7%，核能发电量达到世界第二。 报告提到，与燃煤发电相比，2022年，中国核电发电相当于减少燃烧标准煤近1.2亿吨，减少排放二氧化碳近3.1亿吨。中国核电发电量持续增长，为保障电力供应安全和推动降碳减排作出了重要贡献。此外，2022年，中国有37台机组在世界核电运营者协会的综合指数达到满分，占世界满分机组的50%。 截至2023年5月，我国核电发电新增装机容量为119万千瓦。 图表14：累计新增核电装机量 海阳核电4号机组首个大型模块顺利吊装 【环球网】6月30日，海阳核电4号机组首个大型模块——核岛底封头顺利完成吊装，标志着工程建设进入新阶段。海阳核电是我国首批先进的非能动型压水堆核电技术应用工程。 碳纤维 根据海关总署数据，2023年5月，碳纤维单月进口为0.14亿美元，环比减少3.98%； 累计值为0.73亿美元，环比增长23.10%。 图表15：碳纤维进口情况（万美元） 2017年至2021年中国碳纤维总需求由23497吨增长至62379吨，期间CAGR达27.65%，每年增长率分别为20.00%/32.00%/22.00%/29.10%/27.69%。其中2021年进口33129吨，同比增长9.15%，国产29250吨，同比增长58.11%。我国碳纤维进口市场需求增长率五年来分别为0.84%/36.77%/17.37%/17.46%/9.15%，国产碳纤维需求量整体增长速度更高，分别为105.56%/21.62%/33.33%/54.17%/58.11%。在国产碳纤维技术迅速发展的今天，《2021全球碳纤维复合材料市场报告》中预测，未来三年内国产碳纤维将会超过进口量。 图表16：我国碳纤维总需求情况 图表17：中国碳纤维需求（进口/国产）情况 2023年全球航空碳纤维市场规模 【复材网】2023年6月15日，ReportLinker发布了《2023年全球航空碳纤维市场报告》。 全球航空碳纤维市场预计将从2022年的22.6亿美元增长到2023年的24.7亿美元，复合年增长率为9.2%。预计到2027年将达到33.7亿美元，复合年增长率为8.1%。 半导体设备 半导体产业已经成为衡量国家综合实力标准之一，全球行业迎来新增长周期。半导体产业作为信息时代的基础，已成为衡量国家产业竞