新能源+AI行业周报（第13期20250615-20250621）：固态、储能向好，海风国内外共振

行业周报

核心观点

• 行业整体策略：继续重视固态电池、智能化等创新；海风、储能等子行业有望实现向好。
• 新能源汽车产业链：
  • 智能化升级进入关键拐点期，国内小鹏、小米等是核心，推动AI汽车发展。
  • 国内外龙头共同推动固态电池产业化，璞泰来、星源材质等受益。
• 光储产业链：
  • 储能有望率先向好，宁德时代、阳光电源、泰禾智能等受益，光储系统核心为“逆变器+储能+智能控制”。
  • 新能源消纳持续打开空间，光伏需求侧预期有望向好，隆基、爱旭、协鑫科技等受益。
• AI+新能源、风电等产业链：
  • 海风国内外共振向上，大金重工、海力风电、运达股份等受益。
  • 新能源+人形机器人持续升级，科达利、震裕科技、浙江荣泰等受益。

关键数据

• 新能源汽车终端销量：2025年5月达96.5万辆，同比增长22.9%，渗透率升至51.7%。
• 海上风电项目：浙江苍南5号项目总装机容量901MW，华电龙口北项目规模达100MW。
• 特高压建设：哈密—重庆±800千伏特高压直流工程正式投运。

研究结论

• 固态电池、储能、海风等子行业有望实现向好，成为行业新的增长点。
• AI技术与新能源、风电等产业链深度融合，推动行业智能化升级。
• 下游需求、行业竞争、技术进步等因素将影响行业发展趋势。