金融新规热读（3月刊）

金（3月融刊）新规热读 会计师事务所2025毕马威华振会计师事务所香港特别行政区合伙制事务所，均是毕马威国际有限公司特殊普通合伙中国合伙制会计师事务所，毕马威企业咨询英国私营担保有限公司中国相关联的独立成员所全球组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。有限公司中国有限责任公司，毕马威会计师事务所澳门特别行政区合伙制事务所，及毕马威1 2025年4月 目录 3月金融新规概览 1、国务院发布金融“五篇大文章”指导意见 2、金融监管总局等三部门启动知识产权金融生态试点 3、金融监管总局优化行政处罚执法方式 4、金融监管总局出台举措助力提振消费 5、中共中央国务院部署实施提振消费专项行动 6、金融监管总局进一步规范商业银行代理销售 会计师事务所2025毕马威华振会计师事务所香港特别行政区合伙制事务所，均是毕马威国际有限公司特殊普通合伙中国合伙制会计师事务所，毕马威企业咨询英国私营担保有限公司中国相关联的独立成员所全球组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。有限公司中国有限责任公司，毕马威会计师事务所澳门特别行政区合伙制事务所，及毕马威2 会计20师25事毕务马所威华香振港会特计别师行事政务区所合特伙殊制普事通务合所伙，均是中毕国马合威伙国制际会有计限师公事司务所英，国毕私马营威担企保业有咨限询公司中国相关有联限的公独司立成中员国所有全限球责组任织公中司的，成毕员马。威版会权计所师有事，务不所得澳转门载特。别在行中政国区印合刷伙。制事务所，及毕马威2 3月金融新规概览 3月，中共中央、国务院、人民银行、金融监管总局、证监会、中银协、中市协、中证协等监管机构、自律组织、交易所等共发布重要新规42项，包含正式发文35项和 一、经济促进 中方共案》中；央工、信国部务等院三发部布门《发提布振《消费关于专项促行进环动 二、“五篇大文章” 保银持装协民备、制全造国业工高高商质质联量量发发布展展倡《的议银若行书干业意金见融机市》；构协中支 国指导务院意发见布》《关保于障做中好小金企融业“款项五篇支付大文条例章》”；的 布《营银经行济间债券市场进一步支持》民；营中企业 质量发展行动方案》等 发商工多作部门方案联的》合意《发布关于《知进识一产步权优金化融知生识态产综权合领试域点营 高业保环境险业养见老》金等融；高金质融量监发管展总实局施发方布案《》银等行 协管、理交办易法所（等征发布意多项稿证）券》业务；、证债券会业务中、 期货业务新规 监定会（发修布订《草中案国征证求监意会见稿出）机》构监管职责规 理股办权法投》资试《关点于的进通一知》步《扩金大融金机融构资产品投适资当公性司 废险止业部涉分嫌规犯章罪的案决件定移送（工征求作意的见规稿定）》《》关；于证 金融监管总局发布《商业银行代理销售业务 办行法政处（征罚求办意法（见征稿）求》意《见关稿）于》加《强信银访行业工作保 重要监管变化画像 四、重要业务新规 三、监管变革 金融监管总局发布《国家金融监督管理总局 征求意见稿7项，重点涉及消费金融、养老金融、知识产权金融、股权投资、证券业务、期货业务、债券业务、代理销售、消费者权益保护等重要业务与管理领域。 影响机构： 重点速读 科技创新与提振消费的重要性日渐凸显 01 近3月期份，，科金技融创监新管与机提构振围消绕费两被个共主同题列颁为布政府了工多项作重金点融。领和域知的识工产作权方金案融与等通。知意见，重点聚焦发展消费金融 02 监管重心更聚焦促进经济发展 2025年以来，金融监管机构出台的新规中，经济促 金控集团 商业银行 保险 资产管理 证券 理财 金融租赁 信托 基金 其他 进更、聚业焦务于试配点合策高文质件量的发持济续的上统，部署监管，与重相点 关部门协同提供金融领域的支持。 03 监管透明度、规范性进一步增强 未来监管透明度、规范性将进一步强化。 近期金融监管机构陆续发布监管变革方面的新规与征 中关央会金议融也工提作出会了议进要一求步全严面格加执强法金程融序监、管优化，执国务法院方相式，求意见稿，全面体现了严格规范公正文明执法的要求， 1、国务院发布金融“五篇大文章”指导意见建议关注机构：所有类型金融机构 主要内容 一、金融“五篇大文章”重点领域和主要着力点：加强对实现高水平科技自立自强和建 设科技强国的金融支持；为经济社会发展全面绿色转型和美丽中国建设提供高质量金融 供给；完善多层次、广覆盖、可持续的普惠金融体系；健全应对人口老龄化的养老金融 体系；推动数字金融高质量发展。 2025年3月5日，国务院办公厅发 新规背景： 二、提升金融机构服务能力和支持强度：构建分工协作的金融机构体系；健全运行高效 的组织管理体系；完善高度适配的产品服务体系；强化数字驱动的金融业务运营体系； 建立科学有效的风险管理体系。 意见》），推动做好科技金融、 布《关于做好金融“五篇大文章”的指导意见》（以下简称《指导 互动的金融市场生态；加强金融“五篇大文章”相关配套设施建设。 好服务高质量发展；加大外汇业务和跨境人民币业务便利化政策和服务供给；培育循环 三、强化金融市场和基础设施服务功能：充分发挥债券市场融资功能；推动股权市场更 建设金融强国。《指导意见》要 绿色金融、普惠金融、养老金融、数字金融“五篇大文章”，加快 章”发展取得显著成效，重大战 求，到2027年，金融“五篇大文 四、加强政策引导和配套支撑：加强对金融机构的激励引导；建立健全标准体系和支持 配套机制；稳妥有序推进金融“五篇大文章”相关改革试点。 可得性和金融产品服务供需适配 略、重点领域和薄弱环节的融资 五、加强组织协调和风险管控：强化组织实施；加强风险管控。 度持续提升，相关金融管理和配套制度机制进一步健全。 资料来源：根据国务院办公厅《关于做好金融“五篇大文章”的指导意见》等整理而成。 1、国务院发布金融“五篇大文章”指导意见（续） 建议关注机构：所有类型金融机构 趋势观察 业务影响 趋势一：金融“五篇大文章”目标明确，路径清晰 《指导意见》提出了到2027年，金融“五篇大文章”发展的成效目 标，并针对重点领域和主要着力点以及机构、市场、基础设施、配套支撑等方面提出了具体要求。将推进金融资源配置与高水平科技自立自强、绿色低碳发展、中小民营企业发展、应对人口老龄化、 经济数字化转型等发展目标深度融合；并通过优化金融资源配置、提升金融服务能力，使我国金融结构与实体经济发展更加匹配，实现更高效、可持续的经济增长。 趋势二：优化金融资源配置，增强金融创新能力 《指导意见》提出“突出金融功能性”，并通过纳入经营发展战略， “一把手”负责、优化激励机制等方式引导优化金融资源配置。鼓励各类金融机构围绕实体经济需求创新金融产品和服务，例如推进金融服务科技创新能力建设，加快数字金融创新等。同时利用数字 技术手段为经营决策、风险管理、产品研发等环节赋能，使金融机构能够更好地满足实体经济的需求，在创新驱动下立足职能定位开展差异化竞争，提升市场竞争能力。 1、丰富金融产品和服务模式 根据《指导意见》提出的金融“五篇大文章”重点领域和主要着力点，以及产品服务体系提升要求，金融机构需围绕实体经济需求，立足自身定位，适配金融市场和基础设施发展，开展金融创新，丰富金融产品和 服务模式，充分用好配套政策支持和改革试点机遇。 2、优化组织管理体系 为配套支撑金融“五篇大文章”的发展，《指导意见》亦提出金融机构分工协作体系、金融业务运营体系、风险管理体系等方面的提升要求。 预计将对金融机构战略规划、业务模式、机构合作机制、风控运营目标 建议行动 知识普及宣传与人员培训 加大智能技术的应用与投入 等带来变化影响，建议金融机构相应优化自身组织管理体系。 管理体系重检与升级 产品与服务设计研发 商业银行 保险 理财 信托 其他 2、金融监管总局等三部门启动知识产权金融生态建试议关点注机构： 主要内容 知识产权质押登记：支持在试点区域设立商标权及版权质押登记服务窗口或者代办点，开通 新规背景： 为做好中央金融工作会议提出的 “五篇大文章”，支持科创企业和文化产业发展，改进知识产权 金融服务，2025年3月4日，国家金融监督管理总局、国家知识产权局、国家版权局联合发布《知识产权金融生态综合试点工作方案》（以下简称《方案》），决 定在北京市、上海市、江苏省、 浙江省、广东省、四川省、深圳 市、宁波市开展知识产权金融生态综合试点工作。 版权质押登记绿色通道，推进质押登记办理便捷高效；加快建设在线版权质押登记平台，缩短办理周期。 知识产权价值评估体系：鼓励商业银行对于单笔1000万元以下知识产权质押贷款通过内部评估或者银企协商形式确定价值；鼓励政府部门在知识产权价值评估方面提供数据、模型和系统支持；有条件的地方可以探索用知识产权整体评价替代价值评估。 知识产权金融服务升级：指导金融机构制定知识产权金融业务办法和管理制度；鼓励延长贷款期限，提高中长期贷款比例；鼓励将动植物新品种权、地理标志、数据权益等纳入可质押 知识产权范畴；支持银行业信贷资产登记流转中心为知识产权质押贷款转让提供绿色通道服务，三年内免收各项费用。 知识产权交易机制：健全知识产权交易机制，推进专业化处置平台建设，鼓励知识产权交易运营平台等设置知识产权质物处置专门版块；探索采取企业预缴质押期间专利年费等方式，避免专利权因未缴纳专利费而失效。 知识产权金融协作机制：鼓励地方建立健全风险分担和补偿机制，探索风险补偿前置模式；加强知识产权金融协作，发挥“政府平台金融”三方合作模式作用，实现信息、数据互联互通，提升综合服务水平。 资料来源：根据国家金融监督管理总局国家知识产权局国家版权局关于印发《知识产权金融生态综合试点工作方案》的通知及相关报道等整理而成。 建议关注机构： 商业银行 保险 理财 信托 其他 2、金融监管总局等三部门启动知识产权金融生态试点（续） 趋势观察业务影响 坚持问题导向，重点解决业务痛点、难点和堵点 方和领域还存在制约知识产权金融发展的诸多痛点、难点和 近年来，尽管知识产权金融业务保持快速增长，但是一些地 堵点。本次《方案》以“知识产权”这一关键要素为突破口 处置难”“风险补偿机制有待健全问题”等问题提出了针对 和抓手，坚持问题导向，重点针对“登记难”“评估难”“ 性的政策措施。 加强风险管理能力 构在开展相关业务时需加强对风险的识别、评估和控制能力。金融机构 前景以及流动处置难易程度等进行全面评估，确保风险可控。同时，建 由于知识产权的价值评估相对复杂且存在一定的不确定性，因此金融机需建立科学的风险评估体系，对知识产权价值、法律环境稳定性、市场立健全风险分担和补偿机制，降低业务风险至可控水平。 创新活跃地区试点先行，有序推进金融创新 《方案》选取了知识产权密集且工作基础较好的地方开展知 破并积累经验后，逐步复制推广。后续三部门亦将指导试点 识产权金融生态综合试点工作。三部门表示将在问题取得突 省市结合工作实际，细化工作举措，发挥省市区域优势与禀 情况，形成科技、产业、金融良性循环，有序推动知识产权 赋特点，并将定期开展经验交流和案例推广，通报工作进展 金融创新。 提升专业服务能力 流程等方式，提升支持产权金融专业服务能力。 知识产权金融业务具有广阔的发展前景，金融机构需要提供更加专业的人才资源及服务能力储备。建议金融机构通过加强内部培训、引进专业人才、设立专业机构或特色网点、聘用第三方专业服务机构、优化业务 建议行动 业务管理流程优化 产品与服务设计研发 3、金融监管总局优化行政处罚执法方式 主要内容 建议关注机构： 新规背景： 2025年3月14日，国家金融监督管理总局就《行政处罚办法（征求意见稿）》（以下简称《征求意见 稿》）公开征求意见，《征求意见 稿》是在《中国银保监会行政处罚办法》基础上修订形成的，旨在