2024 年第一季度全球人力资源技术报告

深厚的行业专业知识 7个核心垂直技术 全球前10名中唯一的独立精品店 合伙人式投资银行，拥有创业团队 最大的技术团队之一，在美国 ，欧洲和中东拥有100多名专业人员 完成了超过500笔交易，包括许多具有里程碑意义的技术交易 •8x投资银行年 •年度34x交易 •5x领导奖 执行广泛的交易，包括战略并购，私募股权收购，非公开配售，买方和刻划交易 2 投资组合公司 投资组合公司 3 投资组合公司 * 的子公司 投资组合公司 注意：选定的交易 *由德雷克之星的合作伙伴执行的交易 资料来源：Pitchbook，Gartner，DSResearch4 2020A2025F2030F 85m 预期 全球差距 成长技 术34% 49%#1 #2 JopOpenings求职者劳动力 32%+33%自2021#3 许多公司正在努力寻找具有合适技能的合适人选来填补他们的职位空缺2)与2021年相比，将劳动力作为首要任务的提及增加 人力资源部门面临巨大压力由于人口结构的变化加上过去20年来全球最低的失业率 留住人才变得越来越重要，由于全球劳动力缺口和不断升级的人才获取成本3) 提供数字体验至关重要新一代人才由数字原住民组成，他们希望获得无缝的数字体验3) 人力资源功能数字化的重要性日益提高被强调优先考虑劳动力和成本管理 效率改进,员工沟通,and远程工作能力是关键的数字化驱动因素 自动化、数据驱动型决策和传统技术堆栈的整合帮助优化成本管理 资料来源：1）KornFerry：工作的未来-全球人才紧缩（2018）（说明性）；2）欧洲职业培训发展中心（2021）；3）麦肯锡：欧洲人才已准备好走出大门。公司应如何应对？（2022）； 4)GartnerResearch:2024HR技术要求(2023)5 外部HR 混合工作生产率 人力资源的作用已经演变从传统的行政职能到新的战略责任 员工经验 Control 就业政策 基于技巧的发展 灵活性和良好 影响整个业务的人力资源计划，如混合工作环境、学习和发展以及员工体验， 对于组织保持其竞争优势至关重要 雇员 大部分W/HR 行政管理 PAYROLL ETC. GIGCAREERS 敏捷学习 ETC. 人力资源部必须平衡业务利益的交付与相关成本实现最佳商业价值 大部分W/HR专业知识外部HR 资料来源：Pitchbook，研究与市场，Gartner，DSResearch6 42% 2023A 58% 65% 2023A 35% 战略私募股权早期后期 2023年，战略买家占HRTech并购活动的一半以上，这得益于提供整体平台HR解决方案的努力，以提供端到端数字化的HR功能 大约三分之二的投资资本被分配给后期的风险投资轮 ，因为投资者越来越多地寻找更成熟的资产，并有明确的盈利途径 1)基于交易计数；2）基于投资音量7 来源：Pitchbook 亚太地区-商业 资料来源:Pitchbook8 3 2 资料来源:Pitchbook9 10 DRAFT 人才培养 采购招聘营销 SelectionSuite/Engagement入职培训 人力资本管理 HRIS/工资福利 临时劳动力 人才管理 薪酬DEI/合规绩效与继任学习与发展员工敬业度HR分析 11 员工敬业度 学习和 Development 绩效与继任 DEI/ 合规性 补偿 临时劳工 劳动力管理 好处 HRIS/ 工资单 入职培训 套房/订婚 选择 招聘营销 采购 12 HR分析 20,0% 0,0% (10,0)% (20,0)% (5.2%) (13.2%) (30,0)% (31.3%) (40,0)% (50,0)% 10,0% (60,0)% Jan2月Mar四月MayJunJul8月9月10日11月12月Jan2月3月四月MayJunJul8月9月10日11月12月 202220222022202220222022202220222022202220222022202320232023202320232023202320232023202320232023 人才获取人力资本管理/人才管理纳斯达克综合指数 人才收购 人力资本管理/人才管理 来源：截至31.12.2023的资本智商（平均加权） 13 8,0x 7,0x 6,0x 5,0x 4,0x 3,0x 2,0x 1,0x 0,0x 4.2x 3.5x 6.5x Jan2月Mar四月五月六月8月9月10日11月12月Jan2月3月四月MayJunJul8月9月10月11月12月 202220222022202220222022202220222022202220222022202320232023202320232023202320232023202320232023 人才获取人力资本管理/人才管理纳斯达克综合指数 人才收购 人力资本管理/人才管理 资料来源：截至31.12.2023的资本智商 14 30,0x 21.4x 21.1x 19.9x 25,0x 20,0x 15,0x 10,0x 5,0x 0,0x Jan2月Mar四 月 MayJun7 月 8月SepOct11 月 DecJan2月Mar四 月 MayJun7 月 8月SepOct11 月 Dec 202220222022202220222022202220222022202220222022202320232023202320232023202320232023202320232023 人才获取人力资本管理/人才管理纳斯达克综合指数 人才收购 人力资本管理/人才管理 资料来源：截至31.12.2023的资本智商 15 分享 (1)Price INDEX 分享 Price 202 2年 Q1 202 2年第二季度 Q32022 Q42022 Q12023 Q22023 Q32023 年 Q42023 在2023年第三季度略有下降之后， (11.5%) (30.3%) (3.5%) (1.0%) (0.5%) 3.6% (10.0%) 25.6% (12.4%) (23.3%) 4.6% 6.6% 9.5% 3.4% (4.2%) 6.8%  基于订阅的HCM/人才管理在2023年第四季度继续保持上升趋势，这得益于Workday等大型企业非常有希望的收益释放以及市场对利率已经见顶的预期 在过去两年表现疲软之后，交易型人才收购在第四季度反弹得更加强劲。特别是，针对企业部门的较大参与者 ，如RecruitHoldings，HireRight 和Equifax表现强劲，推动该指数领 INDEX8867707582858187 先于大盘 分享 Price INDEX (10.2%)(22.4%)(4.1%)(1.0%)16.8%12.8%(4.1%)13.6% 9070676677878395 1）今天的表现与上季度末2）2021年第四季度的指数为100资料来源：截至31.12.2023的资本智商 16 16 M&A 1.450 858 590 687 来源：Pitchbook 注：1）包括向银湖出售的资格 17 29 15 9 前15家最受欢迎的私人人力资源技术公司（百万美元）1)2023年人力资源技术最活跃的15家金融投资者2) The前15名资助的私人公司筹集了资金101亿美元在他们的寿命 8 8 8 6 6 6 6 6 5 5 5 5 1）数字显示截至2023年第四季度的总资金2）按2023年投资数量统计来源：Pitchbook 18 •VEDA提供完整的端到端人力资源软件平台，使客户能够利用薪资、时间和安全以及人员管理解决方案 •通过此次合作，VEDA旨在成为DACH地区中型公司的第一大人力资源技术平台 •劳动力管理软件的开发人员，专注于时间和出勤，e-HR工作流程和个人计划 •通过对Syntegro的收购，Visma加强了其在荷兰电子政务领域的地位 •蓝色章鱼招聘开发管理软件，采用先进技术，专门从事人才管理工具 •此次收购完成了IRIS扩大其在人力资源软件中的存在的长期愿景 •VirginPulse开发了员工健康参与平台，以推动福祉，文化和生产力 •此次收购将创建一个技术支持的平台，可以开发新的福利设计 ，同时利用AI跟踪和改善结果 •CompXL提供基于云的全面薪酬规划工具，提供预算、总奖励报表和管理激励措施 •Salary.com收购CompXL 以扩展其国际能力 资料来源：Pitchbook，Mergermarket，CapitalIQ，DSResearch 19 •PerformYard开发了一款绩效管理软件，专注于质量反馈和有效的绩效讨论，使组织能够管理其员工队伍 •更新数据合作伙伴的资金用于继续建设其组织 •Jitjatjo运营劳动力管理平台和人才市场，使用户能够满足个性化和按需的人员需求 •这项投资将支持该平台的增长 ，地域扩展，以及提升Jitjatjo 机器学习能力的关键举措 •Intenseye开发了一个AI平台，旨在分析工作场所的图像和视频 ，以减轻事故 •投资将支持平台的增长和扩展 •Traba经营人力资源市场，将工业工人与企业联系起来 •该公司计划扩展到新地区，并为其市场平台添加更多产品功能 •Harri提供招聘平台，提供一系列人才、劳动力管理、通信和合规解决方案 •这些资金将用于支持扩展一线工作员工体验解决方案 资料来源：Pitchbook，Mergermarket，CapitalIQ，DSResearch 20 21 (5.2%) 0,0% (10,0)% (31.3%) (20,0)% (30,0)% (40,0)% (50,0)% (60,0)% Jan2月Mar四 月 MayJun7 月 8月SepOct11 月 DecJan2月Mar四 月 MayJun7 月 8月SepOct11 月 Dec 202220222022202220222022202220222022202220222022202320232023202320232023202320232023202320232023 人才获取纳斯达克综合指数 人才收购 来源：截至31.12.2023的资本智商（平均加权） 22 8,9x 6,9x 5,5x 6,1x :2,3x 3,6x 2,7x 2,4x2,2x2,2x 2,2x 59,829 36,250 7,298 2,798 2,192 1,838 1,769 1,572 1,433 1,117 796 12.1% 3.3% 19.6% 4.1% 23.1% 16.6% 6.2% (0.3%) (7.2%) 24.8% 10.3% 12.7% 32.2% 33.9% 31.2% 25.7% 10.3% 26.0% 24.1% 26.2% 42.6% 16.3% 企业价值（百万美元） 收入复合年增长率 2021-2023 息税折旧及摊销前利润率 2023a 资料来源：截至31.12.2023的资本智商 23 26,4x26,2x 18,3x 21,4x 11,6x 21,6x 9,4x9,0x8,6x 14,3x13,5x 59,829 36,250 7,298 2,798 2,192 1,838 1,769 1,572 1,433 1,117 796 12.1% 3.3% 19.6% 4.1% 23.1% 16.6% 6.2% (0.3%) (7.2%) 24.8% 10.3% 12.7% 32.2% 33.9% 31.2% 25.7% 10.3% 26.0% 24.1% 26.2% 42.6% 16.3% 企业价值（百万美元） 收入复合年增长率 2021-2023 息税折旧及摊销前利润率 2023a