全球金融科技市场更新 | 2022 年第 4 季度

WWW.DRAKESTAR.COM MAJORITY组合 PRIVATE PRIVATE 销售给销售给 销售给 WITH PLACEMENT PLACEMENT BackedBY PRIVATEPLACEMENT MAJORITY 销售给 PRIVATEPLACEMENT PRIVATEPLACEMENT PRIVATEPLACEMENT 出售管理 SHARETO 注意:选定的交易 www.drakestar.com2 www.drakestar.com3 商人汇款B2B软件资产Financial 获取管理管理 &处理 付款 NetworksB2B解决方案 在线聚焦 Payments POS设备 &解决方案 数字经纪人& 价格比较数字载波 StockExchanges&经纪 解决方案零售经纪人 交易与风险系统 另类在线贷款人业务数据区块链 核心银行业务资本市场数据 &贷款解决方案 加密交易 Neobanking 价格比较 消费者数据 IR&合规性 加密矿工 www.drakestar.com4 •FinTech并购活动在第四季度进一步放缓 2022年交易数量最低两年，同比下降45%经济和地缘政治不确定性 •尽管FinTech并购活动有所减少与2021年相比， 交易仍然相对较高 与其他部门的比较。在美国增加 •美国占FinTech并购的48%2022年的活动，略低 与往年相比 •2022年第四季度的融资总量 116亿美元，尽管比第三季度下降了25% 2022年，私募仍与 大流行前的水平。此外，许多 Fintech垂直行业仍然非常有吸引力： BaaS是资金的持续趋势 2022年保持强劲，达到19亿美元，而不是 2021年16亿美元 气候金融科技仍然是领先的子- 筹款达到新的行业 高度约20亿美元，欧洲走向全球子行业领先 •FinTechIPO几乎消失了，只有由于经济和 地缘政治不确定性。投资者很多市场环境更加悲观。 备受期待的IPO，如Stripe和Zopa 因此被推迟或取消 •相反，由于经济困难，那些公司现在正在筹集资金来处理在增长业务的压力下 变得更快盈利 •2022年通过IPO筹集的资金为过去10年来的最低水平 最大的交易 在2022年第四季度 美国编造了第4季度2022年最大 融资回合 FinTechIPO 总交易 Q42022 (获得的EQT billtrust) 全球交易 making 中的交易记录 Q42022 年同比下降 资助金额 是折腾 2022年与2021年的41 资料来源：Pitchbook，Mergermarket，CapitalIQ，DS研究 www.drakestar.com5 资料来源：Pitchbook，Mergermarket，CapitalIQ，DS研究 1）影响Pitchbook披露的交易价值 www.drakestar.com6 •银行即服务 •气候金融科技的兴起 •金融服务 •权力下放的金融和 （BaaS）成为主流– 继续支持 工业终于 区块链将看到一个 “伟大的数字” 组织地址 意识到多么重要 增加采用 加速度“由 气候挑战和 ESG是，但是 金融服务业, COVID展示了 捕捉机会 ESG的实施 包括加密货币 需要BaaS，但也随后，的陷阱 过渡到更多可持续经济 战略和措施仍然需要很多 付款 BaaSFinTech模型 •到2023年，市场将有 •流行的用例是： -气候风险评估 投资 对商业模式进行排序工作，从那些与脆弱的基础。 -AI驱动的资本部署-碳信用和抵消 •我们希望公众 将已更新信心与相应的数字服务，从而支持主流应用 www.drakestar.com7 •在FTX灾难之后, 监管将发挥永远的作用更重要的作用。 成功的FinTechs，两者B2B和B2C，将拥抱调节并将其用于他们的优势。 •RegTech解决方案将从这一趋势中受益看到更高的投资 风险投资与增长投资者 •基于应用程序的财务服务将主导 金融服务业, 进一步超越web- 基于服务 •嵌入式金融有已经改变了 工业，它将进一步推动金融服务 产品到所有其他工业 •基于AI的决策 将会看到一个增加的在金融中采用 服务业 www.drakestar.com8 气候金融科技筹款活动的增加 从竞争走向合作 行业将进一步摆脱竞争 FinTechs和现任者之间的合作。 这将有几个影响：（1）现任将 越来越多地收购FinTechs以推动其数字化（2）现有企业将越来越依赖 在FinTechs上，推动B2BFinTechs的收入。因此，我们预计B2B的并购活动会更多 和B2CFinTechs成为目标，以及 B2BFinTechs的更多投资 气候金融科技筹款活动在2022年翻了一番，我们相信这一部分将继续蓬勃发展，导致一个 2023年筹款活动进一步增长 支付中更高的并购活动 支付市场一直相对抵制 当谈到2022年的并购活动时。两者，私人股权投资者以及战略买家将 继续推动行业整合 导致2023年并购活动增加 裁员推动进一步整合[文本]采用财富管理技术 我们将继续看到破产和裁员，这将推动许多国家必要的合并 金融科技垂直行业，推动2023年并购活动 财富管理市场将继续巩固 并进一步采用财富管理技术，从而 导致WealthTech的更多资金和并购活动空间 基于所有这些预测，我们预计2022年并购和筹款活动将出现反弹，从而导致 2023年总交易价值增加15% www.drakestar.com9 1）过去12个月 资料来源：Pitchbook，Mergermarket，CapitalIQ，DS研究 www.drakestar.com10 •FinTech股票和指数两者都表现不佳 更广泛的金融服务和其他 2022年技术部门 •然而，在2022年第四季度金融科技市场经历了轻微的 从市场低迷中复苏 2022年上半年 •随着投资者的关注点转移到盈利能力和资本减少 2022年的要求，B2B解决方案更受私人和 机构投资者 1）业绩与上一季度 2）2020年第四季度初指数为100 资料来源：Pitchbook，Mergermarket，CapitalIQ，DS研究 www.drakestar.com11 1）从2022年第四季度52周低点返回 资料来源：Pitchbook，Mergermarket，CapitalIQ，DS研究，截至2022年12月30日的数据 www.drakestar.com12 1）从2022年第四季度52周低点返回 资料来源：Pitchbook，Mergermarket，CapitalIQ，DS研究，截至2022年12月30日的数据 www.drakestar.com13 申请 破产 11月11日 The前15名资助的私人公司筹集了资金~3610亿美元在他们的寿命 1）数字显示截至2022年第四季度的总资金 2)按2022年投资数量 资料来源：Pitchbook，Mergermarket，CapitalIQ，DS研究 www.drakestar.com14 •基于云的提供商软件和集成 付款处理解决方案 •此次收购将使 Billtrust有权访问 •公司提供 支付解决方案,欺诈预防、支付 网关和支付 方法，旨在帮助 它的客户利用 •公司提供 与银行相关的服务和付款处理， 基于云的银行 安全、移动和 •Fintech的开发者支付平台 用于中等- 规模和企业企业成长为为他们提供综合支付 •软件提供商 解决方案，帮助所有类型的企业和尺寸符合税收要求 全球交易 更多的资源和 灵活地构建 的机会和管理的风险 互联网解决方案,电子分销, 处理能力•通过这项投资 公司将成为 领导地位 网上交易 •收购有助于 访问PaySuite至扩大其专业知识和输入新功能 市场 法规遵从性，和托管服务 •CSI将专注于提供FinTech资源通过扩大投资 研究和发展, 互补产品 伙伴关系和战略收购 •收购将 加速OPN的增长和创新 这个重要的市场创建一个领先全球支付 解决方案提供商 全球云 合规平台和为其提供价值 客户和合作伙伴 资料来源：Pitchbook，Mergermarket，CapitalIQ，DS研究 www.drakestar.com15 资料来源：Pitchbook，Mergermarket，CapitalIQ，DS研究 •P2P开发者 •在线开发者 •基于云的开发者 •银行的经营者 支付申请 借贷平台 软件设计为 平台旨在 •人工开发人员 旨在简化 旨在提供访问 加速家庭和 与青少年联系， 基于智能(AI) 付款程序 个人贷款 商业服务 欠银行的人和 销售点保险 平台设计用于构建一种技术 工业 小企业 •资金将用于 •资金将用于 投资其产品， 进一步发展为Avant •资金将用于 •资金将用于 包括数字借贷 它演变并继续 扩展的能力 公司的全球 和在线支付 建筑坚固 公司的平台 扩展到美国，英国 为个人和当地商人 关系 并进一步扩大规模现有市场和帮助 欧洲其他地区，新加坡南非 • 进入新的未来几年 保护生态系统和保险 资金将用于全球增长倡议 www.drakestar.com16 www.drakestar.com17 资料来源：Pitchbook，Mergermarket，CapitalIQ，DS研究 www.drakestar.com18 注：截至30.12.2022 资料来源：Pitchbook，Mergermarket，CapitalIQ，DS研究 www.drakestar.com19 The前15名资助的私人公司筹集了资金~260亿美元在他们的寿命 1）数字显示截至2022年第四季度的总资金 2)按2022年投资数量 资料来源：Pitchbook，Mergermarket，CapitalIQ，DS研究 www.drakestar.com20 •Fintech的开发者 •在线和 •公司提供 •公司提供 支付平台 基于移动的支付 支付解决方案,欺诈 与银行相关的服务 用于中型 服务的 预防、支付 和付款处理， 和企业业务 developers.Thecompany 网关和支付 基于云的银行 通过提供它们来成长 提供了一个跨设备 方法，旨在帮助 安全、移动和互联网 具有综合性 独立付款 它的客户利用 解决方案,电子 付款处理 用于目的的网关 的机会和 分销、监管 能力 通过以下方式付款移动或借记卡 管理风险网上交易 合规性，以及托管服务 • 收购将 开发人员和用户 • 收购有助于 • CSI将专注于提供 加速OPN的增长和创新在这方面 • 收购提供 在中访问PaySuite FinTech资源通过 要创造的重要市场 Shift4付款选项 扩大其专业知识 扩大投资 全球领先的支付 为了欧洲的扩张， 和进入的能力 研究和开发, 解决方案提供商 和SecurionPay 新市场 互补产品 提供给北美 伙伴关系和战略 Shift4客户 收购 •基于云的提供商软件和集成 付款处理解决方案 •收购将使Billtrust有权访问更多的资源和 灵活地构建领导地位 资料来源：Pitchbook，Mergermarket，CapitalIQ，DS研究 www.drakestar.com21 P2P开发者 • 在线开发者 • 基于云的开发者 支付申请 • 云的开发者- 付款处理 软件设计为 • 旨在简化 基于支付的金融科技 平台旨在帮助 加速家庭和 付款程序 平台服务小到 小和大 商业服务 中型企业 公司接受web 工业 资金将用于 和移动支付 投资其产品， •事务启用 •资金将用于 包括数字借贷 公司授权 •资金将用于 扩展的能力 和在线支付 新的增长和 投资于持续的 公司的平台 为个人和 支付创新 公司的成长，如 并进一步扩大规模 • 当地商人 针对欧洲 以及加速 现有市场和帮助 中小型 国际扩张 在进入新的 企业(SMB)和 未来几年 中端市场商人 服务客户 • • 资料来源：Pitch