电力设备与新能源：本周储能板块反弹，行业具备向上动力

电力设备与新能源 行业研究/行业周报 本周储能板块反弹，行业具备向上动力 报告日期：2023-07-23 行业评级：增持 20% 0% -20% 储能指数 沪深300 行业指数与沪深300走势比较 分析师：尹沿技 执业证书号：S0010520020001电话：021-60958389 邮箱：yinyj@hazq.com 相关报告 1.华安证券电力设备与新能源行业周报：本周储能板块反弹，行业具备向上动力2023-07-16 2.华安证券电力设备与新能源行业周报：本周储能板块轮动，行业向上拭目以待2023-07-10 3.电力设备深度报告：工商业储能收益持续走高国内市场临近爆发2023- 04-12 主要观点： 本周储能新增14个招标项目，1个中标项目 本周14个项目进行招标，1个项目发布中标结果，其中招标数量较上周大幅抬升，中标数量下降，本周项目类型涉及共享储能、配储和工商业储能等。 招标情况：本周招标规模合计1200MW/18430MWh，环比 458.1%/4180.6%，招标内容包括储能系统、设备采购和EPC工程总承包等。其中中广核新能源2023-2024年储能设备框架集采（1标）项目规模最大，其标段1招标预计量200MW/800MWh，储备量200MW/800MWh。 中标情况：本周中标规模合计5MW/16.4MWh，环比-95.7%/-92.9%。 截至7月22日统计，本周储能中标项目仅一个，即重庆市综合智慧 零碳电厂望变项目（二期），其投标单价区间为1.24-1.45元/Wh。 本周储能指数下跌，保力新领跑涨幅榜 本周上证综指下跌2.16%，深证成指下跌2.44%，创业板指下跌2.74%，储能指数下跌3.33%。本周一级行业指数中电力设备及新能源板块下跌3.75%。储能指数50支个股中，上涨个股数量为7支。其中，涨幅板块分析来看，保力新领跑涨幅榜，涨幅为21.97%。 6月储能招标市场规模上涨，中标市场规模下降 6月储能项目招投标市场升温。6月招标规模合计9.2GW/19.9GWh，环比上涨94.2%；中标规模合计5.0GW/7.6GWh，环比下降33.1%。中标项目以集采规模最大，按照MWh计算，独立式储能电站、集采、可再生能源储能分别占总规模的43.8%、32.6%和22.6%。6月招投标市场中各企业的投标报价与5月相比略有调整，2小时储能系统加权平均报价1.115元/Wh，环比持平，最低报价低至1.020元/Wh；2小时储能项目EPC加权平均报价1.578元/Wh，环比下降5.1%，最低报价低至1.239元/Wh。根据7月最新电价，独立储能和工商业部分省份收益率分别达到16.3%、7.7%，收益曲线持续攀升。 风险提示 原材料价格超预期上涨；汇率大幅波动风险；政策不及预期风险。 正文目录 1本周行情回顾4 1.1本周储能指数下跌4 1.2本周储能板块个股最高涨幅21.97%，最大跌幅18.27%4 2行业数据5 2.1国内招投标信息5 2.2电价数据6 2.3招标价格跟踪6 2.4招投标规模跟踪8 2.5经济性测算10 2.5.1独立储能项目10 2.5.2工商业储能项目10 3本周储能主题事件11 3.1国内市场动态11 3.1.1福建：2023海风市场化项目（第一批）竞配结果发布11 3.1.2河南：有计划、分步骤地推动能耗双控转向碳排放双控11 3.1.3江苏：《关于加快推动我省新型储能项目高质量发展的若干措施》正式发布11 3.1.4内蒙古：发布市场化新能源项目清单11 3.1.5贵州：首个大型独立储能示范项目并网11 3.1.6山东：新版“两个细则”发布12 3.1.7浙江：温州对年底之前列入省级新型储能示范项目实行退坡补贴政策12 3.1.8国家发改委：支持家用储能设备等绿色节能家电推广使用12 3.2国外市场动态12 3.2.1美国：AES公司在美国加州收购大型光伏储能项目12 3.2.2德国：Fluence计划在德国部署两个电网侧储能项目12 3.2.3新加坡：寻求应对部署储能项目面临挑战的解决方案12 3.3公司重大事件13 4建议关注标的情况15 5风险提示15 图表目录 图表1本周板块涨跌幅，电力设备板块下跌3.75%（单位：%）4 图表2保力新领跑涨幅榜（单位：%）4 图表3本周储能14个招标项目5 图表4本周1个储能中标项目5 图表57月代理购电价格差（单位：元/KWH）6 图表66月储能系统招标价格环比持平，储能项目EPC招标价格环比上涨5.1%7 图表76月独立储能EPC价上涨（单位：元/WH）7 图表8本周碳酸锂均价下降0.69%（单位：元/吨）7 图表96月储能项目中标规模环比下降，同比下降8 图表106月储能项目招标规模上涨8 图表11储能电站经济性测算核心假设10 图表127月储能电站IRR抬升显著10 图表13相关建议关注公司估值表15 1本周行情回顾 1.1本周储能指数下跌 本周（2023年7月16日-2023年7月22日）上证综指下跌2.16%，深证成指下跌2.44%，创业板指下跌2.74%，储能指数下跌3.33%。本周一级行业指数中电力设备及新能源板块下跌3.75%。 图表1本周板块涨跌幅，电力设备板块下跌3.75%（单位：%） 房建农轻商纺基食美交环社医钢家建综非有银汽石公机国煤电电传计通地筑林工贸织础品容通保会药铁用筑合银色行车油用械防炭力子媒算信 产材牧制零服化饮护运服生电装金金料渔造售饰工料理输务物器饰融属 石事设军设 化业备工备 机 6 4 2 0 -2 -4 -6 -8 资料来源：iFind，华安证券研究所 1.2本周储能板块个股最高涨幅21.97%，最大跌幅18.27% 本周（2023年7月16日-2023年7月22日）储能指数50支个股中，上涨、持平、下跌的个股数量分别为7、0、43，占比分别为14%、0%、86%。其中，涨幅板块分析来看，保力新领跑涨幅榜，涨幅为21.97%。 图表2保力新领跑涨幅榜（单位：%） 保力新 金盘科技 伊戈尔 杭可科技 中伟股份 盛弘股份 天赐材料 申菱环境 科士达 祥鑫科技 25 20 15 10 5 0 -5 -10 -15 资料来源：iFind，华安证券研究所 2行业数据 2.1国内招投标信息 本周（2023年7月16日-2023年7月22日）新增14个招标项目，招标规模合计1200MW/18430MWh，环比458.1%/4180.6%，招标内容包括储能系统、设备采购和EPC工程总承包等。其中中广核新能源2023至2024年储能设备框架集采（1标）项目规模最大，其标段1招标预计量200MW/800MWh，储备量200MW/800MWh。 图表3本周储能14个招标项目 发布时间 项目名称 省份 项目类别 规模 （MW） 容量 （MWh） 招标内容 招标人 7/17 国投仁布县普松100MW光伏+储能项目EPC总承包工程招标 西藏 配储 / / EPC 国投西藏新能源有 限公司 7/17 浙江会战区域2023-2024年度储能项目EPC 服务商框架采购 浙江 / 200 1000 EPC 国家电投集团福建电力投资有限公司 7/17 秦皇岛盛通光伏发电有限公司发布100MW市 场化并网平价光伏项目储能系统项目招标 河北 配储 15 60 储能系统 秦皇岛盛通光伏发电有限公司 7/17 2023年-2024年换电锂电池梯次利用柜产品 集中招标项目 / / / / 设备采购 中国铁塔股份有限公司 7/18 华电集团发布贵州大方县集中式电化学储能示范项目工程PC总承包招标 贵州 独立储能 150 300 PC 华电（贵州）新能 源发展有限公司 7/18 西安西电电力电子有限公司贵州平塘 50MW/100MWh共享储能项目进行线上公开询比价 贵州 共享储能 50 100 设备采购 西安西电电力电子有限公司 7/18 中节能发布册亨县共享储能电站项目EPC工 程总承包招标 贵州 共享储能 70 140 EPC 中节能太阳能股份有限公司 7/19 中广核新能源2023至2024年储能设备框架 集采（1标）公告 / / 400 16000 设备采购 中国广核新能源控股有限公司 7/19 国投广西钦州浦北共享储能（一期）项目储 能设备采购(二次)公开招标 广西 共享储能 200 400 设备采购 国投广西新能源发展有限公司 7/19 中国电建河南电建发布新宋风杞县100MW风 电项目储能设备采购项目招标 河南 配储 15 30 设备采购 中国电建集团河南 工程有限公司 7/20 广东佛山南海电网侧独立电池储能电站土建 及机电安装工程(消防部分)公开询价采购 广东 独立储能 / / 设备采购 南方电网储能股份有限公司 7/20 西北公司甘肃地区集中共享储能项目 （180MWh+220MWh)磷酸铁锂储能系统框架采购 甘肃 共享储能 100 400 储能系统 上海电力股份有限公司 7/20 南网储能科技公司发布2023-2024年分布式储能电站可研框架采购（广东、广西、海南、云南、贵州、其他）招标 广东、广西、云南、贵州、海南 工商业储能 / / 设备采购 南方电网储能股份有限公司 7/21 平高集团储能科技2023年第九批储能项目- 电池PACK及集成公开竞争性谈判采购 / / / / 设备采购 平高集团储能科技有限公司 资料来源：北极星储能网，储能与电力市场，中国招标投标公共服务平台，公司公告，华安证券研究所 本周（2023年7月16日-2023年7月22日）新增1个中标项目，中标规模合计5MW/16.4MWh，环比-95.7%/-92.9%。本周唯一一个储能中标项目为重庆市综合智慧零碳电厂望变项目（二期），招标范围是5MW/16.398MWh的（直流侧容量）电池及电池舱、变流器、变压器、电池管理系统，投标单价区间为1.24-1.45元/Wh。 图表4本周1个储能中标项目 发布时间 项目名称 省份 项目类别 招标内容 规模 （MW） 容量 （MWh） 中标价格（万元） 单价（元/Wh或元/W） 中标（候选）单位 7/20 国家电投集团重庆长寿综合智慧零碳电厂望变项目二期电池储能系统及附属设备招标开标 重庆 独立储能 设备采购 5 16.40 2029.69 1.24 清安储能技术（重庆）有限公司 资料来源：北极星储能网，储能与电力市场，中国招标投标公共服务平台，公司公告，华安证券研究所 2.2电价数据 2023年7月各地代理购电价格整体情况未发生重大变化。以220（330）千伏及以上大工业电价（两部制工商业电价）作为分析对象，峰（尖）谷电价差最大的地区是上海市，最高峰（尖）谷电价差为1.0987元/kW，峰（尖）谷电价差超过0.7元/kWh以 上的地区达到16个。一般工商业峰（尖）谷电价差最大的广东（珠三角�市），最高峰 （尖）谷电价差为1.0711元/Wh，峰（尖）谷电价差超过0.7元/kWh以上的地区达到 18个。 图表57月代理购电价格差（单位：元/kWh） 1.2 1 0.8 0.6 0.4 0.2 0 上广广江海安重广广广广河湖广山浙天陕江四陕吉河河黑贵福辽广冀冀北内北北重山云青新内宁甘湖海东东苏南徽庆东东东东南南东东江津西西川西林北北龙州建宁西北北京蒙京京庆西南海疆蒙夏肃北 市（（ -（（（（ （ 市（ （ 南江（ 转市古市市（ 古 珠江 工惠东深深 粤 陕 榆 网厦 供郊东城开商 蒙 三门 业州西汕圳 北 西 林 转门 区部区发业 西 角） ））两特） 山 电 电 供等 区） � 翼别 区 网 网 ） 市 地合 ） ） ） ） 区作）区 ） 工商业峰（尖）谷电价差大工业峰（尖）谷电价差参考值资料来源：北极星储能网，储能与电力市场，华安证券研究所 2.3招标价格跟踪 6月储能招投标市场中各企业的投标报价与5月相比略有调整。2023年6月，2小 时储能系统加权平均报价1.115元/Wh，环比持平，最低报价低