电力设备与新能源行业周报：本周储能招标项目增加，特斯拉超级储能工厂落沪

电力设备与新能源 行业研究/行业周报 本周储能招标项目增加，特斯拉超级储能工厂落沪 2023-04-09 报告日期： 行业评级：增持 行业指数与沪深300走势比较 33% 13% -7%4/226/228/2211/221/23 主要观点： 本周储能新增10个招标项目，5个中标项目 本周5个项目发布中标结果，10个项目进行招标，数量上较上周有所增加，涉及独立储能、配储、火储联合AGC调频等不同项目。中标规模合计724.45MW/1428.91MWh，装机量环比上涨211.54%，包括4个储能EPC项目，1个储能系统项目。报价区间为1.44元 /Wh-2.95元/Wh，其中独立储能EPC加权平均报价1.87元/Wh，与3月储能项目EPC施工的中标平均单价持平，依然保持在较低水平，储能系统的中标单价为1.46元/Wh，工商业招标则仍然较为清淡。本周10个项目进行招标，招标规模合计1133MW/2244MWh，装机 -27% 储能指数沪深300 量环比降低5.37%，招标内容包括EPC、勘测设计和储能设备。其中，招标项目规模最大的是广东佛山南海电网侧独立电池储能电站，该项目为广东省能源局和南方电网的示范项目，建设规模 分析师：尹沿技 执业证书号：S0010520020001电话：021-60958389 邮箱：yinyj@hazq.com 相关报告 1.华安证券电力设备行业周报：储能电站经济性提升，各地市持续推进储能电站建设2023-04-03 2.锂电板块震荡上行，继续看好电池及新技术环节2023-04-02 3.储运千亿市场蓄势待发，氢压机及储氢瓶放量在即——氢能系列报告 （二）储运篇2023-03-29 300MW/600MWh，预计2023年建成投产。 本周储能指数小幅回调，申菱环境领跑涨幅榜 上证综指上涨1.67%，深证成指上涨0.79%，创业板指上涨1.98%，储能指数下跌2.62%。本周一级行业指数中电力设备及新能源板块回调1.84%。储能指数50支个股中，上涨的个股数量为8，其中，申菱环境领跑涨幅榜，涨幅为7.65%。 特斯拉超级储能工厂落沪，规划生产Megapack 特斯拉4月9日宣布，将在上海新建一座超级工厂Megafactory，专门生产该公司的超大型商用储能电池Megapack。初期规划年产商用储能电池可达1万台，储能规模近40GWh，产品提供范围覆盖全球市场，项目计划于2023年第三季度开工，2024年第二季度投产。Megapack于2019年发布，主要应用于公用事业和大型工商业领域，每个Megapack都是在工厂完全组装而成，拥有最大存储3MWh的容量和1.5MW的逆变器容量。截至2022年底，Megapack全球储备订单超过10GWh，主要来源于美国。 3月储能招标市场价格下降，收益率抬升 在碳酸锂价格快速下降的背景下，3月储能招投标市场中各企业的投标报价也屡创新低。3月储能招标规模为1.77GW/4.24GWh，涉及独立储能电站、可再生能源配置储能等不同类型，以MWh计算，集采、配储和独立储能占比分别为37.68%、31.84%和30.38%，报价区间为1.39元/Wh-2.12元/Wh，其中独立储能EPC加权平均报价 1.99元/Wh，环比下降2.46%，工商业招标则仍然较为清淡。3月独立储能和工商业部分省份收益率分别达到6.74%、11.49%，收益曲线进一步抬升 风险提示 原材料价格超预期上涨；汇率大幅波动风险；政策不及预期风险。 正文目录 1本周行情回顾4 1.1本周储能板块指数有所回调4 1.2本周储能板块个股最高涨幅7.65%，最大跌幅11.76%4 2行业数据5 2.1国内招投标信息5 2.2电价数据6 2.3招标价格跟踪7 2.4经济性测算8 2.4.1独立储能项目8 2.4.2工商业储能项目8 3本周储能主题事件9 3.1国内市场动态9 3.1.1甘肃通渭风电基地200MW风电场项目竞争性配置9 3.1.2广西独立储能市场机制出台，超7GWh储能项目蓄势待发9 3.1.3广东：2027年全省新型储能产业营业收入将达万亿9 3.1.4重庆将召开居民峰谷电价听证会9 3.1.5宁夏：大力发展储能产业，补齐储能电池本地配套短板9 3.1.6中车“零碳”智能装备产业基地签约10 3.1.7特斯拉超级储能工厂正式落沪10 3.2国外市场动态10 3.2.1Synergy等公司计划在澳部署1GW以上电池储能项目10 3.2.2阿联酋水电公司建议部署300MW/300MWh电池储能系统10 3.2.3法国TotalEnergies公司计划在一家水泥厂部署太阳能+储能项目11 3.2.4AgilitasEnergy公司以7500万美元收购6个电池储能项目11 3.3公司重大事件11 4下周重要事情提醒13 5建议关注标的情况14 6风险提示14 图表目录 图表1本周板块涨跌幅，电力设备板块下跌1.84%（单位：%）4 图表2申菱环境领跑涨幅榜（单位：%）4 图表3本周储能招标项目5 图表4本周储能中标项目6 图表54月代理购电价格差（单位：元/KWH）6 图表63月储能系统和储能项目EPC招标价格均出现下降7 图表73月独立储能EPC价格下降（单位：元/WH）7 图表8储能电站经济性测算核心假设8 图表93月储能电站IRR有所回升8 图表10下周9家公司进行业绩披露13 图表11相关建议关注公司估值表14 1本周行情回顾 1.1本周储能板块指数有所回调 本周（2023年4月3日-2023年4月9日）上证综指上涨1.67%，深证成指上涨0.7923%，创业板指上涨1.98%，储能指数下跌2.62%。本周一级行业指数中电力设备及新能源板块回调1.84%。 图表1本周板块涨跌幅，电力设备板块下跌1.84%（单位：%） 10 8 6 4 2 电子通信计算机房地产传媒 非银行金融 建筑医药 国防军工综合金融 建材交通运输农林牧渔石油石化轻工制造 机械钢铁银行 有色金属 消费者服务 家电综合 电力及公用事业 纺织服装基础化工商贸零售 电力设备及新能源 食品饮料 煤炭汽车 0 -2 -4 资料来源：Wind，华安证券研究所 1.2本周储能板块个股最高涨幅7.65%，最大跌幅11.76% 本周（2023年4月3日-2023年4月9日）储能指数50支个股中，上涨、持平、 下跌的个股数量分别为8、0、42，占比分别为16%、0、84%。其中，涨幅板块分析来看，申菱环境领跑涨幅榜，涨幅为7.65%。 图表2申菱环境领跑涨幅榜（单位：%） 申菱环境新宙邦安孚科技圣阳股份璞泰来盛弘股份中伟股份祥鑫科技科华数据同力日升 10 5 0 -5 -10 -15 资料来源：Wind，华安证券研究所 2行业数据 2.1国内招投标信息 本周（2023年4月3日-2023年4月9日）新增10个招标项目，招标内容包括EPC、勘测设计和储能设备。其中，招标项目规模最大的是广东佛山南海电网侧独立电池储能电站，该项目为广东省能源局和南方电网的示范项目，位于广东省佛山市南海区狮山镇新境村，建设规模300MW/600MWh，占地面积约58亩，项目由南网储能公司全资子公司南方电网调峰调频（广东）储能科技公司投资建设，预计2023年建成投产。该项目是全国首个采用多技术路线的储能站点，将对不同电池、冷却方式等进行对比验证；也是南方区域首个应用智慧储能数字化运营管控平台的电站，建成后将把公司系统内所有在运的储能电站接入该集控平台，形成专业化、标准化、共享化、平台化的数字运维体系。 发布 项目名称 项目类别 规模 容量 省份 招标内容 预计开 招标单位 图表3本周储能招标项目 4/4华润清远清新中兴120MW农光互 补光伏项目 4/4华润农光互补光伏电站配套 10MW(10MWh)储能系统 投 时间 （MW）（MWh） 标时间 4/2 国家电投河南叶县风电项目配储 1020 河南 EPC4/11国电 4/3 宁夏泉眼变电站共享储能示范项目独立储能 200400 宁夏 EPC4/23吴忠市太阳 山国润绿色能源有限公司 配储1212广东EPC4/25华润光伏发电（清 远）有限公司 配储1010广东EPC4/25华润（清远）太阳 能发电有限公司 4/4华润电力梧州藤县集中式共享储能 电站项目 独立储能101202广西升压站电 气设备 华润新能源（藤县）有限公司 4/4滕州滨湖300MW/600MWh独立储 能电站项目一期 独立储能100200山东EPC4/24源储（枣庄）新能 源科技有限公司 4/4板桥共享储能电站项目独立储能200400宁夏EPC4/25吴忠市牛首山能源 科技有限公司 4/4 广东佛山南海电网侧独立电池储能独立储能300600广东电站 储能及控制设备集成 4/25 南方电网储能股份有限公司 4/4常德西洞庭100MW/200MWh储能 电站 4/7神池县华夏义井共享储能电站（一 期工程)项目 独立储能100200湖南勘测设计4/24中电建常德新能源 有限公司 独立储能100200山西PC4/28神池华夏储能科技 有限公司 资料来源：北极星储能网，储能与电力市场，中国招标投标公共服务平台，华安证券研究所 本周（2023年4月3日-2023年4月9日）新增5个中标项目，规模合计724.45MW/1428.91MWh，包括4个储能EPC项目，1个储能系统项目。价格方面，储能项目EPC施工的中标平均单价为1.87元/Wh，最高为2.95元/Wh，储能系统的中标单价为1.46元/Wh。 发布 时间 项目名称 省份项目类别招标 内容 规模 （MW） 容量中标价格中标单价 （MWh）（万元）（元/Wh） 中标单位 图表4本周储能中标项目 4/3永川松溉储能电站项 目 重庆独立储能EPC20040057542.471.44中国电建集团华东勘测 设计研究院有限公司 中国电建集团核电工程 4/3大唐山东储能电站 山东独立储能EPC100200325821.63 有限公司+天能帅福得能源股份有限公司 4/450MW农光互补集中 式光伏项目 山西朔州右玉县独立 海南配储储能系统 4.458.911296.5521.46海南金盘智能科技股份 有限公司 中国建筑第五工程局有限公司、信息产业电子 4/4 储能项目山西独立储能EPC4008001696002.12 第十一设计研究院科技工程股份有限公司 4/6大唐浙江火电储能联合AGC调频EPC工程 浙江调频EPC20205907.082.95中国能源建设集团浙江 省电力设计院有限公司 资料来源：北极星储能网，储能与电力市场，中国招标投标公共服务平台，华安证券研究所 2.2电价数据 2023年4月各地代理购电价格整体情况未发生重大变化。以220（330）千伏及以上大工业电价（两部制工商业电价）作为分析对象，峰（尖）谷电价差最大的地区是广东（东西两翼地区），最高峰（尖）谷电价差为0.98元/kW，峰（尖）谷电价差超过0.7元/kWh以上的地区达到14个。一般工商业峰（尖）谷电价差最大的是广东（深汕特别合作区），最高峰（尖）谷电价差为1.16元/Wh，峰（尖）谷电价差超过0.7元/kWh以 上的地区达到19个。 图表54月代理购电价格差（单位：元/kWh） 1.4 1.2 1 0.8 0.6 0.4 0.2 广东（东西两翼地区）广东（深汕特别合作… 浙江山东 广东（粤北山区） 海南湖南河南上海安徽江苏广西河北吉林重庆辽宁四川江西 陕西（陕西电网）北京（亦庄） 福建天津 陕西（榆林电网） 黑龙江贵州内蒙古山西青海新疆 北京（郊区）北京（城区） 宁夏 甘肃 0 工商业峰（尖）谷电价差大工业峰（尖）谷电价差参考值 资料来源：北极星储能网，储能与电力市场，华安证券研究所 2.3招标价格跟踪 在碳酸锂价格快速下降的背景下，3月储能招投标市场中各企业的投标报价也屡创新低。2023年3月，2小时储能系统加权平均报价1.35元/Wh，环比下降6.4%，最低