- 金属行业：全球铷盐市场进入结构性扩张新周期，主要受太空光伏发展提升铷盐需求弹性驱动。钙钛矿太阳能电池因其低成本、高效率等优势成为太空光伏主要发展方向，预计2026-2027年进入产业化黄金时间，2028年后逐步实现太空光伏领域量产化。太空算力中心建设将推动太空光伏需求指数级增长，预计2029年后每年需求达100GW。据此测算，2026-2030年全球商业航天和太空算力对应铷盐需求量将分别增长279%和94倍，整体CAGR达94%。铷铯盐供给侧强刚性化将推动商品定价重心上移，相关企业成长弹性显著优化。推荐金银河、中矿资源。
- 电子行业：混合键合设备是AI算力时代的芯片互连革命核心，通过铜-铜直接键合实现超精细间距互连，支撑3D堆叠与异构集成。混合键合技术优势显著，但面临缺陷控制、对准精度等挑战。市场需求正由AI/HPC和HBM爆发式增长驱动，预计2030年前数倍增长。市场由海外BESI主导，国产设备如拓荆科技、百傲化学、迈为股份正加速追赶。BESI凭借完整设备组合和战略联盟，在AI驱动下成为核心受益者。推荐拓荆科技、百傲化学、迈为股份。
- 建筑建材行业：房地产风险化解政策推动行业回归长期健康发展轨道，政策方向包括因城施策、保障性住房供给、房屋品质提升等，将带动行业需求预期改善。
- 农林牧渔行业：2026年中央一号文件强调提升农业综合生产力和质量效益，强化生猪产能综合调控，多措并举促进乳制品消费。生物育种产业化持续推进，智慧农业应用场景拓展加快。建议左侧布局生猪养殖板块（牧原股份等），关注生物育种（隆平高科、大北农）和智慧农业（托普云农、广州极飞科技）。
