研报主要内容总结:
- 行业整体策略:景气度持续分化,建议重视锂电、光储龙头。
- 锂电产业链:目前位置较好,建议加大布局,优先布局电芯、高端铁锂等环节。
- 新能源汽车产业链:中下游新周期已开启,重视电池新势力,如亿纬锂能、海辰储能等。
- 固态电池:珠海市发布固态电池产业发展行动方案,重点培育超400Wh/kg项目。
- 光储产业链:中期底部将逐步确认,重视光储龙头,如阿特斯、晶科能源等。
- AI+新能源、风电等产业链:重视新市场的突破,如深圳工业展相关公司产品进化。
- 风险提示:下游需求不及预期、行业竞争加剧、技术进步不及预期。