【商品期权日报】商品期权成交量521万张，短纤期权波动率上涨显著

一、行情速览 1.1.成交持仓量

• 商品期权成交量达521万张，PTA期权成交量最大（92万张），沪银和螺纹期权分别为35万张和37万张。
• 持仓量方面，螺纹期权超82万张，豆粕期权超87万张，值得关注。
• 成交量PCR部分品种偏离较大，苯乙烯期权PCR达3.16，橡胶期权PCR仅为0.30，存在交易机会和流动性风险。

1.2.波动率

• 短纤期权波动率上涨显著，短纤IV上涨35.95%，锰硅IV上涨22.11%，硅铁和尿素IV均超10%。
• 农产品中，菜籽粕和菜籽油IV跌幅均超1%，花生IV上涨11.37%。
• 能化类期权中，PTA、甲醇、橡胶IV下降显著，铁矿石IV上涨8.63%。
• 金属类期权IV波动幅度较小。

二、品种研究 2.1.豆粕期权

• 加权平值IV计算方式说明。

2.2.菜籽粕期权

• 加权平值IV计算方式说明。

2.3.PTA期权

• 提供相关数据和图表。

2.4.甲醇期权

• 加权平值IV计算方式说明。

2.5.纯碱期权

• 加权平值IV计算方式说明。

2.6.铁矿石期权

• 提供相关数据和图表。

2.7.沪银期权

• 加权平值IV计算方式说明。

2.8.螺纹钢期权

• 加权平值IV计算方式说明。

三、投资建议

• 推荐买入跨式期权，近期部分品种波动率较大，可小仓位择品种构建策略，需注意仓位管理。

四、风险提示

• 本报告内容仅作数据浏览使用，不构成投资建议。