周度报告——风电行业 内蒙古推进风光基地建设, 江苏大丰海风项目获核准 报告日期:2023年11月12日 ★风电行情回顾 本周风电设备板块上涨0.7%,跑赢沪深300指数0.6个百分 点,跑输创业板指数1.2个百分点。 ★行业数据回顾 本周原材料方面,本周铸造生铁/废钢/中厚板现货价格分别为3485/2490/3890元/吨,环比上周变化0%/1.22%/2.1%,电解铜现货价格67685元/吨,环比上周下跌0.49%,环氧树脂13500元/吨,环比上周下跌1.46%,钕铁硼现货价格215元/千克, 风环比不变。 电★动态点评 行本周内蒙古人民政府发布《关于印发自治区新能源倍增行动实 施方案的通知》,通知确认了内蒙古风电装机的目标,2025年 业内蒙古风电计划装机9800万千瓦,2030年风电总装机达到 18000万千瓦。内蒙古是全国风电装机容量最大的地区,2022 年,内蒙古风电新增装机量首次突破千万千瓦,高达1258.1万 千瓦,为2021年的近三倍。井喷式增长的背后,是内蒙古沙戈 荒等新能源大基地建设的强力支撑,目前全国�一批9705万千瓦基地项目已全面开工,内蒙古至少占了五分之一以上,其中风电达到了1700万千瓦,23年底有望全部建成并网投产;�二批基地项目已陆续开工建设,内蒙古风电占588万千瓦;在 �三批风光大基地清单中,内蒙古风电装机量达到了1465万千瓦。本周江苏国信大丰850MW海上风电项目收到核准批复,江苏海风的限制性因素全面解除,作为国内海风装机大省,江苏“十四五”期间共有超过9GW的装机规划,此次江苏海风项目的重启也为24年全国海风装机复苏奠定了基础。 ★投资机会 随着江苏海风限制性因素的解除,国内海风装机有望迎来拐点,海缆,桩基,塔筒等海风零部件环节有望放量,建议重点关注。 ★风险提示 风电装机不及预期;原材料价格波动 孙伟东有色首席分析师从业资格号:F3035243 投资咨询号:Z0014605 Tel:8621-63325888 Email:weidong.sun@orientfutures.com 联系人李烁 从业资格号:F03107615Tel:8621-63325888 Email:shuo.li@orientfutures.com 重要事项:本报告版权归上海东证期货有限公司所有。未获得东证期货书面授权,任何人不得对本报告进行任何形式的发布、复制。本报告的信息均来源于公开资料,我公司对这些信息的准确性和完整性不作任何保证,也不保证所包含的信息和建议不会发生任何变更。我们已力求报告内容的客观、公正,但文中的观点、结论和建议仅供参考,报告中的信息或意见并不构成交易建议,投资者据此做出的任何投资决策与本公司和作者无关。 有关分析师承诺,见本报告最后部分。并请阅读报告最后一页的免责声明。 目录 1、风电市场行情回顾4 2、风电板块数据追踪5 2.1、电力供需数据5 2.2、风电招标数据7 2.3、风电装机数据8 3、上游原材料数据追踪10 4、本周行业新闻和公告12 4.1、上市公司重点公告12 4.2、行业新闻13 4.3、政策汇总15 5、行业观点16 6、风险提示16 图表目录 图表1:本周风电设备申万行业指数追踪4 图表2:本周电力子板块涨跌幅情况4 图表3:本周重点公司股价追踪4 图表4:社会用电量及同比5 图表5:社会供电量及同比5 图表6:全国风电发电量vs光伏发电量6 图表7:全国风电和光伏发电量同比增长对比6 图表8:全国风电发电量占比6 图表9:全国光伏发电量占比6 图表10:国内风电设备平均利用小时数7 图表11:全国弃风率:当月值7 图表12:国内风机招标量7 图表13:风电vs光伏新增装机容量8 图表14:风电vs光伏新增装机总容量同比对比8 图表15:风电vs光伏累计装机量8 图表16:6000千瓦以上电厂装机容量累计值8 图表17:风电投资完成额及同比9 图表18:风机平均交付时间9 图表19:彭博全球陆上风电运维价格9 图表20:彭博新能源财经风机价格指数9 图表21:风机出口数量10 图表22:风机出口金额10 图表23:铸造生铁价格变化10 图表24:国内废钢价格变化10 图表25:中厚板现货价格变化11 图表26:中厚板库存变化11 图表27:电解铜现货价格变化11 图表28:国内铜库存情况11 图表29:永磁材料价格变化12 图表30:环氧树脂价格变化12 1、风电市场行情回顾 本周风电设备板块上涨0.7%,跑赢沪深300指数0.6个百分点,跑输创业板指数1.2个百分点。 图表1:本周风电设备申万行业指数追踪图表2:本周电力子板块涨跌幅情况 资料来源:Wind,东证衍生品研究院资料来源:Wind,东证衍生品研究院 图表3:本周重点公司股价追踪 类别 代码 公司名称 本周收盘价 本周涨跌幅 主机 002202.SZ 金风科技 9.02 1.9% 601615.SH 明阳智能 14.53 3.5% 电缆 600522.SH 中天科技 14.42 3.1% 603606.SH 东方电缆 44.87 -2.1% 600487.SH 亨通光电 13.14 0.1% 铸件 603218.SH 日月股份 14.13 1.4% 主轴 300185.SZ 通裕重工 2.47 -1.2% 300443.SZ 金雷股份 30.13 -1.0% 轴承 300850.SZ 新强联 35.00 -2.3% 603667.SH 五洲新春 20.09 18.2% 叶片 002080.SZ 中材科技 17.48 0.7% 600458.SH 时代新材 9.87 -0.8% 塔筒 002531.SZ 天顺风能 13.85 -0.5% 002487.SZ 大金重工 26.81 -3.7% 301155.SZ 海力风电 65.82 -5.1% 发电机 600875.SH 东方电气 15.16 -0.6% 资料来源:Wind,东证衍生品研究院 2、风电板块数据追踪 2.1、电力供需数据 9月份,全社会用电量7811亿千瓦时,同比增长9.9%。分产业看,�一产业用电量 117亿千瓦时,同比增长8.6%;�二产业用电量5192亿千瓦时,同比增长8.7%;�三 产业用电量1467亿千瓦时,同比增长16.9%;城乡居民生活用电量1035亿千瓦时,同比增长6.6%。 图表4:社会用电量及同比图表5:社会供电量及同比 资料来源:上海钢联,东证衍生品研究院资料来源:Wind,东证衍生品研究院 9月份风力发电量497.7亿千瓦时,同比减少1.6%,风电发电量占总发电量的6.68%; 1-9月份风力发电量5837亿千瓦时,同比增长13.4%。9月份太阳能发电量246亿千瓦时,同比增长6.8%,光伏发电量占总发电量的3.3%。1-9月份太阳能发电量为2173亿千瓦时,同比增长11.3%。 图表6:全国风电发电量vs光伏发电量图表7:全国风电和光伏发电量同比增长对比 资料来源:国家统计局,东证衍生品研究院资料来源:国家统计局,东证衍生品研究院 图表8:全国风电发电量占比图表9:全国光伏发电量占比 资料来源:国家统计局,东证衍生品研究院资料来源:国家统计局,东证衍生品研究院 图表10:国内风电设备平均利用小时数图表11:全国弃风率:当月值 资料来源:Wind,东证衍生品研究院资料来源:全国新能源消纳监控预警中心,东证衍生品研究院 2.2、风电招标数据 据不完全统计,2023年10月风电招标规模3.48GW,同比增长20%。图表12:国内风机招标量 资料来源:招标网站,东证衍生品研究院 2.3、风电装机数据 从装机量上看,9月风电新增装机容量456万千瓦,同比增长47.1%,光伏新增装机容量1578万千瓦,同比增加94.1%。 图表13:风电vs光伏新增装机容量图表14:风电vs光伏新增装机总容量同比对比 资料来源:Wind,东证衍生品研究院资料来源:Wind,东证衍生品研究院 图表15:风电vs光伏累计装机量图表16:6000千瓦以上电厂装机容量累计值 资料来源:上海钢联,东证衍生品研究院资料来源:上海钢联,东证衍生品研究院 图表17:风电投资完成额及同比图表18:风机平均交付时间 资料来源:上海钢联,东证衍生品研究院资料来源:彭博新能源财经,东证衍生品研究院 图表19:彭博全球陆上风电运维价格图表20:彭博新能源财经风机价格指数 资料来源:彭博新能源财经,东证衍生品研究院资料来源:彭博新能源财经,东证衍生品研究院 图表21:风机出口数量图表22:风机出口金额 资料来源:上海钢联,东证衍生品研究院资料来源:上海钢联,东证衍生品研究院 3、上游原材料数据追踪 原材料方面,本周铸造生铁/废钢/中厚板现货价格分别为3485/2490/3890元/吨,环比上周变化0%/1.22%/2.1%,电解铜现货价格67685元/吨,环比上周下跌0.49%,环氧树脂13500元/吨,环比上周下跌1.46%,钕铁硼现货价格215元/千克,环比不变。 图表23:铸造生铁价格变化图表24:国内废钢价格变化 资料来源:上海钢联,东证衍生品研究院资料来源:上海钢联,东证衍生品研究院 图表25:中厚板现货价格变化图表26:中厚板库存变化 资料来源:Wind,东证衍生品研究院资料来源:上海钢联,东证衍生品研究院 图表27:电解铜现货价格变化图表28:国内铜库存情况 资料来源:上海钢联,东证衍生品研究院资料来源:Wind,上海钢联,东证衍生品研究院 图表29:永磁材料价格变化图表30:环氧树脂价格变化 资料来源:上海钢联,东证衍生品研究院资料来源:隆众资讯,东证衍生品研究院 4、本周行业新闻和公告 4.1、上市公司重点公告时代新材 时代新材作为全球出货排名前三的叶片企业,是国内少数几家具有独立自主研发体系的风电叶片企业之一。时代新材最新开发的陆上230产品,叶片长达112米,风轮直径230米(与CCTV总部大楼等高),适用8~10MW风机,是目前全球最长陆上风电叶片。 三一重能 近日,哈密湘鸿新能源发电有限公司、托里湘庆新能源发电有限公司成立,注册资本均为100万元人民币,注册地分别位于新疆维吾尔自治区哈密市巴里坤哈萨克自治县、新疆维吾尔自治区塔城地区托里县。两家新能源公司均由三一重能股份有限公司100%控股。 麦加芯彩 11月7日,中国风电涂料领域龙头企业麦加芯彩正式登陆上交所主板。麦加芯彩的保荐券商为瑞银,也就此成为全面注册制实施后,首个由外资控股券商保荐的主板IPO上市项目。据悉,麦加芯彩的工业涂料主要应用于风电叶片、集装箱领域,并拓展至桥梁、钢结构等领域。 4.2、行业新闻 1、江苏大丰850MW海上风电项目获核准 11月7日,江苏省新能源开发股份有限公司(简称:江苏新能)发布公告称,公司控 股股东江苏省国信集团有限公司牵头组建的联合体参与了江苏省2021年度海上风电项 目竞争性配置申报,并中选了大丰85万千瓦海上风电项目。近日,大丰项目的项目公 司江苏国信新丰海上风力发电有限公司收到江苏省发展和改革委员会于2023年11月3 日出具的《省发展改革委关于江苏国信大丰85万千瓦海上风电项目核准的批复》》(苏 发改能源发(2023)1115号),同意建设大丰85万千瓦海上风电项目。 2、中车围场县100兆瓦风电场项目获得接入系统批复 近日,中车围场县100兆瓦风电场项目取得阶段性进展,项目接入系统设计方案获得 国网冀北电力有限公司批复。据悉,中国中车围场县100兆瓦风电场项目位于承德市 围场满族蒙古族自治县朝阳湾镇等乡镇境内,装机规模100兆瓦,拟安装20台5兆瓦风电机组,以共享储能建设方式配套15MW/30MWh储能装置。 2、102.88GW,内蒙古推动�一、二、三批沙戈荒基地及四大沙漠基地尽快并网 11月7日,内蒙古自治区人民政府办公厅发布《关于自治区新能源倍增行动实施方案的通知》。《通知