基金周报：本周市场上涨，基金发行热度持续维持

│ 本周市场上涨，基金发行热度持续维持 作者 分析师：王晓檬 证券研究报告2023年07月29日 ——基金周报2023.7.24-2023.7.28 权益型基金、债券基金、QDII基金指数本周实现上涨 本周上证指数上涨3.42%，深证成指上涨2.68%，创业板上涨2.61%，科创50上涨0.74%，中债指数上涨0.01%。本周权益型基金、债券基金、QDII基金指数实现上涨，QDII基金指数上涨幅度最大，周涨幅为1.36%。 公募发行持续维持热度 本周公募发行份额超过230亿份，本周新成立63只公募基金，共募集234.71亿份。其中债券型基金募集139.25亿份；混合型基金募集10.94亿份；股票型基金募集76.83亿份。 基金投资组合 持续推荐国泰事件驱动A等产品，持续推荐博时创新、银华鑫锐、圆信永丰优悦生活、中银主题策略混合A、湘财长泽灵活配置混合A、万家双引擎、泰康医疗健康A、长城创新驱动混合A等基金。 权益主题基金优选 通过对基金名称、合同规定、跟踪基准和基金持仓筛选建立基金池，对收益率、胜率、风险收益比、风险控制等指标筛选出业绩优秀的权益周期类、金融类、军工类、消费类、新能源、医药基金：华夏能源革新、大成新锐产业、工银瑞信新金融A、易方达国防军工、嘉实消费精选股票A、安信医药健康股票A等。 量化基金优选 建议投资者关注以下业绩优秀的量化基金：博时裕富沪深300 （050002.OF）具有较高胜率和稳定的增强收益，盈亏比表现优秀。博时量化平衡（004495.OF）为采用量化策略的固收+的基金，盈亏比高。博时智选量化多因子（013465.OF）为偏向中证1000的小盘量化基金，基金经理过往业绩优秀。 执业证书编号：S0590522030006邮箱：xmw@glsc.com.cn 分析师：朱人木 执业证书编号：S0590522040002邮箱：zhurm@glsc.com.cn 金融工程 金融工程定期 风险提示：本报告结论基于历史数据信息的统计规律，推荐标的都是基于历史数据得出，历史数据并不一定代表未来。未来基金经理变更、基金经理风格变化等情况也可能存在，报告阅读者需审慎参考报告结论。 相关报告 1、《A股7月第3周(7.15-6.21)因子周报》 2023.07.22 2、《宏观代理变量整体回升》2023.07.17 正文目录 1.权益型基金、债券基金、QDII基金指数本周实现上涨3 2.本周公募发行持续维持热度4 3.本周金融地产类基金涨幅靠前5 4.基金投资组合6 4.1本周投资组合表现：国投瑞银境煊灵活配置混合A周涨幅最高6 4.2投资组合推荐7 5.权益主题基金优选9 5.1周期类基金优选9 5.2金融类基金优选10 5.3军工类基金优选11 5.4消费类基金优选12 5.5新能源基金优选13 5.6医药类基金优选14 6.本周利率上行14 7.量化基金优选推荐15 8.风险提示16 图表目录 图表1：指数本周和今年来表现3 图表2：基金指数本周和今年来表现4 图表3：本周公募成立份额超过230亿份4 图表4：规模靠前的新成立基金大部分为债券型基金5 图表5：ETF中证券相关主题领涨5 图表6：主动权益基金中港股、金融地产相关基金收益靠前5 图表7：非权益基金中偏债混合基金领涨6 图表8：投资组合内基金本周表现6 图表9：关注的基金投资组合7 图表10：周期类基金优选10 图表11：金融类基金优选11 图表12：军工类基金优选12 图表13：消费类基金优选12 图表14：新能源基金优选13 图表15：医药类基金优选14 图表16：债券利率自去年3月底开始下行（单位：%）15 图表17：DR007上行（单位：%）15 图表18：建议关注的量化基金16 1.权益型基金、债券基金、QDII基金指数本周实现上涨 本周上证指数上涨3.42%，深证成指上涨2.68%，上证50上涨5.49%，沪深300指数上涨4.47%，创业板上涨2.61%，科创50上涨0.74%，中债指数上涨0.01%。恒生指数上涨4.41%，恒生科技上涨8.83%。美股市场道琼斯工业指数上涨0.66%，纳斯达克指数上涨2.02%，标普500指数上涨1.01%。 图表1：指数本周和今年来表现 周涨跌幅（%）年涨跌幅（%） 40 35 30 25 20 15 10 5 0 -5 -10 资料来源：Wind，国联证券研究所 除另类投资基金指数，权益型基金、债券基金、QDII基金本周实现上涨。本周权益型基金、债券基金、QDII基金指数实现上涨，QDII基金指数上涨幅度最大，周涨幅为1.36%。另类投资基金指数本周下跌，周跌幅为0.17%。今年以来，债券型基金、货币基金、QDII基金和另类投资基金获得正的年度收益，QDII基金指数年涨幅为8.06%，涨幅最大；其次为另类投资型基金，年涨幅达4.62%。仅股票型基金和混合型基金收负。股票型基金指数今年以来涨跌幅为-3.54%，年跌幅最大；混合型基金指数今年以来涨跌幅为-3.20%。 图表2：基金指数本周和今年来表现 周涨跌幅（%） 中国股基指数中国混基指数中国债基指数货币市场基金指数QDII基金指数另类投资基金指数 10 8 6 4 2 0 -2 -4 -6 资料来源：Wind，国联证券研究所 2.本周公募发行持续维持热度 本周公募发行份额超过230亿份，本周新成立63只公募基金，共募集234.71亿 份。其中债券型基金募集139.25亿份；混合型基金募集10.94亿份；股票型基金募 集76.83亿份。7月的公募发行规模为597.02亿份；其中股票型基金募集147.09亿 份，债券型基金募集383.60亿份，混合型基金募集46.11亿份。 图表3：本周公募成立份额超过230亿份 基金类别 发行份额(亿份) 成立个数(只) 本周募集 7月募集 前月值 本周募集 前月值 股票型基金 76.83 147.09 99.39 15 25 混合型基金 10.94 46.11 140.67 19 30 债券型基金 139.25 383.60 813.79 14 38 货币市场型 4 另类投资型 0.13 0.13 2 QDII基金 8.83 2.25 3 REITs基金 6 1 FOF基金 7.56 11.26 10.64 9 12 总计 234.71 597.02 1072.74 63 109 资料来源：Wind，国联证券研究所 新成立基金中规模靠前的大部分为债券型基金。在本周成立的前五大基金中，规模最大的债券基金申万菱信安泰景利纯债共募集40.00亿元，其次则为规模第二的债券型基金——募集39.51亿元的广发集轩A。广发集轩C以27.96亿元的规模位居第三。博时中证国新央企现代能源ETF募集20.00亿元，规模位列第四。嘉实中证国新央企现代能源ETF的募集规模则位列第五。 图表4：规模靠前的新成立基金大部分为债券型基金 代码 名称 规模（亿元） 投资类型 基金经理 基金公司 018047.OF 申万菱信安泰景利纯债 40.00 债券型基金 沈科 申万菱信基金 017475.OF 广发集轩A 39.51 债券型基金 张雪 广发基金 017476.OF 广发集轩C 27.96 债券型基金 张雪 广发基金 561790.OF 博时中证国新央企现代能源ETF 20.00 股票型基金 杨振建 博时基金 562850.OF 嘉实中证国新央企现代能源ETF 20.00 股票型基金 刘珈吟 嘉实基金 资料来源：Wind，国联证券研究所 3.本周金融地产类基金涨幅靠前 证券相关主题领涨股票ETF。ETF中证券相关主题涨幅领先。本周在ETF中涨幅前十的多为证券等主题产品，居首的易方达中证香港证券投资主题ETF涨12.24%，华富中证证券公司先锋策略ETF涨12.12%。 图表5：ETF中证券相关主题领涨 证券代码 证券简称 基金经理 规模（亿元） 近一周% 年初至今% 基金类型 513090.OF 易方达中证香港证券投资主题ETF 范冰,宋钊贤 15.32 12.24 13.80 被动指数型基金 516980.OF 华富中证证券公司先锋策略ETF 郜哲,李孝华 0.23 12.12 16.51 被动指数型基金 510200.OF 汇安上证证券ETF 朱晨歌,陈欣 0.75 12.04 19.48 被动指数型基金 512900.OF 南方中证全指证券公司ETF 孙伟 69.73 12.01 16.10 被动指数型基金 512880.OF 国泰中证全指证券公司ETF 艾小军 329.09 12.00 16.08 被动指数型基金 159841.OF 天弘中证全指证券公司ETF 沙川,陈瑶 43.26 12.00 16.21 被动指数型基金 512000.OF 华宝中证全指证券ETF 丰晨成,胡洁 238.40 11.99 16.07 被动指数型基金 560090.OF 汇添富中证全指证券公司ETF 董瑾 14.18 11.98 9.53 被动指数型基金 515010.OF 华夏中证全指证券公司ETF 司帆 8.83 11.95 16.61 被动指数型基金 515850.OF 富国中证全指证券公司ETF 王乐乐 2.15 11.95 16.70 被动指数型基金 资料来源：Wind，国联证券研究所 涨幅前十的主动权益基金多数重仓港股、金融地产板块。李志武管理的创金合信港股通成长A以12.47%的涨幅居首，该基金重仓港股；其次则为何琦管理的华泰柏瑞新经济沪港深A。何琦管理的华泰柏瑞港股通时代机遇A以12.33%的涨幅居第三位，该基金重仓港股。此外，还有7只重仓港股、金融地产的基金的收益位居前十，基金周涨幅均在11%以上。 图表6：主动权益基金中港股、金融地产相关基金收益靠前 证券代码 证券简称 基金经理 规模（亿元） 近一周% 年初至今% 基金类型 012315.OF 创金合信港股通成长A 李志武 0.12 12.47 -10.61 普通股票型基金 003413.OF 华泰柏瑞新经济沪港深A 何琦 1.43 12.44 -3.89 灵活配置型基金 011355.OF 华泰柏瑞港股通时代机遇A 何琦 0.56 12.33 -3.42 偏股混合型基金 012244.OF 广发金融地产精选A 冉宇航 0.26 12.08 2.77 普通股票型基金 007674.OF 工银产业升级A 陈小鹭 0.29 11.92 9.99 普通股票型基金 005662.OF 嘉实金融精选A 李欣 3.10 11.90 -3.48 普通股票型基金 006652.OF 富国金融地产行业A 韩雪 1.39 11.77 2.06 偏股混合型基金 013341.OF 工银核心机遇A 鄢耀,陈小鹭 4.79 11.55 -0.73 偏股混合型基金 006477.OF 中邮沪港深精选 陈鸿平,武志骁 0.31 11.13 11.74 偏股混合型基金 011203.OF 永赢惠添益A 李永兴 3.53 11.12 -4.59 偏股混合型基金 资料来源：Wind，国联证券研究所 非权益类基金中偏债混合基金强势领涨，偏债混合基金易方达稳健回报A以3.79%的涨幅居首。可转换债券型基金工银可转债以3.75%的涨幅位居第二。周珞晏,晏曦管理的国泰行业轮动一年封闭A以3.74%的涨幅在所有非权益基金中排名第三。孙松管理的易方达稳健增利A上涨3.63%，张翼飞管理的安信民稳增长A上涨3.58%。 图表7：非权益基金中偏债混合基金领涨 证券简称 基金经理 规模（亿元） 近一周% 年初至今% 基金类型 易方达稳健回报A 孙松 11.67 3.79 0.03 偏债混合型基金 工银可转债 黄诗原 6.05 3.75 24.66 可转换债券型基金 国泰行业轮动一年封闭A 周珞晏,晏曦 2.24 3.74 1.24 股票型FOF基金 易方达稳健增利A 孙松 10.26 3.63 -0.2