汽车行业周报：乘用车销量环比下降，商用车需求逐渐企稳

板块表现 本周沪深300指数涨幅-0.68%，汽车整车指数（886033.WI）相对收益-1.82%，汽车零部件指数 （886032.WI） 指数相对收益-1.60%， 新能源汽车指数（884076.WI）相对收益-0.79%，智能汽车指数（866018.WI）相对收益-3.04%。 子行业观点 乘用车：行业景气度有所回落，零售销量环比下降，标杆新能源车企加大促销力度；商用车：行业处于底部区域，10月批售数据同比跌幅进一步收窄；汽车零部件：乘用车需求边际弱化，零部件产业盈利或逐渐承压；经销商：行业库存增加，库存预警指数位于荣枯线之上；两轮车：行业进入销售淡季，龙头企业持续强化自身优势。 行业动态 据乘联会，11月第三周，乘用车零售量达36.7万辆，同比+8%，环比-1%；乘用车批发量达41万辆，同比-5%，环比-6%；渠道库存变化量达+4.2万辆，零售数据低于批售，渠道库存增加。据网通社/佐思汽研/公司官网，1）比亚迪扩大巴西电动车业务，本月将上市两款新车，分别是“宋”混合动力车型和“元”纯电动车型；2）比亚迪与摩洛哥经销商Auto Nejma达成战略合作，将为摩洛哥提供新能源乘用车；3）比亚迪将在巴西建厂，将继续拓展美洲战略布局； 4）哪吒汽车发布技术品牌"浩智"推出三款前瞻产品，包括智能汽车中央超算平台、800V SiC高性能电驱系统、高效三合一增程器；5）零跑汽车将于今年第四季度推出C11增程车型，并计划于明年推出C01增程版，未来新平台开发的所有车型均将同时推出增程和纯电版本；6）小鹏汽车50亿元成立汽车科技公司。 重点公司公告 继峰股份发布获得乘用车座椅总成项目定点的公告；保隆科技发布获得ADAS项目定点通知书的公告；华依科技定增申请获得上交所审核通过。 风险提示：新产品销售不及预期；行业竞争加剧风险；宏观经济下行风险。 1乘联会周度数据 据乘联会，11月第三周，乘用车零售量达36.7万辆，同比+8%，环比-1%；乘用车批发量达41万辆，同比-5%，环比-6%；渠道库存变化量达+4.2万辆，零售数据低于批售，渠道库存增加。 图1.11月汽车零售量 图2.11月汽车批发量 图3.11月汽车库存变化量 2行业动态 2.1乘联会动态 比亚迪扩大巴西电动车业务，本月将上市两款新车 中国汽车制造商比亚迪表示，该公司将于11月开始在巴西销售两款新的电动汽车，以押注于拉丁美洲最大的汽车市场有利的政治和环境发展。比亚迪将在巴西销售的两款新电动汽车分别是“宋”混合动力车型和“元”纯电动车型。该公司将先通过进口的方式在当地销售这两款新车，直到其巴西巴伊亚州新工厂开启运营。 零跑:未来均将同时推出增程和纯电版本 零跑汽车将于今年第四季度推出C11增程车型，并计划于明年推出C01增程 版。“目前C平台，包括未来新平台开发的所有车型都会同时推出增程和纯电版本。”零跑方面透露。 长城计划将泰国投资翻番 随着竞争日益激烈，中国汽车制造商长城汽车计划将在泰国的投资翻倍，以保持其作为泰国领先电动汽车品牌之一的地位。长城汽车（泰国）公司总经理NarongSritalayon表示，自两年前进入泰国市场以来，该公司已投资120亿泰铢（合3.34亿美元）生产电动汽车，并雇佣了3,000多名员工。“我们计划在泰国投资总计226亿泰铢。我们将不仅生产电动汽车，还生产电动汽车零部件和基础设施，以推动泰国成为东盟的电动汽车生产中心。” 华为：三年内将问界做成全球高端品牌 华为智选车战略总监王连军今日发表主题演讲称，过去的汽车行业积累了精益制造与供应链体系能力，但未来是软件定义汽车，智能化是汽车产业的终局。据王连军透露，华为内部的共识是，“要选择复杂的硬件结构和软件结构去做”。预计到今年底，华为将有超过1000家AITO体验店和用户中心，目标是三年之内将AITO问界打造成全球高端智能电动品牌。 长安锐程PLUS新车型，价格11.39万元 11月11日，长安锐程PLUS新车型上市，新车售价为11.39万元。外观方面，新车与现款车型基本保持一致。配置方面，新车配备自适应巡航、540度全景影像、前排座椅加热通风。动力方面，新车搭载1.5T发动机，匹配7DCT变速箱。 宝马投资百亿扩建沈阳电池项目 宝马集团官方消息，宝马全新动力电池项目签约仪式在沈阳举行。根据协议，宝马沈阳生产基地将进行动力电池生产的大规模扩建。该全新动力电池项目由华晨宝马进行投资，投资总额约为100亿元人民币。该项目也是继宝马沈阳里达工厂投资150亿后又一笔重大投资。 特斯拉官宣Semi电动重卡即将正式交付 特斯拉官方推特发文透露，将于12月1日在内华达州的特斯拉Gigafactory超级工厂正式举行Semi电动卡车交付仪式。在今年的10月7日，特斯拉CEO马斯克的最新推文显示，特斯拉将计划在12月1日开始向百事公司交付特斯拉Semi卡车，交付车型为续航500英里的版本。11月16日的特斯拉官方推文和海报正式表明特斯拉Semi卡车不再延期，将正式交付，交付对象或仍为当时百事公司。 特斯拉开放电动车充电枪设计专利 特斯拉海外发文称，鼓励北美的充电服务企业使用特斯拉规格的充电头，也鼓励其它车企直接使用特斯拉的规格的充电接口。 同时，其将向全球开放特斯拉电动汽车充电枪设计专利，邀请充电网络运营商和其它汽车生产商，在他们的设备和汽车中采用特斯拉充电枪和充电接口，而特斯拉将自己的充电枪和充电接口称作“北美充电标准”（NACS）。 特斯拉拟3.65亿美元投建锂电池材料厂 位于美国得克萨斯州墨西哥湾岸努埃塞斯县（Nueces）的官员与特斯拉就拟在罗布斯敦镇（Robstown）建设的锂电池材料厂细节进行了进一步的谈判。 特斯拉拟定将耗资3.65亿美元建设锂工厂，并将雇用165名工作人员，外加雇佣250名为期两年的建筑工人。 爱驰U6德国上市售价41001欧元起 爱驰U6已正式登陆德国市场，售价41001欧元起（约合29.72万人民币），相比于国内21.99万元的售价，在德国的售价要更高，预计在2023年上半年开始交付。 2022岚图科技日发布全新架构 2022岚图科技日通过线上直播的方式召开，官方发布了全新的ESSA原生智能电动架构以及中央集中式SOA电子电气架构，同时将搭载于岚图首款轿车追光车型上。 奥迪Q6新车型，价格54.71-55.21万元 11月14日，奥迪Q6新车型上市，新车共推2款，售价区间为54.71万-55.21万元。外观方面，新车与现款车型基本保持一致。动力方面，新车搭载2.0T，2.5T发动机，匹配7DCT变速箱。 凯迪拉克XT5新车型，价格35.27万元 11月16日，凯迪拉克XT5新车型上市，新车售价为35.27万元。外观方面，新车与现款车型基本保持一致。配置方面，新车配备定速巡航、变道盲区辅助、前碰撞预警等。动力方面，新车搭载2.0T发动机，匹配9TIP变速箱。 新款捷途X70PLUS，价格8.99-13.59万元 11月16日，新款捷途X70PLUS上市，新车共推8款，售价区间为8.99万-13.59万元。11月16日，新款捷途X70诸葛上市，新车共推3款，售价区间为14.19万-16.79万元。外观方面，新车与老款车型基本保持一致。配置方面，新车配备8扬声器SONY音响、540度倒车影像、62英寸全景天窗等。动力方面，新车搭载1.5T，1.6T，2.0T发动机，匹配7DCT变速箱。 奔驰部分EQ车型价格调整，最大降幅20万 奔驰发布公告称，自2022年11月16日起，对部分梅赛德斯-EQ车型的厂商建议零售价进行相关调整。其中，全新纯电EQE调整后的厂商建议零售价为478,000元-534,300元；EQS调整后的厂商建议零售价为845,000元-1,314,000元； AMGEQS53调整后的厂商建议零售价为1,547,000元。调价之后，EQE、EQS以及AMGEQS53三款车型中EQE降幅约5万元；EQS以及AMGEQS53车型降幅约20万元。 集度正式布局零部件 集度汽车正式成立了北京集度汽车零部件有限公司，注册资本9.83亿人民币，法定代表人夏一平，董事长梁志祥。北京集度汽车零部件有限公司的一般项目包括：汽车零部件及配件制造；汽车零配件批发；汽车零配件零售；机械零件、零部件销售；汽车装饰用品销售；新能源汽车电附件销售；新能源汽车换电设施销售； 新能源汽车生产测试设备销售；汽车零部件研发；电池零配件销售；电池销售； 电动机制造；插电式混合动力专用发动机销售等。 奇瑞计划2026年进入英国 奇瑞国际公司执行副总经理张升山表示，奇瑞计划2026年进入英国市场，推出一系列插电式混合动力和纯电动车型。 此外，报道称奇瑞近期还为印度尼西亚、马来西亚、墨西哥、新西兰、土耳其、南非等新出口市场推出奇瑞瑞虎和艾瑞泽等车型。 上汽将于12月在深圳开展Robotaxi试点 上汽人工智能实验室（上汽AILAB）技术负责人于乾坤在2022年中国汽车论坛上表示，上汽将于今年12月底在深圳开展Robotaxi运营试点。 一汽丰田全新皇冠品牌正式发布 11月15日，“引光前行一汽丰田2022全新皇冠品牌发布”线上举行。为更好服务用户需求，皇冠品牌截至2022年底，将打造12家“皇冠独立展厅”；2025年之前，将增至40家。此外，全新皇冠还将加速推进现有4S店升级到第三代店铺，为更多用户带去高品质的专享、专属服务。 蜂巢能源科创板上市获受理拟募资150亿元 蜂巢能源在当日披露招股说明书（申报稿），蜂巢能源本次发行股票类型为人民币普通股（A股）。行使超额配售选择权之前，发行不超过约10.81亿股；全额行使超额配售选择权后，发行股数不超过约12.43亿股。 鸿海泰国电动汽车工厂动工:规划年产能15万辆 11月12日消息，鸿海与泰国PTT集团合资的HORIZONPLUS在泰国举行电动车厂奠基与动土仪式。HORIZONPLUS预计将投资约370亿泰铢（约合人民币73.17亿元），目标在2024年完成建设并能达到生产交车阶段。初始产能将为每年5万辆电动车，并逐步提高到每年15万辆电动车，以满足2030年前不断增长的电动车市场需求。 Lucid将于2024年发布Gravity电动SUV Lucid集团在11月15日发布了其Gravity电动SUV的新细节和预览图，该车将于2024年开始发售，与Air一起组成Lucid的高端电动汽车产品线。 保时捷电动版Macan将搭载100kWh电池 据外媒报道，保时捷公布了即将发布的纯电动版Macan的技术细节，该公司表示，这款600马力的紧凑型跨界车将是同领域中“最运动的车型”。电动版Macan将搭载容量为100kWh的电池，WLTP工况下其续航里程将超过483公里。该车的电池包使用了12组三元锂电池，电池成分为镍、钴和锰，比例为8:1:1。与Taycan一样，Macan也将使用800伏技术，可以在25分钟以内将电池电量从5%充至80%。 大众正在研发氢燃料电池汽车续航里程达1987公里 大众已申请了氢燃料电池和一款氢燃料电池汽车的专利注册，该车型可能与现有的电动汽车一起出售。据悉，新车的氢燃料电池不仅拥有更低的成本，并且仅靠一个气罐即可实现1987公里的续航里程。这项专利是由大众和KraftwerkTubes公司联合提交的，详细介绍了一种陶瓷膜。这比丰田和现代所青睐的聚合物膜要便宜得多，而成本则被认为是氢燃料电池和氢燃料电池汽车大规模生产的关键。值得注意的是，陶瓷膜不需要铂，而这种昂贵的金属一直是阻碍燃料电池生产的障碍之一。 丰田第五代普锐斯正式亮相 丰田汽车在日本发布了全新一代普锐斯，该车是普锐斯的第五代车型，基于丰田TNGA-C架构打造，预计将于2023年1月在海外上市，暂时不确定该车型是否会进入中国市场。 沃尔沃彻底退出内燃机，燃油车成历史 有近百年历史的车企沃尔沃宣布，为在2030年实现完全电动化，该公司将把持有的动力