机械设备行业周观点：晶圆厂资本开支持续增加，看好半导体设备国产替代机会

上周申万机械设备行业指数上涨2.4%，跑赢沪深300指数1.3个百分点。半导体设备方面，国内晶圆厂资本开支继续增加，看好半导体设备国产替代机会。工程机械方面，一月挖机销量同比-20.4%，海外出口实现翻倍增长。新能源汽车产销数据亮眼，电池企业加速扩产利好设备厂商。光伏设备方面，N型电池产业化进程提速，关注技术迭代带来的设备需求。建议关注稳增长背景下工程机械板块投资机会。风险因素包括专项债发行不及预期，半导体国产化进程不及预期，行业竞争加剧风险。