电子行业周度点评报告：《关于深入实施“人工智能+”行动的意见》将推动AI+消费、算力基础设施建设提速

一、核心观点

8月26日，国务院发布《关于深入实施“人工智能+”行动的意见通知》，旨在推动人工智能与各领域深度融合，并设定了到2027年新一代智能终端、智能体等应用普及率超70%的发展目标。该意见提出了“6+8”的工作布局，包括六大重点行动和八大基础支撑措施，旨在解决人工智能发展的底座问题（算法、数据、算力）、生态问题（应用平台和开源社区）、人才和制度问题。然而，要在两年多时间内让人工智能新应用达到70%以上的普及率，挑战巨大，需要克服技术基础、大众认知、使用习惯、数据隐私安全等多方面障碍。

二、关键数据

• 互联网普及率：我国互联网普及率自1994年接入互联网以来，用了近30年时间才从0增长到2020年的70%左右。
• 移动互联网普及率：2010年代，智能手机的供应和4G网络覆盖让手机上网用户激增。
• AI算力需求：2024年初中国日均Token的消耗量为1000亿，截至2025年6月底，日均Token消耗量已突破30万亿。

三、研究结论

• “人工智能+”消费提质：智能科技创新不断涌现“从0到1”的突破，智能消费新场景层出不穷，提升人民生活品质。
• “人工智能+”产业发展：传统工厂正向数字化、智能化升级，产业智能化释放全要素生产率红利。
• 算力基础设施建设：算力底座、公用算力平台建设是后续AI普及率的重中之重，网络+硬件及算力中心投资有望加速。
• 投资建议：关注AIDC及运营商（阿里巴巴、深信服、奥飞数据、光环新网等）和端侧AI+渗透（瑞芯微、全志科技等）相关公司。