智驾平权进行时车载CIS高端市场加速放量20250505

核心观点与关键数据

• 车载CIS市场机遇：车载CIS市场正迎来技术升级与增长机遇，尤其在L2至L3级别自动驾驶推动下，城市NOA功能普及及高端传感器需求上升，凸显HDR和IFM技术在车载CIS芯片领域的关键作用。
• 智能驾驶产业发展：L2级别自动驾驶渗透率达40%，预计2025至2026年L2或L3及城市NOA渗透率将提升至30%以上。城市NOA对车辆定位、雷达、摄像头传感器数据要求高，需求大幅增加。
• 政策法规进展：德国是全球首个批准L3级别自动驾驶商业运行的国家，但有限制；中国采取试点探索加法律规范路径，上海、北京、深圳等地L3级别路测推进未受近期事件影响。

代表性车企技术升级

• 特斯拉、华为、比亚迪：引领市场趋势，其高级驾驶辅助系统在车载CIS芯片领域聚焦HDR和IFM技术升级。HDR提升极端气候下场景识别能力，IFM解决夜间行车强光干扰问题。

产业竞争格局

• 市场份额：安森美市场份额超四成，韦尔和索尼分别约35%和10%以上。韦尔和索尼市场份额增长加速，安森美采取保守策略。
• 国内厂商崛起：斯特威在消费电子和车载市场取得显著进步，产品在比亚迪高端系统中进入二供份额。

思维与金方科技发展

• 思维：在消费电子市场业绩增长显著，车载市场成为重要增长驱动力，与主流厂商深化合作，技术方案获客户认可。
• 金方科技：受益于下游客户放量趋势，预计车载CS收入翻倍增长，作为上游封测公司将受益于产业趋势。

研究结论

• 市场前景：L2向L3级别自动驾驶加速发展将带动车载CIS用量及高端产品需求显著增长。
• 国内厂商竞争力：韦尔、索尼、斯特威等国内厂商在产品技术、下游验证及车规级产品研发能力上取得突破，有望在国产CIS市场实现更多替代。