陕西省水电开发集团股份有限公司招股说明书(申报稿)

公司上市目的主要为增强资本实力，助力“碳达峰、碳中和”国家战略，并通过资本市场融资推动新能源项目开发建设，优化“风光水储”产业结构，提升公司在新能源细分市场的竞争力、创新力和影响力。公司现代企业制度健全，法人治理结构和内部组织架构完善，符合上市公司治理要求。本次融资必要性在于满足公司快速发展对资金的需求，募集资金将全部用于投资光伏发电项目建设，提升公司新能源发电的装机规模，优化业务布局，增强抗风险能力，巩固市场地位，实现建成国内一流清洁能源投资运营商的战略目标。公司持续经营能力稳定，未来将立足主业，拓展优质项目资源，进一步提升经营规模及盈利能力，回报投资者。公司面临的行业风险包括产业政策变化、可再生能源补贴变化、政府审批风险、优质资源获取难度增加、项目并网及上网电量不确定性、弃风限电、市场化交易导致平均售电单价波动、上游设备采购价格波动、自然条件对发电量影响较大、税收优惠政策变动、资本支出较大、应收账款规模较大及可再生能源补贴收回周期较长等。公司也面临一些自身风险，如土地房产风险、快速扩张引发的风险、子公司管控风险、新建项目未能按计划完成的风险、新建项目投资回报率不及预期的风险、新建项目未能按时取得土地使用权或房屋建设审批手续的风险、业务和客户集中度高的风险、水力发电业务业绩波动风险、投资收益占比较高风险等。公司未来发展规划将围绕“风光水储”一体化进行布局，把做大新能源规模、做优传统水电、谋划布局抽水蓄能资源作为推动高质量发展的战略性任务，目标建成国内一流清洁能源投资运营商。