行业周报总结
一、百度AI布局持续深化
- 百度发布：百度发布了新的AI技术iRAG、无代码工具“秒哒”以及小度AI眼镜等新产品。
- 文心大模型：文心大模型的日均调用量同比增长约30倍，显示出强劲的增长势头。
- AI应用：百度展示了多种智能体和文心智能体平台的TOP100智能体及产业应用。
二、智能手机市场表现
- “双十一”销量：2024年中国“双十一”期间智能手机销量同比反弹26%，达到950万台。
- 市场分析：尽管销量反弹，但平均售价（ASP）有所下降，反映出市场两极化趋势。
- 品牌表现：苹果在高端市场占据主导，小米与苹果差距缩小，vivo超越荣耀，华为保持第三。
三、行业投资建议
- 重点关注：
- AIOT板块：乐鑫科技、恒玄科技、瑞芯微、晶晨股份。
- AI驱动板块：寒武纪、海光信息、龙芯中科、源杰科技、长光华芯、中际旭创、新易盛、光迅科技、天孚通信。
- 半导体设备、材料及零组件：中船特气、华特气体、安集科技、鼎龙股份、晶瑞电材、北方华创、中微公司、拓荆科技、华海清科、富创精密、新莱应材。
- 消费电子：韦尔股份、思特威、格科微、卓胜微、唯捷创芯、兆易创新、东芯股份、江波龙、佰维存储、圣邦股份、艾为电子、思瑞浦、新洁能、扬杰科技。
四、风险提示
- 下游需求复苏不及预期。
- 地缘政治风险。
- 研发进展不及预期。
五、行业数据追踪
- 市场数据：2024年11月15日，申万电子指数下降4.15%，行业整体跑输沪深300指数0.86个百分点。
- 估值水平：PE(TTM)为54.48倍。
结论
电子行业正处于温和复苏阶段，AI技术的持续发展成为重要驱动力。建议关注AIOT、AI驱动、设备材料及消费电子等板块的投资机会。
