弘亚数控2024年H1业绩报告显示,公司营收14.92亿元(同比+12.02%),但归母净利润3.01亿元(同比-2.00%),主要受销售、管理及研发费用增加影响。公司受益于政策推动的“商转保”和设备更新潮,预计海外市场稳步增长,境外收入同比增长10.41%。公司产能建设持续推进,两大基地逐步达产,营收有望提升。预计2024-2026年收入分别为32.09、37.39、44.06亿元,EPS分别为1.69、1.97、2.33元,给予“买入”评级。风险提示包括宏观经济波动、政策变动、行业竞争等。