计算机行业周报：周观点：继续重视自主安全板块

市场回顾与周观点

本周（2024.8.19-2024.8.23），沪深300指数下跌0.55%，计算机指数下跌2.69%。市场周观点强调继续重视自主安全板块，主要支撑包括：

1. 中央拟发行特别国债支持科技自主安全：政府工作报告提出连续几年发行超长期特别国债（首年1万亿元），专项用于国家重大战略和重点领域安全能力建设，信创产业有望获资金支持。
2. 美国对华出口管制持续升级：拜登政府计划8月公布新规，扩大阻止部分国家和地区向中国芯片制造商出口半导体设备的权力，核心科技自主可控成为必然趋势。
3. 政治局会议强调科技自强：会议要求大力推进高水平科技自立自强，加强关键核心技术攻关，支持瞪羚企业、独角兽企业，并防止“内卷式”恶性竞争。

投资建议

• 国产软件：重点推荐金山办公、达梦数据、普联软件等，受益标的包括中国软件、麒麟信安等。
• 国产算力：重点推荐海光信息、中科曙光等，受益标的包括寒武纪、景嘉微等。

公司动态

• 恒生电子发布2024年中报及股票期权激励计划（草案），拟授予3400万份股票期权，行权价格17.04元/股，业绩考核目标为2024-2026年净利润增长率均不低于10%。

行业动态

• 国内要闻：
  • 快手可灵AI推出会员订阅计划，首月19元起，支持AI图片/视频生成。
  • 阿里计划于8月28日在香港联交所主板主要上市，实现港纽双重主要上市。
  • IDC数据显示，百度智能云2023年中国大模型市场份额第一（19.9%），商汤科技第二（16.0%），智谱AI第三。
  • 地平线征程家族智驾计算方案出货量突破600万，累计量产车型超270款。
• 国外要闻：
  • 英伟达发布Mistral-NeMo-Minitron 8B小语言AI模型，精度高、效率高，可在RTX工作站部署。
  • 微软调整部分业务部门结构，将Microsoft 365等收入重新分配。
  • AMD以49亿美元收购数据中心解决方案供应商ZT Systems。

风险提示

宏观经济环境下行风险；政策落地不及预期等。