利亚零售二零二三年年报

年度店铺经理大会自新冠疫情三年以来首次以面对面方式举行 目录公司资料 2 摘要 3 主席报告 5 行政总裁报告 8 管理层讨论及分析 16 企业管治报告 22 董事及高级管理层简历 45 投资者信息 51 董事会报告 52 独立核数师报告 64 综合损益表 69 综合全面收入表 70 综合资产负债表 71 综合权益变动表 73 综合现金流量表 74 综合财务报表附注 75 五年财务摘要 封底内页 利亚零售有限公司二零二三年年报1 公司资料 执行董事 邓子健（行政总裁） 非执行董事 冯国纶#（+主席） 杨立彬冯咏仪冯裕铭#李佩明 独立非执行董事 罗启耀#*廖秀冬#+*曾雕龙#+* 集团监察及风险管理总裁 杨志威 公司秘书 陈楚辉 注册办事处 ThirdFloor,CenturyYardCricketSquare,P.O.Box902GrandCayman,KY1-1103CaymanIslands 总办事处及主要营业地点 香港新界沙田小沥源 安平街2号利丰中心15楼 网站 www.cr-asia.com 法律顾问香港法律方面：孖士打律师行 开曼群岛法律方面： ConyersDill&Pearman,Cayman 核数师 罗兵咸永道会计师事务所 执业会计师 注册公众利益实体核数师 主要往来银行 香港上海汇丰银行有限公司 #提名委员会成员 +薪酬委员会成员 *审核委员会成员 2利亚零售有限公司二零二三年年报 摘要 财务摘要 变动 二零二三年千港元 二零二二年千港元 收益 +1.7% 1,487,090 1,462,864 核心经营溢利 -12.9% 72,973 83,758 核心经营溢利（包括租赁负债利息开支） -14.5% 65,707 76,843 公司股东应占溢利 -14.9% 57,709 67,785 每股基本盈利（港仙） -14.9% 7.4 8.7 每股股息（港仙） 末期 -20.0% 4 5 全年 -14.3% 6 7 营运摘要 •集团收益持平，零售业在抗疫旅游限制解除后的表现仍未如预期，令溢利有所减少 •香港居民外游人数增加及中国大陆游客入境旅游人数增长较预期慢，影响本地消费，同时宏观经济因素令消费气氛持续受压 •人手极度短缺及经营成本高企令店铺营运开支增加，亦影响集团迅速扩张网络的能力 •集团凭藉有效品类管理、精简生产流程及有利的外币汇率，令毛利率得以提高 •“企业对企业”包饼业务之销售额录得双位数的可观增长，同时扩大其客户基础 •集团维持稳健财务状况，拥有净现金222,000,000港元，且无银行借贷，令我们处于开发或收购新业务的有利位置 •董事会已议决宣派末期股息每股4港仙 利亚零售有限公司二零二三年年报3 摘要 店铺数目 二零二三年十二月三十一日 二零二二年十二月三十一日 圣安娜饼屋 香港 120 115 澳门 14 12 广州 21 26 小计 155 153 Moncher蛋糕店 香港 6 7 饼屋业务店铺总数 161 160 Zoff眼镜店 香港 15 14 利亚零售旗下店铺总数 176 174 4利亚零售有限公司二零二三年年报 主席报告 主席 冯国纶博士 本人欣然呈报利亚零售于二零二三年的表现。在零售环境继续受新型冠状病毒疫情影响的过渡期，集团的营商环境较预期严峻。于回顾年内，通胀、高息及中国经济缓慢复苏等宏观经济问题已逐渐影响本地市场及消费气氛。历时三年的防疫限制措施结束后，香港居民非必需品消费的想望已由本地零售市场转为热衷于旅游。同时，劳动力严重短缺亦使集团为店铺及工厂调配合资格人员的能力备受挑战。 尽管面对外在重重困难，我们于本年度依然取得多项成就，有目共睹，包括“企业对企业”饼屋业务的斐然成绩，并达成一项收购，将我们地理据点由大湾区扩张至东南亚。总括而言，本人深信，对于集团以至本地零售市场，二零二三年可视为从疫情时期的动荡局势迈向新常态的过渡之年。 香港零售业渐见曙光 随着新型冠状病毒疫情于二零二二年下半年由大流行转为风土病，整体经济曾有望复苏，而解除国际及跨境旅游限制将振兴旅游业、增加客流量及增强消费气氛，推动零售业回升。然而，回港消费的中国大陆游客人数增长缓慢，而香港市民在经历三年抗疫措施后渴望外游，故于海外而非本地消费。同时，香港金融市场及楼市疲弱，使市场气氛受挫。 利亚零售有限公司二零二三年年报5 主席报告 香港零售业渐见曙光（续） 相对新型冠状病毒疫情时代，香港零售业于二零二三年有所成就，惟结果未如预期。香港居民出游频繁，周末消费依然疲软，导致面包、糕饼、糖果与饼干类别（包括圣安娜及Moncher）销售额下降2.9%附注。这种消费模式很可能成为中未来香港零售业的新常态。在理想的一面，眼镜店类别（包括Zoff）的销售额较二零二二年则有健康增长。 共建未来 于本年度，饼屋业务之销售额大致持平，而可比较同店销售额则因本地需求低迷及入境旅游人数未达预期而有所下跌。为维持利润及保障股东利益，我们继续实行审慎的财务及营运管理，包括实施多项完善生产流程和供应链的举措。我们亦策略性调整店铺网络扩张工作，当中考虑劳动市场紧张带来的人手挑战及兼顾业主对租金上涨的要求。 我们的“在线到线下”顾客关系管理计划“圣安娜蛋糕在线”现已于港澳服务超过130万名会员。“圣安娜蛋糕在线”助力我们的营销、推广及销售工作，而我们于本年度充分善用此工具，确保客户的购物体验尽善尽美。 我们在二零二三年至二零二五年三年计划的一大目标为进一步开发及丰富业务组合，并就此在今年作多方面发展。我们的“企业对企业”包饼业务之销售额持续增长，获得餐饮业内知名的新客户，对现有客户的销售额亦有显着增长。我们亦欣然完成收购ZoffSingapore，是次交易为我们大力打造Zoff成为香港一流便捷时尚眼镜品牌的成果，并在东南亚这个潜在丰厚市场创建新据点。 前景 利亚零售在打造及管理品牌方面成绩卓着，管治有方，使圣安娜跻身港澳地区最成功的饼屋连锁店之一，而Zoff则于短短数年内获得市场翘楚地位。事实证明，集团于制定其业务策略方面灵活机敏、高瞻远瞩，于全渠道营销投资方面遥遥领先众多竞争对手，识别及收购极具增长潜力的吸引品牌，以及肯定其于“企业对企业”范畴的产品制造实力。 附注：香港特别行政区政府之政府统计处于二零二四年三月一日公布 6利亚零售有限公司二零二三年年报 主席报告 前景（续） ZoffSingapore的交易表明，品牌拥有人认同集团能助其业务更上一层楼，同时显示我们已准备就绪，按照三年计划及长期发展策略拓展业务至更广阔的版图。我们亦期望拓展大湾区的“企业对企业”业务，将其定位为饼屋业务客户的解决方案供应商。 集团对其核心业务的中长期前景保持审慎乐观。过往数年一直动荡不稳，而疫情时期至“业务复常”的过渡期可能较预期长。对本地及全球经济的担忧，使消费者信心及本地消费回升未如预期。然而，到某一阶段，购物行为将复常，通胀及利率将下降，有关趋势定必有利香港及大湾区零售业。我们依然坚信，随着市况改善，我们所创建的坚实基础将使我们受惠。 集团既无银行借贷，并拥有充足现金储备，在这高利率环境下，财务状况令人羡慕，令我们处于开发或收购新业务的有利位置。 最后，对于利亚零售确立专业零售地区领导地位取得的进展，本人深感振奋。本人谨此衷心感谢董事会成员、集团管理层以及重要的前线及工厂员工，感谢他们一直以来全力以赴，支持我们迈向共同成功。 主席 冯国纶 香港，二零二四年三月二十一日 利亚零售有限公司二零二三年年报7 行政总裁报告 行政总裁 邓子健先生 随着香港逐步通关，欢迎中国大陆及海外旅客再次访港，回顾年初已渐现生机。不过，本港零售业销售额整体有所复苏，但情况仍未如预期强劲。中国大陆旅客人次增长略显缓慢，本港居民则把握数年来首次自由旅游的机会，纷纷外游消费。大众开始多出门、少居家，部分产品类别的销售额下降，导致集团主要营运的分部表现仍然未如理想。截至年底，集团总收益较二零二二年轻微增长，而可比较同店销售额及溢利则告下降。 业务回顾－圣安娜饼屋 于二零二三年，集团于香港及澳门新开设10家圣安娜饼屋，结束了3家饼屋，总数共有134家，较二零二二年增加7家。截至年底，圣安娜饼屋于广州的分店数目减少至21家。 于二零二三年，圣安娜的总门店收益录得轻微下降，由于客流量低于预期，同店销售下降，尤其于周末及假日时段。以上业绩主要由于港澳居民外游人数急增所致。随着中港通关，香港居民可快捷方便地往来中国大陆购买日常必需品和休闲消费，故有关趋势在香港尤为明显。同时，通胀及加息等经济不明朗因素继续压抑消费气氛。 8利亚零售有限公司二零二三年年报 业务回顾－圣安娜饼屋（续） 在严峻的营运条件下，为推动销售额及客流量，集团不断构思别出心裁的新营销推广活动，产品推陈出新。于本年度，随着企业及校园运作复常，面包产品的销售额有所上升，有助抵销蛋糕销售额因港澳居民减少在家举办庆祝活动的下降。受惠于客户对优质节日产品的稳定需求，以及奏效的营销推广活动，节日产品的销售额则录得增长。 集团一直为本地零售市场营运商中的“在线到线下”顾客关系管理翘楚。于二零二三年，我们持续完善圣安娜的“在线到线下”顾客关系管理平台（圣安娜蛋糕在线），其港澳会员人数目前已超过130万。圣安娜蛋糕在线及其便于使用的应用程序界面让顾客轻松浏览各式产品及优惠、订购产品、自选地点取货，提供更便利的顾客服务，同时带动门店网络的客流量。 于本年度，我们继续根据二零二三年至二零二五年三年计划制定的增长策略，为圣安娜门店物色人流畅旺的新地点，但香港及澳门严重人手短缺，迫使我们采取更审慎的方针应对为新店铺调配人手及营运涉及高昂的成本。高通膨和高利率也给许多企业带来了挑战。尽管如此，于二零二三年，我们得以抵销薪资、租金及材料成本增幅，提高毛利率，部分归因于人民币贬值以及我们致力尽量直接采购、定期检讨价格及与供应商磋商价格、实行有效的类别管理、提高生产力及精简工作流程。 来自圣安娜的美食，包括节日糕点、生日蛋糕和日常面包 利亚零售有限公司二零二三年年报9 业务回顾－圣安娜饼屋（续） 多家其他餐饮企业亦面临人手短缺及成本压力，纷纷寻求高质素外判方案以应付其生产需求，故今年对集团的“企业对企业”业务是备受鼓舞的一年。于本年度，公司不仅与现有客户取得可观的自然增长，更吸引众多重要的新客户。 圣安娜再次荣获香港零售管理协会颁发“十大信誉优网店”类别的“信誉优网店大奖”及“铜奖”。香港圣安娜一直热衷于服务社会，继续与膳心连、荣耀事工、Breadline、香港基督教青年会（食物共享－面包收集项目）及青汇社等慈善组织携手合作，将我们旗下的参与门店未售面包分发有需要人士。今年中秋节、端午节和农历新年来临之际，圣安娜向香港社会捐赠了超过5,000箱节日产品。所有香港门店亦乐于支持世界自然基金会举办的地球一小时活动，推动公众对气候变化的认识。 于广州，我们继续进行店铺翻新及升级计划，使本地店铺更切合香港网络的品牌形象。至今，“精品化”策略计划已初见成效，经翻新的四家门店销售额均录得增长。我们亦将此统一策略延伸至产品线，并根据需要迎合本地的口味及偏好。于十一月，集团荣幸与拥有“B.Duck小黄鸭”产权的森科产品有限公司签署合作协议，并于其后透过“B.Duck小黄鸭”家族角色，推广圣安娜圣诞及节日产品。除了零售业务之外，我们还利用多年来创建的强大网络以及生产优质烘焙和糕点产品的声誉，继续扩大“企业对企业”业务。 圣安娜蛋糕在线网上购物平台于香港零售管理协会举办的“十大信誉优网店”评选中荣获“铜奖” 10利亚零售有限公司二零二三年年报 业务回顾－圣安娜饼屋（续） 为支持圣安娜店铺网络的发展及扩展“企业对企业”业务，集团持续投资各种措施，加强研究和开发、推动半自动化、充分提升生产、提高流程效率及栽培人才。以上举措包括我们藉智能生产系统将设施转化为数码工厂计划。于二零二三年，有赖以上行动，我们得以提高香港及深圳工厂的生产力。 圣安娜位于广