国美零售二零二三年年报

GOMERETAILHOLDINGSLIMITED 于百慕大注册成立之有限公司 国美零售控股有限公司* 股份代号:493 2023 年度报告 技术赋能 全零售生态共享平台 *仅供识别 ii国美零售控股有限公司 2023年年报1 目录 公司概览2 五年财务概要3 财务及业务摘要4 主席报告8 管理层讨论与分析11 全年大事纪要25 董事及高级管理人员简介26 董事会报告书34 风险因素48 企业管治报告51 独立核数师报告70 综合损益表73 综合全面利润表74 综合财务状况表75 综合权益变动表77 综合现金流量表79 财务报表附注81 公司资料192 公司概览 国美零售控股有限公司于2004年7月在香港联合交易所有限公司（“联交所”）上市（股份代号：493）。国美1987年于中国成立，围绕“家‧生活”全品类闭环生态，以家用电器及消费电子产品零售为第一主业，同时打造各消费品垂类业务。以自营及加盟等各类零售模式，为全渠道提供强有力的赋能，为消费者提供低价好物，期望成为消费者最好的买 手，实现各垂类业务在市场上以低价为主导的位置。 通过专业人员为消费者提供到家服务，坚持“创造第一，低价优先”的核心经营策略，满足家庭用户生活全方位的消费与服务需求。国美将继续发力创新商业模式，推动中国的零售业变革。 2国美零售控股有限公司 截至 截至 截至 截至 截至 2023年12月31日 止年度 人民币千元 2022年12月31日 止年度 人民币千元 2021年12月31日 止年度 人民币千元 2020年12月31日 止年度 人民币千元 2019年12月31日 止年度 人民币千元 收入 646,904 17,444,480 46,483,804 44,119,113 59,482,827 归属予母公司拥有者 应占亏损 (10,057,243) (19,955,982) (4,402,037) (6,993,816) (2,589,826) 资产总值 29,977,652 42,584,449 80,922,859 70,494,181 71,871,973 负债总值 39,237,174 42,091,143 63,337,977 69,226,535 63,710,921 非控股权益 (4,303,703) (4,269,922) (4,019,601) (3,648,703) (3,438,872) （负债）资产净值 (9,259,522) 493,306 17,584,882 1,267,646 8,161,052 “家‧生活”：国美率先升级进入更大赛道、长远布局中国最大的“家‧生活”全零售数字化平台 2022年 在“家‧生活”战略指引下，加强科技赋能，专注聚焦家用电器及消费电子产品零售作为主营业务，形成以展（线下精品体验）、销（在线线下全渠道自营+共享型供应链）、家庭电子类产品一体化解决方案、泛家电延伸产品及增值服务 （送装、售后、延保、付费会员经营等）主要盈利模式。 2020年 继续践行“家‧生活”战略，围绕到网、到店、到家场景，打造在线线下双平台驱动的科技型本地零售企业 2018年 以自营商品能力和自营服务能力，构建零售新生态，成为“家‧生活”整体方案提供商、服务解决商和供应链输出商 2021年 “全场景、全链路、全服务、全模式”的全零售生态共享平台基础设施搭建完毕，全速打开新发展阶段 2019年 融合社交电商、国美门店、国美App综合流量端，汇集家电和非家电业务，在线线下全零售生态初具雏形 2023年 围绕“家‧生活”全品类闭环生态，以家用电器及消费电子产品零售为第一主业，同时打造各消费品垂类业务。以自营及加盟等各类零售模式，为全渠道提供强有力的赋能，为消费者提供低价好物，期望成为消费者最好的买手，实现各垂类业务在市场上以低价为主导的位置。 五年财务概要 2023年年报3 财务及业务摘要 收入 （人民币百万元） 按城市等级划分收入 92.21% 59,483 44,119 46,484 70.24% 17,444 647 20192020202120222023 20.93% 8.83% 4.40%3.39% Tier1-2citiesTier3-4citiesCounty-levelcities 20222023 经营活动产生的现金净流量 （人民币百万元） 归属予母公司拥有者应占亏损 （人民币百万元） 2,401 (19,956) 1,851 1,113 (10,057) 649 821 (2,590) (6,994) (4,402) 2019202020212022202320192020202120222023 4国美零售控股有限公司 财务及业务摘要 现金及现金等价物 （人民币百万元） 于年末的门店数目 8,187 9,597 3,421 4,195 2,843 2,602 4,378 1,073 170 66 2019 2020 2021 2022 2023 20192020 2021 2022 2023 计息银行及其他借款 （人民币百万元） 总资产 （人民币百万元） 32,928 71,872 70,494 80,923 26,852 28,200 25,895 24,472 42,584 29,978 2019202020212022202320192020202120222023 2023年年报5 乌鲁木齐 哈尔滨 吉林 长春 沈阳 呼和浩特 太原 西宁 兰州 西安郑州 唐山 北京大连 天津 石家庄 济南 青岛 徐州 南京 合肥南通 常州 无锡上海 苏州 成都武汉 重庆 长沙 贵阳 昆明桂林 广州 南宁佛山 杭州宁波 南昌 温州 褔州 厦门 东莞 深圳 全国零售网络 截至2023年12月31日 本集团 6国美零售控股有限公司 海口 精品店 1 旗舰店 24 于2023年12月31日，本集团运营的门市数量为1,073家，覆盖全国658个城镇。 城市展厅 11 合计 新零售店 1,037 1,073 门店网络概况 合计 国美 永乐 大中 城市展厅 11 9 – 2 旗舰店 24 17 6 1 精品店 1 – 1 – 新零售店 1,037 951 66 20 合计 1,073 977 73 23 净（减）门店 (1,770) 进入城市总数 658* 其中： 一线城市 20* 二线城市 27* 其他 611* 2023年年报7 *按2023年社会普遍认可的城市划分标准统计。 张大中 主席 在新的一年中，本集团将藉着政策东风，顺应趋势，积极努力走出债务危机，全力以赴踏上全新征程，聚焦坚持自主创新和变革升级，一如既往地致力于推动中国家庭从质量生活向美好生活不断迈进。 各位股东： 2023年是国美成立发展的第36年，也是经受住危机考验，走出低谷的一年。过去一年国内经济受内外部环境等因素影响，复苏缓慢，房地产等上游产业整体低迷，家电相关行业受到拖累，迭加上一年度受疫情等因素导致的债务困境的影响，国美经营遭遇前所未有的困难，收入下滑，亏损扩大，面临债务危机。尽管如此，国美没有躺平，而是集团上 下一心，一直全力承担社会责任，积极解决债务问题，并在业务上继续推进战略聚焦和业务转型，一边有效剥离亏损严重的业务和非核心资产，同时通过开拓类加盟、平台直播等创新业务模式，拓宽收入，寻求新的增长曲线。 2023年，为走出债务困境，国美在努力稳固业务的同时，加大处理和变现非核心资产力度，积极筹措资金，并持续与各债权方沟通协商，推进债转股等工作。业务层面为了落实战略聚焦和瘦身转型， 主席报告 8国美零售控股有限公司 主席报告 本集团将更多地精力和资源放在了短视频、直播及构建门店本地化生活化等领域，加大直播转型力度，快速创建起外域平台的新媒体账号矩阵，与社会、高校资源打通，吸引更多的年轻时尚的潮人入驻在线APP，同时，与MCN公司、网红达人展开深度合作，不断提升商品品质，扩大圈层和社群的影响力，加快发展类加盟等轻资产模式，吸引更多的消费者和商家来参与国美在线线下的销售链，在在线打造更加贴近年轻消费群体的垂类电商及直播平台，在线下构建充满地方特色的本地生活中心。 过去一年来，在业务转型与债务化解均有积极进展的同时，国美基于对政策新要求、用户新需求、厂商新要求的深入思考，结合自身经营的经验、资源和能力，在聚焦零售业和家服务业的同时，积极思变、求进，以模式创新、技术赋能为突破口，挖掘零售行业发展趋势所带来的潜在性机会，并尝试借助协同优势打造新增长曲线。过去一年集团在直播、类加盟等创新运营模式上的探索已经取得了成效，此外，围绕主业的同时，家居家装、社区团购、汽车体验馆、租赁业务等新的业态业务也开始启动，同时还将重点布局无人零售、筹划家电出海等新的发力方向。 其中，计划进军无人零售行业，是国美零售基于产业发展空间、发展格局及发展趋势等多方位思考的结果。从产业发展空间来看，无人零售市场的快速发展将为国美零售带来增量业务机会。目前我国无人售货机的渗透率仍处于7.6%的较低水平，和发达国家相比增长空间巨大，过去几年增长迅猛，而随着消费者习惯的改变以及网络与数字化、智能化的发展改善购物体验再迭加政策对无人零售的鼓励和支持，无人零售行业实现蓬勃发展将会是大概率事件。从产业格局来看，国内无人零售行业集中度低，意味着市场格局并未固化，市场中仍充满着诸多机会。更重要的是，从产业趋势来看，由于不受时间、地点的限制，且能节省人力、方便交易、绿色节能，以自动售货机、无人商店及无人货架等形式出现的无人零售已成为了新零售时代的新业态模式。目前，无人零售正在向规模化阶段发展，成为线下消费的重点增长板块，尤其是在快消品领域，增量市场不断扩容。因此，进军无人零售行业是对国美的零售生态圈的重要补充，是国美打造零售生态圈闭环的重要环节。 2023年年报9 主席报告 考虑家电出海是国美响应国家政策，紧抓“一带一路”新机遇的一次探索。随着国家加速推进高质量共建“一带一路”，国内供应链出海逐渐形成热潮。在全球主要发达国家都逐步进入人口老龄化阶段的趋势下，一带一路沿线国家和地区绝大部分属于人口结构非常年轻，出生率高的新兴市场，其人口总数约30亿，对消费和移动互联网需求巨大。加上新兴市场整体渠道效率低下，加价倍率较高，有较大的改善空间，国内产品出海“大有可为”。因此，国美希望凭藉自己共享零售平台的资源和优势，发挥零售新基建底座作用，践行国家“一带一路”倡议，将国美优质供应链向“一带一路”国家和地区输出，助力国内优质商品触达全球，打造集团新的增长机会。 2024年初，国美所在行业迎来政策利好，习近平主席在中央财经委员会第四次会议中提出要推动新一轮大规模设备更新和消费品以旧换新，特别是鼓励汽车、家电等传统消费品以旧换新，推动耐用消费品以旧换新。此外，房地产行业也在因城施策的政策放松中逐步企稳，有望带动家电消费需求企稳回升。在新的一年中，本集团将藉着政策东风，顺应趋势，积极努力走出债务危机，全力以赴踏上全新 征程，聚焦坚持自主创新和变革升级，一如既往地致力于推动中国家庭从质量生活向美好生活不断迈进。 最后，我对国美全体同仁为企业所付出的不懈努力，表示衷心的敬佩和赞赏，也对社会各界对国美的支持表示挚诚的谢意。36年的市场洗礼与考验，经历过无数困难和低谷，今天的国美变得更具韧性，也更加眼光长远、步伐坚定。新的一年我们将会继续致力兼顾股东、员工、顾客三方利益，追求企业的长期持续性发展。本人相信在董事会的带领下，国美将克服一切挑战，走出危机，实现国美战略的持续推进。 主席 张大中 10国美零售控股有限公司 管理层讨论与分析 未来，本集团会继续积极化解债务和保持战略聚焦，债务方面计划将电器业务进行划分，对存在债务问题的国美电器采取归集重整，同时设计并创建一套新的管理体系，成立新国美电器。