2022年云游戏系列报告（三）：云游戏产业平台对比分析（摘要版）

研究报告| 2022/05 云游戏系列云游戏系列 研究报告丨2022/05 观点摘要观点摘要 随着云游戏行业的快速发展，中国与外国科技各领域的巨头纷纷入局抢占市场先机。但是由于云游随着云游戏行业的快速发展，中国与外国科技各领域的巨头纷纷入局抢占市场先机。但是由于云游 戏自身具备的技术难点以及实际体验不及预期导致大批的云游戏厂商难以盈利，最终以失败收场。 戏自身具备的技术难点以及实际体验不及预期导致大批的云游戏厂商难以盈利，最终以失败收场。 失败者中不乏谷歌Stadia这样的互联网巨头，这侧面展示了这场云游戏竞争的惨烈性。经过数年的初期探索和资本斗争后，存活下来的云游戏企业有望在未来迎来阶段性增长。本篇报告将增加对微软期探索和资本斗争后，存活下来的云游戏企业有望在未来迎来阶段性增长。本篇报告将增加对微软 失败者中不乏谷歌Stadia这样的互联网巨头，这侧面展示了这场云游戏竞争的惨烈性。经过数年的初 Xcloud，索尼PS now，腾讯先锋、以及虎牙YOWA的平台分析，并加入企业竞争力及用户使用体验两个分析维度。 Xcloud，索尼PSnow，腾讯先锋、以及虎牙YOWA的平台分析，并加入企业竞争力及用户使用体验两个分析维度。 ü云游戏近年来发展迅速、关注热度持续升温√云游戏近年来发展迅速、关注热度持续升温 近些年来，借助于元宇宙概念的东风，云游戏产业迎来快速上升期，各大云游戏平台在陆续对自近些年来，借助于元宇宙概念的东风，云游戏产业迎来快速上升期，各大云游戏平台在陆续对自家产品进行加速投资与升级迭代。虽然家产品进行加速投资与升级送代。虽然2021年GoogleStadia的关闭曾让云游戏行业经历了为期半2021年Google Stadia的关闭曾让云游戏行业经历了为期半年左右短暂的低谷，但随着5G技术越发成熟和元宇宙概念的陆续落地，云游戏仍旧是当今游戏行业关注度最为高涨的板块业关注度最为高涨的板块 年左右短暂的低谷，但随着5G技术越发成熟和元宇宙概念的陆续落地，云游戏仍旧是当今游戏行 V全产业链布局云游戏平台持续竞争力强ü全产业链布局云游戏平台持续竞争力强 云游戏平台宽争力可以分为7个环节进行拆解，每一个环节都可以帮助云游戏平台降低常态化成本云游戏平台竞争力可以分为7个环节进行拆解，每一个环节都可以帮助云游戏平台降低常态化成本支出并建立竞争壁垒及护城河。理论上，随着云游戏技术发展的成熟化，行业竞争重点会逐步从支出并建立竞争壁垒及护城河。理论上，随着云游戏技术发展的成熟化，行业竞争重点会逐步从技术革新向价格战争转变，而拥有更低运营成本的云游戏平台将会在价格战中脱颖而出，因此，技术革新向价格战争转变，而拥有更低运营成本的云游戏平台将会在价格战中脱颖而出，因此逻辑上，拥有更多细分环节部署的平台在中长期成功的几率会更大辑上，拥有更多细分环节部署的平台在中长期成功的几率会更大 头豹ewweedeo.com 名词解释 u MMO游戏：大型多人在线游戏简称MMORPG，英文全称Massive（或Massively）Multiplayer n云游戏定义、分类及特征 云游戏是基于云计算技术提供的一种游戏服务。在游戏运行模式下，所有游戏都在服务器云游戏是基于云计算技术提供的一种游戏服务。在游戏运行模式下，所有游戏都在服务器端运行，并将渲染完毕后的游戏画面压缩后通过网络传送给用户端运行，并将染完毕后的游戏画面压缩后通过网络传送给用户 图表1：云游戏定义、分类及特征图表1：云游戏定义、分类及特征图表1：云游戏定义、分类及特征 q根据定义 ， 云游戏是基于云计算技术提供的一种游戏服务 。 在游戏运行模式下 ， 所有游戏都在服务器端运行 ，并将渲染完毕后的游戏画面 口根据定义，云游戏是基于云计算技术提供的一种游戏服务。在游戏运行模式下，所有游戏都在服务器端运行并将渣染完毕后的游戏画面 下载本地客户端下载本地客户端下载本地客户端 什么是云 什么是云 传统传统传统 DE 本地数据处理本地数据处理 游戏厂商游戏厂商 用户A用户A 下载瘦客户端 海外云游戏平台案例分析 微软Xcloud n海外云游戏平台案例分析——微软Xcloud 作为互联网巨头，微软在云游戏全产业链都进行了相关布局。旗下xcloud云游戏平台拥有作为互联网巨头，微软在云游戏全产业链都进行了相关布局。旗下xcloud云游戏平台拥有作为互联网巨头，微软在云游戏全产业链都进行了相关布局。旗下xcloud云游戏平台拥有云计算、游戏工作室、硬件设备、和终端设备等一系列自研产品云计算、游戏工作室、硬件设备、和终端设备等一系列自研产品 微软微软Xcloud云游戏平合信息分析Xcloud云游戏平台信息分析 ①平台基础信息介绍 ①平台基础信息介绍 平台服务内容平台服务内容 基本介绍： 基本介绍： Xcloud云游戏是微软公司开发的云游戏服务。 Xcloud云游戏是微款公司开发的云游戏服务。 Xbox Game Pass Ultimate Xcloud最初于2019年11月进行beta测试，随后于2020年9月15日对Xbox Game Pass Ultimate用户进行推出。拥有Ultimate Pass的用户可在微软提供的Xbox Series X服务器上畅玩Xcloud平台所有游戏并获取相关游戏内容及周边福利平台所有游戏并获取相关游戏内客及周边福利 xbox Game Pass Ultimate Xcloud最初于2019年11月进行beta测试，随后 游戏体验接口游戏体验接口游戏体验接口2021年系统更新为Xbox series X配置，可畅玩各类大型3A 14.99美金/月 14.99美金/月 于2020年9月15日对Xbox Game Pass UItimate 100+游戏畅玩持续更新游戏持续更新游戏 专属会员折扣优惠专属会员折扣优惠包括游戏内置内容包括游戏内置内容和合作伙伴提供的和合作伙伴提供的多种福利多种福利 用户进行推出。拥有UltimatePass的用户可在微软提供的XboxSeriesX服务器上畅玩Xcloud 100+游戏畅玩 2021年系统更新为 Xbox series X配置 可畅玩各类大型3A级别画质游戏级别自质游戏 支持安卓、ios系统支持安卓、ios系统 及各类电脑和平板及各类电脑和平板操作系统，但暂不操作系统，但暂不支持电视支持电视 平台画像： 平台画像： 1.深耕游戏行业超40年，游戏全产业链经验深耕游戏行业超40年，游戏全产业链经验 深厚，覆盖面广。旗下拥有包括暴雪等23深厚，覆盖面广。旗下拥有包括暴雪等23 加入Xbox Live Gold会员并享受福利会员并享受福利 加入Xbox Live Gold 个知名游戏工作室个知名游戏工作室 ②平台发展历程及里程碑 ②平台发展历程及里程碑 2016 2018 2019 2020 2021 TO 2019 2018 2021 2020 微软集团的微软集团的C h o u d h r y展示了无需展示了无需主机进行游主机进行游戏的可行性，为此微软建为此微款建立了云游戏立了云游戏开发团队开发团队 6月：微软在官方6月：微软在官方6月：微软在官方平台公布云游平平台公布云游平台戏服务的建设台戏服务的建设10月：正式宣布10月：正式宣布成立Xbox cloud gaming游戏项目，并搭载Xbox One刀片服务器刀片服务器 10月：Xcloud测试版正式像公众试版正式像公众发布，服务器升发布，服务器升级为Xbox one S，速度翻倍的同时速度翻倍的同时功耗降低30%，截至11月，平台包含50+款游戏 2月：Xcloud在苹果移动平台上苹果移动平台上推出预览版推出预览版 9月：Xcloud云游戏平台在全球游戏平台在全球21个国家正式发21个国家正式发布，游戏数量超布，游戏数量超过150+ 10月：将Xbox 增添为终端设备，增添为终端设备玩家可通过主机玩家可通过主机进行云游戏进行云游戏 11月：Xcloud宣布升级服务器为布升级服务器为 10月：Xcloud测 2月：Xcloud在 10月：将Xbox C houdhry 级为Xbox one S 9月：Xcloud云 戏的可行性， 成,立Xbox cloud 11月:Xcloud宣 功耗降低30% gaming游戏项目并搭致Xbox One Xbox Series X，截至11月，平台 Xbox Series X, 包含50+款游戏 性能提升超50% 性能提升超50% 过150+ ③平台在竞品中的核心优势 ③平台在竞品中的核心优势 游戏内容：687亿美金收购游戏内容：687亿美金收购游戏内容：687亿美金收购 暴雪、75亿美金收购贝塞斯暴雪、75亿美金收购贝塞斯 达、旗下游戏研发工作室来达、旗下游戏研发工作室来到23个，价值超800亿美金 云计算：微软的Azure云是在全美仅次于AWS的云计算服务商 云计算：微软的Azure云 是在全美仅次于AWS的云 计算服务商 全球全球云游戏云游戏产业链布局 到23个，价值超800亿美金 产业链布局 终端设备：Xbox系列游戏机、微软旗下自研手机、平板、电脑等平板、电脑等 硬件设备：X series CPU and硬件设备：硬件设备： 终端设备：Xbox系列游戏机、微软旗下自研手机、 X series CPU and Graphics，性能峰值仅次于 性能峰值仅次于 Graphics, Nvidia和amd两大硬件厂商 Nvidia和amd两大硬件厂商 ©2022 LeadLeo √ √ √ √ 腾讯先锋 √ √ √ √ 腾讯Start √ √ √ √ 虎牙YOWA √ √ √ √ 完整版登录www.leadleo.com 完整版登录www.leadleo.com 网易云游戏 √ √ √ √ 搜索《2022年云游戏系列报告（三）： 搜索《2022年云游戏系列报告（三）：云游戏产业平台对比 达龙云游戏 分析》 √ 亚马逊Luna √ √ √ 微软Xcloud √ √ √ √ √ √ 索尼PS now √ √ √ √ √ √ GeForce Now √ √ q口平台竞争力对比分析：分析云游戏罩台竞争力可以分为7个环节进行拆解，每一个环节都可以帮助云平台竞争力对比分析：分析云游戏平台竞争力可以分为7个环节进行拆解，每一个环节都可以帮助云游戏平台游戏平台降低常态化成本支出并建立竞争壁垒及护城河。理论上，随着云游戏技术发展的成熟化降低常态化成本支出并建立竞争壁垒及护城河。理论上，随着云游戏技术发展的成熟化，行业竞争重点会逐步从技术革新向价格战争转变，而拥有更低运营成本的云游戏平台将会在价格战行业竞争重点会逐步从技术革新向价格战争转变，而拥有更低运营成本的云游戏平台将会在价格战中脱颖而出，因此，逻辑上，拥有更多细分环节部署的平台在中长期成功的几率会更大 中脱颖而出，因固此，逻辑上，拥有更多细分环节部署的平台在中长期成功的几率会更大 ewww.leadleo.com ©2022 LeadLeo n中国与海外云游戏平台维度分析—用户体验测评 从用户实际体验角度分析，游戏数量、延迟、画质及收费制度是影响云游戏平台综合体验从用户实际体验角度分析，游戏数量、延迟、画质及收费制度是影响云游戏平台综合体验较关键的三点。在中国，腾讯的云游戏平台处在领先位置。在海外、索尼Ps Now较为优秀 较关键的三点。在中国，腾讯的云游戏平台处在领先位置。在海外、索尼PsNow较为优秀 图表图表2：中国与海外云游戏平台参数对比分析2：中国与海外云游戏平台参数对比分析 中国云游戏平台用户体验