继续看好电子布反弹行情 关注 金九银十 旺季涨价板块

这份研报指出，原油价格上涨导致消费建材成本压力提升，防水材料成本显著增加，头部企业如科顺股份已提价10%传导成本。同时，电子布供需持续优化，中高端产品供不应求，价格上涨传导至CCL，预计2026年业绩弹性凸显。玻璃供给收缩，产能降至低位，“金九银十”旺季供需拐点临近，价格或触底回暖。

电子布行业发展趋势向好，中高端产品供不应求，价格上涨传导至CCL。报告推荐中国巨石、长海股份、中材科技，关注国际复材、宏和科技，看好电子布反弹行情。电子布到CCL的涨价传导顺畅，行业景气度无虞。

研报重点分析了电子布景气度、消费建材龙头成本传导、玻璃供需拐点以及水泥龙头企业出海转型四大方向。推荐中国巨石、长海股份、旗滨集团、华新建材等，关注国际复材、宏和科技、凯盛科技等。消费建材龙头具备提价传导能力，玻璃行业价格或触底回暖。

当前市场现状显示，原油价格上涨推升消费建材成本，防水材料成本压力显著。电子布行业供需持续优化，中高端产品供不应求。玻璃供给收缩，产能降至低位，“金九银十”旺季供需拐点临近。这些因素共同影响行业价格走势。

研报提示，原油价格波动可能影响消费建材成本传导稳定性，需关注龙头企业提价传导效果。玻璃行业虽供需拐点临近，但价格恢复仍需时间。电子布行业虽景气度无虞，但需关注中高端产品供需变化。此外，水泥龙头企业加速出海转型也存在不确定性。