多因子选股周报：年度收官，沪深 300 增强组合年内超额 20.90%

2026-01-03 张欣慧,张宇国信证券心大的小鑫

国信金工指数增强组合年内超额收益表现：沪深300指数增强组合超额收益20.90%，中证500指数增强组合超额收益5.45%，中证1000指数增强组合超额收益15.64%，中证A500指数增强组合超额收益10.26%。
各指数增强组合本周超额收益：沪深300指数增强组合超额收益-0.59%，中证500指数增强组合超额收益-0.54%，中证1000指数增强组合超额收益-0.19%，中证A500指数增强组合超额收益-0.24%。
因子表现监控：以沪深300、中证500、中证1000、中证A500及公募重仓指数为选股空间，监控各因子表现，并构建单因子MFE组合进行跟踪。
公募基金指数增强产品表现跟踪：统计上市满三个月的沪深300、中证500、中证1000及中证A500指数增强产品的超额收益表现。

公募基金指数增强产品数量及规模：
- 沪深300指数增强产品：79只，总规模799亿元。
- 中证500指数增强产品：76只，总规模514亿元。
- 中证1000指数增强产品：46只，总规模214亿元。
- 中证A500指数增强产品：71只，总规模263亿元。
公募基金指数增强产品超额收益表现：
- 沪深300指数增强产品：最近一周超额收益最高0.59%，最低-0.68%，中位数-0.01%；最近一月超额收益最高2.76%，最低-0.35%，中位数0.69%。
- 中证500指数增强产品：最近一周超额收益最高0.28%，最低-0.84%，中位数-0.39%；最近一月超额收益最高1.56%，最低-3.61%，中位数-0.48%。
- 中证1000指数增强产品：最近一周超额收益最高0.52%，最低-1.43%，中位数0.00%；最近一月超额收益最高2.07%，最低-1.33%，中位数0.47%。
- 中证A500指数增强产品：最近一周超额收益最高0.50%，最低-0.85%，中位数-0.13%；最近一月超额收益最高2.47%，最低-2.30%，中位数0.17%。