新能源电力行业周报：光伏硅片、电池片供需偏紧，风电新增装机规模维持高位

投资要点

光伏板块

• 供需偏紧：硅片和电池片供需偏紧，预计价格将持续上涨。
• 政策提振：“千家万户沐光行动”有望提振后续需求。
• 价格走势：硅料价格维稳，硅片价格预计保持上涨趋势，电池片价格上升，组件价格上升。
• 建议关注：福莱特，受益于规模优势、成本优势和资金面改善，龙头地位凸显。

风电板块

• 装机规模：新增风电装机规模维持高位，关注风电板块业绩释放。
• 产业链价格：大宗商品价格小幅回调，产业链压力传导导致利润空间受压缩。
• 价格企稳回升：陆风项目裸机价格企稳回升，整机厂商抵制低价竞争。
• 淡季不淡：市场需求持续增长，行业有望淡季不淡。
• 海风发展：国内海风维持高景气发展，有望由近海海风向深远海海风推进。
• 建议关注：大金重工，海工设备龙头，海外业务稳定；东方电缆，海缆领先企业，高端海缆技术领先。

行情回顾

• 光伏板块：下跌1.00%，跑赢沪深300指数1.29个百分点。
• 风电板块：上涨6.03%，跑赢沪深300指数8.32个百分点。

行业动态

• 行业新闻：国家能源局组织实施“千家万户沐光行动”，江苏省召开海上风电工作推进会，加拿大、法国推进海上风电开发。
• 公司要闻：天合光能刷新光伏组件功率世界纪录，晶澳科技中标刚果（金）光储柴微电网项目。
• 上市公司公告：欧晶科技变更部分募集资金用途，东方电缆中标海陆缆相关项目，罗博特科拟收购光子及半导体自动化设备制造商。

行业数据跟踪

• 光伏行业价格跟踪：硅料、硅片、电池片、组件、光伏玻璃、银浆、EVA、金刚线、坩埚、石墨热场、双面铝、铝边框、接线盒、焊带等价格走势。
• 风电行业价格跟踪：环氧树脂、中厚板、螺纹钢、聚氯乙烯、铜、铝等价格走势。

风险提示

• 全球需求端变动风险
• 产业链原料价格波动风险
• 光风装机不及预期风险