市场回顾
- 申万电子行业指数上周上涨2.74%，跑赢沪深300指数1.35%。
- 本周及本月，品牌消费电子、半导体设备、光学元件、模拟芯片设计、分立器件指数涨跌表现相对靠前。
- 年初至今，申万电子行业指数上涨10.98%，跑赢沪深300指数10.75%。
每周一谈：闪迪发布涨价计划 中国RISC-V生态建设加速
- 存储行业：
- 闪迪计划从4月1日起对所有面向渠道和消费者客户的产品涨价，涨幅将超过10%，预计行业将很快过渡到供不应求状态。
- 大厂如SK海力士、三星电子、美光等计划减产以减少市场供给。
- 需求方面，AI服务器、高性能计算和自动驾驶汽车将推动高密度DRAM需求激增，数据中心扩容亦带动企业级DRAM采购量增长。
- TrendForce预测NAND Flash市场供需结构将在下半年显著改善，价格有望回升。
- 建议关注：佰维存储、澜起科技、德明利、江波龙等存储模组公司，兆易创新、北京君正、普冉股份、东芯股份、澜起科技、聚辰股份等端侧存储和芯片设计企业。
- RISC-V生态：
- 阿里达摩院旗下玄铁发布首款服务器级处理器C930，通用算力性能达到SPECint2006基准测试15/GHz，支持512bits矢量计算和8TOPS矩阵加速引擎。
- 中国政府可能发布政策指导，鼓励在全国范围内推广开源RISC-V芯片的使用。
- RISC-V有望成为第三大架构生态，中国处于第一梯队，技术和应用贡献度越来越高。
- Omdia预测，2024年至2030年期间，基于RISC-V的处理器出货量将以每年近50%的速度增长，预计到2030年将占据全球市场近四分之一的份额。
- 建议关注RISC-V产业链企业。
重要公告
- 有研硅：筹划重大资产重组，收购高频（北京）科技股份有限公司约60%股权。
- 光弘科技：发布重大资产购买预案，收购AC公司100%股权及TIS公司0.003%股权。
- 晶华新材：发布关于全资子公司投资建设电子级高端胶粘新材料生产及研发中心项目的公告。
- 南芯科技：发布关于变更部分募投项目、使用超募资金追加投资额以实施募投项目的公告。
- 芯源微：发布关于筹划控制权变更的停牌公告。
行业动态
- 台积电对美投资增至1650亿美元，将再建3座晶圆厂，2座先进封装厂。
- 台积电CoWoS扩产计划不变，目标年底产能将达每月7万片。
- Marvell宣布推出首款2nm芯片。
- 中国商务部将15家美国实体列入出口管制管控名单。
- 2024Q4全球PC GPU出货量环比增长6.2%。
- 传中国将首次出台政策推动全国使用开源RISC-V芯片。
- 苹果新品连发，M4芯片版MacBook Air亮相，Mac Studio升级。
- 传SK海力士HBM4测试良率达70%。
- 美光首家推出采用EUV技术的1γ DDR5 DRAM芯片。
- Sandisk发涨价函：4月1日起所有产品涨价超10%。
- 博通第一财季营收创历史新高，AI芯片营收同比暴涨77%。
- “星际之门”首座AI数据中心落户德州，明年将部署6.4万颗GB200芯片。
- 美国下周召开听证会，或将对中国成熟制程芯片加征关税。
风险提示
- 贸易摩擦加剧，需求复苏不及预期，产能扩张不及预期，竞争加剧。
