周度报告-多元资产：国债月线空头信号，股指日线多头信号减弱

核心观点与关键数据

• 国债月线空头信号，股指日线多头信号减弱：报告指出，十年期国债期货主力日线、周线及月线级别均出现空头信号，而中证1000的日线、周线及月线级别多头信号均减弱。
• 多元资产最新信号：十年期国债期货主力日线模组空头信号，周线级别模型出现空头信号，月线级别空头信号。中证1000日线多头信号减弱，周线级别多头信号减弱，月线级别多头信号。
• 模拟净值表现：多元资产组合净值为2.02，国债套利组合净值为4.0，无套利信号，长线套保信号持续。5年期国债现货组合和对冲组合净值分别为1.2153和1.1990，10年期国债现货组合和对冲组合净值分别为1.2631和1.2508。

多元资产之间的强弱关系

• 股票之间的强弱关系：沪深300与中证1000之比、纳斯达克与富时100之比、纳斯达克与德国DAX之比、纳斯达克与日经225之比均显示一定的强弱关系。
• 商品之间的强弱关系：中证商品指数与金属指数、化工指数、能源指数、农产品指数之比显示不同的强弱关系。
• 国债之间的强弱关系：中债与美债之比、中债国债长短期之比显示国债之间的强弱关系。
• 股债强弱：沪深300与中债国债净价指数之比、纳斯达克与美国国债核心债券之比显示股债之间的强弱关系。
• 债商强弱：10年期国债期货与铜金比、金油比与美国国债核心债券显示债商之间的强弱关系。

多元资产信号跟踪及模拟净值

• 多元资产信号一周回顾：中证1000主力合约六十分空头，十年国债主力合约六十分多头。
• 国债策略模拟净值跟踪：国债套利组合净值为4.0，无套利信号，长线套保信号持续。5年期国债现货组合和对冲组合净值分别为1.2153和1.1990，10年期国债现货组合和对冲组合净值分别为1.2631和1.2508。
• 多元资产组合模拟净值跟踪：多元资产组合净值为2.02，期货每笔十手，初始资金1000万元人民币。

风险提示

量化信号和净值均为模拟的结果，如推荐的策略未达预期，可根据自身情况进行止损或止盈操作。