中国内地和香港IPO市场2024年第三季度回顾

中香国港内IPO地市与场 2024年第三季度回顾 2024年10月3日 kpmg.com/cn 目录 全球IPO市场概况A股IPO市场 香港IPO市场 ©球组20织24中毕的马成威员会。计版师权事所务有所，—不香得港转特载别。行政区合伙制事务所，是与毕马威国际有限公司(英国私营担保有限公司)相关联的独立成员所全 中国内地与香港IPO市场2 全市球场概IPO况 ©球组20织24中毕的马成威员会。计版师权事所务有所，—不香得港转特载别。行政区合伙制事务所，是与毕马威国际有限公司(英国私营担保有限公司)相关联的独立成员所全 中国内地与香港IPO市场3 全球IPO市场概况：2024年第三季度摘要 全但球亚主太地要区IPO表市现场不保一持。增长势头， 全(10球亿I美P元O)募集资金(2020年–2024年第三季度) 833亿美元 地缘政治冲突美国大选 利率下调 全前1球0以宗募IP资O中計, 有的公5宗司是。消费品市场 500 450 400 350 300 250 200 150 100 50 0 2,510 1,493 1,520 1,776 1,371全年上市宗数 1,088 1,004 943 前上市三宗季数度 851 2020 2021 2022 2023 2024 105 26 156 173 40 106 348 120 84 前三季度募集资金第四季度募集资金 募与资20总23额年前三季度相比▼~20% 851 ▼ 宗IPO 与2023年前三季度相比~15% 8 ▼ 宗募资金额超过10亿美元的IPO 与2023年前三季度相比4宗 平均募资规模 97.9百万美元 与2023年前三季度相比▼~5% (2)分资析料以来截源至：2彭0博24及年毕9月马2威3日分的析实，际包数括据房为地基产础信。托基金(“REIT”公司）但不包括特殊目的收购公司(“SPAC”或“空白支票公司”)。 2024年前三季度 2023年前三季度 2023年全年 3美0洲%区亚30太%区 前2024年度募资全球金额 欧印洲度、及中非东洲、 40% 第1位 纳斯达克证14券4交亿易美所元 上海证28券7交亿易美所元 上海证31券3交亿易美所元 第2位 纽约证12券4交亿易美所元 深圳证19券8交亿易美所元 深圳证22券0交亿易美所元 第3位 印度国家证8券6交亿易美所元 纳斯达克证10券9交亿易美所元 纳斯达克证12券5交亿易美所元 第4位 香港证7券2交亿易美所元 纽约证7券8交亿易美所元 纽约证9券8交亿易美所元 第5位 上海证7券0交亿易美所元 阿布扎比证3券7交亿易美所元 印度国家证6券9交亿易美所元 2024年前三季度全球IPO排名 (2) 分美析元以兑截港至币汇20率24为年79.月752。3日的实际数据为基础。 (3)资料来源：彭博及毕马威分析，包括房地产信托基金(“REIT”公司）,但不包括特殊目的收购公司(“SPAC”或“空白支票公司”). 2024年第四季度全球IPO市场展望 “ “美球国IPO联市储场局，最惟近宏的观减经息济有前望景提未高明股，票有估意值上，市改的善公市司场应情保绪持，审从慎而。利尽好全管 牌当上前市。况好坏参半，但随着市场信心回暖，预计减息将推动更多企业挂 刘主管国合贤伙人 资毕本马市威场中及国执业技术 按地区计的募资总额—2024年前三季度与2023年前三季度相比 美洲区 ▲~45% 亚太区 ▼~60% 欧洲、中东、印度及非洲 ▲~35% A股IPO市场 ©球组20织24中毕的马成威员会。计版师权事所务有所，—不香得港转特载别。行政区合伙制事务所，是与毕马威国际有限公司(英国私营担保有限公司)相关联的独立成员所全 中国内地与香港IPO市场7 A股IPO市场：2024年第三季度摘要 动仍然缓慢。 由于监谨管慎环的境情的绪变，A化股和IP市O场市参场与活者 上海证券交易所 科创板深圳证券交易所 A股IPO证券交易所分布图 37.353.7 11.0 15.2 2.711.3 201..64 112.0 25 募资总额(人民币10亿元)上市宗数 10 31 1017 26 14 139.662 人募资总民额 币868亿元 创业板98 与2023年前三季度相比▼~75% 85 人民币平均募资额亿元 宗与I2P0O23年前三季度相比▼~70% 10.0 与2023年前三季度相比▼~20% 北京证券交易所 A股IPO行业分布图(以募资金额计) 信息技术、 其他 媒电体信及业 23% 工业市场 基础设施/ 房地产 45% 26% 60 A股IPO行业分布图(以IPO宗数计) 基房础地设产施/ 19% 其他 信媒息体技及术、 工业市场 42% 电信业 27% 资注料：来除源另：有注Wi明nd外及，毕以马上威分分析析基于WIND截至2024年9月30日的数据(包括房地产信托基金(“REIT”公司)) 前20三2季4年度 公司名称 证券交易所 (人民募币集1资0金亿元) 行业 1 华夏华润商业资产* 深交所 6.9 基础设施/房地产 A股前10大IPO项目 2工银瑞信河北高速集团*上交所5.7基础设施/房地产 3华夏大悦城购物中心*深交所3.3基础设施/房地产 4中金印力消费*深交所3.3基础设施/房地产 5国泰君安城投宽庭保障性租赁住房*上交所3.1基础设施/房地产 6广州环投永兴集团股份有限公司上交所2.4工业市场 7华安百联消费*上交所2.3基础设施/房地产 8浙江艾罗网络能源技术股份有限公司上交所-科创板2.2工业市场 9易方达广州开发区高新产业园*深交所2.1基础设施/房地产 前20三2季3年度 公司名称 证券交易所 (人民募币集1资0金亿元) 行业 1 华虹半导体有限公司 上交所-科创板 21.2 信息技术、媒体及电信业 10易方达深高速高速公路*上交所2.0基础设施/房地产 2绍兴中芯集成电路制造股份有限公司上交所-科创板11.1信息技术、媒体及电信业 3合肥晶合集成电路股份有限公司上交所-科创板10.0信息技术、媒体及电信业 4中信建投国家电投新能源*上交所7.8基础设施/房地产 5陕西能源投资股份有限公司深交所7.2能源及天然资源 6北京航空材料研究院股份有限公司上交所-科创板7.1工业市场 7阿特斯阳光电力集团股份有限公司上交所-科创板6.9能源及天然资源 8华勤技术股份有限公司上交所5.9信息技术、媒体及电信业 9湖南裕能新能源电池材料有限公司深交所-创业板4.5工业市场 10江苏徐矿能源股份有限公司上交所4.3能源及天然资源 *指房地产投资信托基金上市(“REITs”) 资注料：来除源另：有注Wi明nd外及，毕以马上威分分析析基于WIND截至2024年9月30日的数据(包括房地产信托基金(“REIT”公司) 季RE度IT以在募2集02资4年金首计三 38% 领先其他板块， 前十大IPO中有8宗是REIT 前首十三大季IPO募占资2总02额4年的 前主十要大来IP自O主板(以募资金额计) A股上市申请概况 正在处理的A股IPO申请人数目A股IPO申请最活跃的前三大行业 98 58 145 96 37 121 223 262 286 287 102 315 115 129 152 159 220 254 288 305 355 69 133 153 962 813825 779 媒信体息和技电术信、业 工业市场 41% 122148 664 119 472 116 352 23% 基房础地设产施/ 11% 2023年第1季度2023年第2季度2023年第3季度2023年第4季度2024年第1季度2024年第2季度2024年第3季度主板科创板创业板北交所 资料来源：Wind及毕马威分析 注根：据以往分情析况基，于此类WI上ND市截申至请2将02在4年申9请月人29提日交的更数新据的(包财括务房信地息产后信恢托复基审金查(。“REIT”公司))。正在处理的申请人包括基于财务信息到期而被暂停的申请（中止审查）。 2024年第四季度A股IPO市场展望 “尽施管展现A股了IP中O国活推动动有高所科放技缓产，业但发科展创的板决近心期。的这改些革改措 “ 革有措力施支着持力，提旨高在并为购高灵科活技性公，司并营为造初更创有企利业的提发供展更环 境提。升长投远资来者看兴，趣这，些并措推施动将行吸业引持更续多增创长新。型企业， 刘主管大合昌伙人 香毕港马威资中本国市场组 香港IPO市场 ©球组20织24中毕的马成威员会。计版师权事所务有所，—不香得港转特载别。行政区合伙制事务所，是与毕马威国际有限公司(英国私营担保有限公司)相关联的独立成员所全 中国内地与香港IPO市场12 香港IPO市场：2024年第三季度摘要 香出港现IP三O活年动来正最重大拾规升模势的，IP本O。季度 556 募与港20总23币额年前三季度相比亿▲~120元% 基房础地设产施/ 16% 其他 宗IP数O 香港IPO行业分布图 医生疗命保科健学及 6% 信媒息体技和术电信、业 其他 募金额资 消费品市场 71% 14% 信电息信技业术、媒体和 38% 医疗保健及生命科学 16% 45 宗IPO (正截至在202处4年理9月的30日香) 港IPO申请 香港IPO申(截请至2最024活年9月跃30的日)前三大行业 与2023年前三季度相比相约 12 平与港均20交23币易年规前模三季度亿相比▲元~120% 116 112 96 109 5989 93 20232024 25% 媒信体息和技电术信、业 22% 医生疗命保科健学及 22% 消费品市场 香港前十大IPO项目 前20三2季4年度 公司名称 (1募0集亿资港金币) 行业 1 美的集团股份有限公司四川百茶百道实业股份有限公司 35.72.6 消费品市场 消费品市场 3西锐飞机有限公司1.5工业市场 4速腾聚创科技有限公司1.1信息技术、媒体及电信业 5如祺出行科技有限公司1.1信息技术、媒体及电信业 6老铺黄金股份有限公司1.0消费品市场 7黑芝麻智能国际控股有限公司–P1.0信息技术、媒体及电信业 8晶泰科技–P1.0医疗保健及生命科学 9米高集团控股有限公司1.0工业市场 10上海声通信息科技股份有限公司0.7信息技术、媒体及电信业 前20三2季3年度 公司名称 (1募0集亿资港金币) 行业 1 珍酒李渡集团有限公司 5.3 消费品市场 2宏信建设发展有限公司1.6基础设施/房地产 3四川科伦药业股份有限公司–B1.6医疗保健及生命科学 4途虎养车股份有限公司–W1.3信息技术、媒体及电信业 5北京第四范式智能技术股份有限公司1.1信息技术、媒体及电信业 6北京亿华通科技股份有限公司1.1工业市场 8 美丽田园医疗健康产业有限公司 10 9 东软熙康控股有限公司 来凯医药有限公司–B 0.9 0.8 消费品市场 0.6 信息技术、媒体及电信业 医疗保健及生命科学 7九方财富控股有限公司1.0金融服务 2募0资23金年额及最20大24的年IP首O三季度来自 前首十三大季IPO募占资2总02额4年的 84% 消费品市场 信息技术、 2024年前三季度前十大IPO有媒更体多来及自电信业 2024年第四季度香港IPO市场展望 “香正港恢近复期对录香得港三IPO年市来场最的大信规心模和的兴IP趣O项。目上，市反机映构投的资灵者活 “ 性推，动以香及港最IPO近市减场息复和苏中。央展刺望激未措来施，等这利些好积因极素因，素进一预步计将地位持。续推动IPO活动，巩固香港作为高增长企业枢纽的 朱主管雅合仪伙人 政府刺激措施 01 平稳的上市申请状况 03 02 新毕经马济威市中场国及生命科学 修改若干上市规定 联系我们 执业技术 +85228268010 刘主管国合贤伙人毕马威中国 paul.k.lau@kpmg.c