基金周报（20240909-20240913）：中证A500指数品种集中发行

中证A500指数品种集中发行 基金市场 基金周报（20240909-20240913） 投资要点 2024年09月08日 上周市场行情、数据回顾 上周内外权益市场全线收跌。A股上证50、沪深300、中证500周内分别下跌3.07/2.71/2.19%；港股恒生指数、恒生科技指数、恒生中国企业指数周内分别下跌3.03/2.04/3.56%；海外方面，标普500指数下跌4.25%、日经225指数下跌5.84%、印度和越南主要股指亦小幅收负。上周申万31个一级行业除汽车、非银金融小幅收正，其他行业全部下跌，跌幅较深的是石油石化、建筑装饰、煤炭、有色金属等行业。从主要的宽基ETF成交数据看，上周市场交易活跃度一般，沪深300ETF资金净流入较为明显、中证1000ETF资金净流出较明显。 本周新发行基金情况 截至目前（0908），全市场共有公募基金12136只，合计资产净值为30.82万亿。9月以来全市场新增/新成立公募基金规模合计190余亿元，同业存单、0-3年政金债指数等被动指数型债券基金规模占比约50%，深圳大悦城购物中心REIT规模占比约17%。 本周（0909-0913）根据wind相关数据拟发行基金19只。分类型看，本周拟新发基金有3只偏股混合型基金、1只物流仓储REIT、15只被动指数型基金，其中被动指数型基金中有10只中证A500ETF品种。 近期投资思考及跟踪 1、中证A500指数品种集中申报，指数拟于9月23日正式发布：9月5日，数只中证A500指数品种申请材料获接收，银华、南方、国泰、摩根、泰康、富国、景顺长城、招商、嘉实、招商共计10家基金公司申报该产品。根据中证指数公司8月27日发布的公告：1）为进一步丰富市场表征工具和投资标的，中证A500指数拟于9月23日正式发布，该指数从各行业选取市值较大、流动性较好的500只证券作为指数样本，以反映各行业最具代表性上市公司的整体表现。2）中证A500指数采用行业均衡选样方法，同时结合互联互通、ESG等筛选条件，便利境内外中长期资金配置A股资产。A500指数样本兼顾市值代表性与行业均衡性，纳入更多新兴领域龙头，工业、信息技术、通信服务、医药卫生行业合计权重约50%。 刘鋆分 析师执业证书编号:S0530519090001liujun23@hnchasing.com 相关报告 1基金行业2024年9月展望：当前时点基金投资方向建议以及重点基金池更新2024-09-062基金深度报告：公募基金2024年中报跟踪2024-09-033基金周报（20240812-20240816）：年内北向资金净流出17亿，本周新发基金以权益类主被动产品为主2024-08-11 2、美国相关红利ETF跟踪：1）PFF.O：全称iShares Preferred and IncSecuities ETF，管理人是BlackRock Fund Advisors。基金目前规模150亿左右，属于债券型ETF。基金近5年/近3年年化收益率分别是-0.17/-5.22%。基金基本按月分红，2019年-2024年分红比例分别是6.7/5.7/5.4/5.7/6.4/4.1%。2）SPYD.P：全称SPDR（R）PflS&P 500 High Dividend ETF，管理人是StateStreet Global Advisors Funds M anagement Inc。基金目前规模约70亿，属于股票型ETF。基金近5年/近3年年化收益率分别是3.83/0.76%。基金按季分红，2019-2024年分红比例分别是4.4/4.1/3.9/5.0/4.6/2.2%。 新基金特别风险提示：新基金的选择，建议综合考虑建仓期、费率、基金经理长期业绩及回撤控制、相关行业主题的行情阶段等因素。 风险提示：历史数据不代表未来业绩；跟踪品种为非保本型产品，极端情况下或存在无法完全回收本金的情形；经济、政策等诸多内外因素可能会造成基金的市场风险，影响基金收益水平等。 1近期投资思考及跟踪 1.1中证A500指数品种集中申报，指数拟于9月23日正式发布 9月5日，数只中证A500指数品种申请材料获接收，银华、南方、国泰、摩根、泰康、富国、景顺长城、招商、嘉实、招商共计10家基金公司申报该产品。根据中证指数公司8月27日发布的公告： 1）为进一步丰富市场表征工具和投资标的，中证A500指数拟于9月23日正式发布，该指数从各行业选取市值较大、流动性较好的500只证券作为指数样本，以反映各行业最具代表性上市公司的整体表现。 2）中证A500指数采用行业均衡选样方法，同时结合互联互通、ESG等筛选条件，便利境内外中长期资金配置A股资产。A500指数样本兼顾市值代表性与行业均衡性，纳入更多新兴领域龙头，工业、信息技术、通信服务、医药卫生行业合计权重约50%。 1.2美国相关红利ETF跟踪 1）PFF.O：全称iShares Preferred and Inc Secuities ETF，成立于2007年3月，管理人是BlackRock Fund Advisors。基金目前规模150亿左右，属于债券型ETF。基金近5年/近3年年化收益率分别是-0.17/-5.22%。基金基本按月分红，2019年-2024年分红比例分别是6.7/5.7/5.4/5.7/6.4/4.1%。 2）SPYD.P：全称SPDR（R）Pfl S&P 500 High Dividend ETF，成立于2015年10月，管理人是State Street Global Advisors Funds Management Inc。基金目前规模约70亿，属于股票型ETF。基金近5年/近3年年化收益率分别是3.83/0.76%。基金按季分红，2019-2024年分红比例分别是4.4/4.1/3.9/5.0/4.6/2.2%。 2上周行情、数据回顾 上周（0902-0906）内外权益市场全线收跌。A股上证50、沪深300、中证500周内分别下跌3.07/2.71/2.19%；港股恒生指数、恒生科技指数、恒生中国企业指数周内分别下跌3.03/2.04/3.56%；海外方面，标普500指数下跌4.25%、日经225指数下跌5.84%、印度和越南主要股指亦小幅收负。 上周（0902-0906）申万31个一级行业除汽车（+0.52%）、非银金融（+0.10%）小幅收正，其他行业全部下跌，跌幅较深的是石油石化（-6.95%）、建筑装饰（-5.29%）、煤炭（-5.07%）、有色金属（-5.04%）等行业。（数据口径：区间涨跌幅-流通市值加权平均） 资料来源：wind、财信证券（数据提取日：20240908） 上周（0906）中债10年期国债收益率报收2.1388%，较前一周下行约3BP；中债1年期国债收益率报收1.4352%、较前一周下行约5BP。 从主要的宽基ETF成交数据看，上周市场交易活跃度一般，沪深300宽基ETF资金净流入较为明显、中证1000ETF资金净流出较明显。 3本周新发主动权益类基金和指数型基金相对较多 截至目前（0908），全市场共有公募基金12136只，合计资产净值为30.82万亿。9月以来全市场新增/新成立公募基金规模合计190余亿元，同业存单、0-3年政金债指数等被动指数型债券基金规模占比约50%，深圳大悦城购物中心REIT规模占比约17%。 本周（0909-0913）根据wind相关数据拟发行基金19只。分类型看，本周拟新发基金有3只偏股混合型基金、1只物流仓储REIT、15只被动指数型基金，其中被动指数型基金中有10只中证A500ETF品种。 4风险提示 新基金的选择，建议综合考虑建仓期、费率、基金经理长期业绩及回撤控制、相关行业主题的行情阶段等因素； 历史数据不代表未来业绩； 跟踪品种为非保本型产品，在极端情况下，可能存在无法完全回收本金的情形； 经济、政策等诸多内外因素可能会造成基金的市场风险，影响基金收益水平等。 投资评级系统说明 以报告发布日后的6－12个月内，所评股票/行业涨跌幅相对于同期市场指数的涨跌幅度为基准。 免责声明 本公司具有中国证监会核准的证券投资咨询业务资格，作者具有中国证券业协会注册分析师执业资格或相当的专业胜任能力。 本报告仅供财信证券股份有限公司客户及员工使用。本公司不会因接收人收到本报告而视其为本公司当然客户。本报告仅在相关法律许可的情况下发放，并仅为提供信息而发送，概不构成任何广告。 本报告信息来源于公开资料，本公司对该信息的准确性、完整性或可靠性不作任何保证。本公司对已发报告无更新义务，若报告中所含信息发生变化，本公司可在不发出通知的情形下做出修改，投资者应当自行关注相应的更新或修改。 本报告中所指投资及服务可能不适合个别客户，不构成客户私人咨询建议。任何情况下，本报告中的信息或所表述的意见均不构成对任何人的投资建议。在任何情况下，本公司及本公司员工或者关联机构不承诺投资者一定获利，不对任何人因使用本报告中的任何内容所引致的任何损失负任何责任。投资者务必注意，其据此作出的任何投资决策与本公司及本公司员工或者关联机构无关。 市场有风险，投资需谨慎。投资者不应将本报告作为投资决策的唯一参考因素，亦不应认为本报告可以取代自己的判断。在决定投资前，如有需要，投资者务必向专业人士咨询并谨慎决策。 本报告版权仅为本公司所有，未经书面许可，任何机构和个人（包括本公司客户及员工）不得以任何形式复制、发表、引用或传播。 本报告由财信证券研究发展中心对许可范围内人员统一发送，任何人不得在公众媒体或其它渠道对外公开发布。任何机构和个人（包括本公司内部客户及员工）对外散发本报告的，则该机构和个人独自为此发送行为负责，本公司保留对该机构和个人追究相应法律责任的权利。 财信证券研究发展中心 网址：stock.hnchasing.com地址：湖南省长沙市芙蓉中路二段80号顺天国际财富中心28层邮编：410005电话：0731-84403360传真：0731-84403438