为什么特朗普的关税提案会伤害美国工薪阶层（英）

政策简介 24-1为什么特朗普的关税提案会伤害美国工人 KimberlyA.Clausing和MaryE.Lovely 五月2024 注意：作者感谢艾米丽·布兰查德，奥利维尔·布兰查德，伊迪丝·布拉沙雷斯，朱莉-安妮·克罗宁，布伦丹 ·杜克，帕勃罗·法杰格鲍姆，罗伯特·费恩斯特拉，约瑟夫·加格农，罗伯特·古尔德，本·哈里斯，ClleHedrix，DoglasIrwi，AmitKhadelwal，JohMcClellad，RobertMcClellad，MariceObstfeld，AdamPose，KatheryRss，DayYaga和SteveWeisma提供非常有用的反馈，JlietaCotreras和JigYa提供数据编译和检查方面的帮助。 在其历史之初，美国依靠关税-对进口商品征税-作为政府收入的主要来源。从20世纪初开始，随着联邦所得税的颁布和新共识的出现，这种情况发生了变化，该共识承认关税是倒退的，这给工人阶级带来了负担，同时使富人的大部分收入免税。1如今，高收入国家政府收入中只有不到2%来自进口税。 美国是否正处于恢复过时的方式来资助其政府的风口浪尖？总统候选人唐纳德·特朗普提议减少美国对所得税的依赖，同时增加对进口关税的依赖，在他担任总统期间开始的议程上加倍。在许多政策领域缺乏细节的竞选活动中，特朗普一再提出两项关键的财政政策建议。首先，他将延长2017年减税和就业法案（TCJA）的减税措施，这是他的政府的标志性立法成就。有时，候选人特朗普和他的顾问们也提出了新一轮的减税措施，也许是将延期与较低的企业税率(Stei2024)或未指定的其他减税措施相结合。其次，候选人特朗普承诺将关税提高到远远超出目前的水平，这表明。 彼得森国际研究所非居民高级研究员KimberlyClausing 经济学，持有埃里克 洛杉矶加利福尼亚大学税法和政策教授。 MaryE.Lovely是彼得森国际经济研究所的AnthonyM.Solomon高级研究员，也是雪城大学麦克斯韦公民与公共事务学院的经济学名誉教授。 1有关关税和税收历史的更多信息,请参见Weisman(2002)和Irwin(2017)。 1750马萨诸塞州大道,NW|华盛顿特区20036-1903美国|+1.202.328.9000|www.piie.com 对每个美国贸易伙伴的进口征收10％的“全面”关税（Curtis和Baschuk2023），以及对从中国进口的60％或更多的关税（Diaz2024）。2 作为财政政策，特朗普的议程相当于累退减税，仅部分由累退增税来支付。对消费者成本的下限估计表明，关税将使收入分配的下半部分人的税后收入减少约3.5％；关税将使收入分配中间的典型家庭至少损失 每年增加1700美元的税收。3如果执行，特朗普的最新关税提案将增加特朗普政府期间（并在拜登政府期间持续）征收的几轮关税所造成的扭曲和负担，同时对美国经济造成重大附带损害。如下所述，国内创造就业的主张对2018-19年重返保护主义的主张被证明是错误的。 本政策简报强调了特朗普提议的财政转变对分配的影响。首先，我们讨论了关税的发生率，回顾了最近的文献，这些文献得出的结论是，美国的进口商品购买者承担了关税增加的负担。其次，考虑到价格上涨的影响，我们利用最近的研究为美国消费者提出的更高关税的成本提供了近似计算。对成本的下限估计很大，接近GDP的2％。第三，我们估计特朗普提议的关税可能带来的收入后果，并将其与延长TCJA减税措施相关的财政成本进行比较。关税收入的上限预测将远远达不到涵盖减税延期所需的水平，甚至忽略了关税对经济活动的负面影响，这些负面影响可能会进一步抑制财政收入。第四，我们研究关税负担如何在美国家庭中分配。关税和候选人特朗普的关税。 税收提案需要急剧回归的税收政策变化，将税收负担从小康转移到社会的低收入成员。最后，我们描述了为什么关税不能满足其他政策目标，而不是造成伤害 许多美国工人和行业，促使贸易伙伴进行报复，恶化国际关系，最终扩大贸易逆差。 了解谁支付关税 与特朗普经常错误地声称外国人承受关税的影响相反，经济学家长期以来一直认为关税会给国内进口商品的购买者带来负担。4因为进口是国内需求和国内供应之间的差额，所以关税会影响市场的双方。 作为财政政策，特朗普的议程相当于递减减税，只是部分支付 通过累进税增加。 2这些行动将违反美国对自由贸易协定（FTA）伙伴和世界贸易组织（WTO）的承诺。 3美国人口普查数据中的美国收入表B1表明2022年家庭税后收入中位数约为64,000美元。文中的计算表明，纳税人损失的中位数约为 由于特朗普的关税提案，税后收入的2.7％。这些计算是一个下限，因为它们不包括从消费者到国内生产者的转移，如下所述。 4特朗普政府中也有人质疑关税到底是什么。财政部长史蒂文·姆努钦声称:“关税是对进口的关税。它们不是税。”然而，关税的定义就是对进口的税。因此，关税是一种消费税，尽管是一种特别扭曲的消费税。 图1 关税通过提高受影响市场的价格来损害消费者 资料来源：作者插图。 从分析上讲，我们可以将关税视为对国内消费征税的组合，因为它提高了购买者在国内支付的价格，而对生产者的补贴则提高了生产者向国内购买者出售时面临的价格。关税被认为是一种低效的增加收入的方式，因为它们给国内买家带来的损失超过了生产者和关税收入的总和。 经典的教科书图，如图1所示，是如此的熟悉，它甚至被穿上了一件T恤。该图说明了消费品市场的典型供求情况。如果贸易不受关税约束，消费者支付世界价格P（世界），并购买数量Q4。生产者以世界价格出售，他们生产的数量为Q1。国内需求和国内供应之间的差异是进口的自由贸易水平（数量Q4-Q1）。 关税提高了生产者和消费者的市场交易价格。如果世界价格不变，新的国内价格为P（t）=P（w ）+t，其中t为关税金额。国内买家的情况显然更糟，因为有些人以更高的价格退出市场，而那些继续购买的人面临更高的价格。在图1中，总的消费者损失可以通过区域a，b，c和d来衡量。面积a代表生产者的收益，即增加生产者剩余的数量。“生产者从关税中受益，因为国内价格上涨以匹配较高的进口商品价格；这就是生产者“保护”的来源。例如，如果90美元的关税将外国洗衣机的价格提高了90美元，那么国内生产商也可以为其机器收取90美元的费用，从而使效率较低的生产在扩大的同时。 C区代表关税收入，以进口税的形式从消费者转移到美国财政部。 重要的是，关税会导致政府或国内供应商无法弥补的社会损失（b，d区域）。这些“无谓损失”源于效率低下的两个来源：（1）由于效率低下的生产者以牺牲经济中的其他部门（包括非贸易商品和出口）为代价而扩大的生产效率降低，以及（2）由于某些消费者被定价，否则他们会选择购买的商品。 关税在实施当年会导致消费者价格的水平变化，类似于一次性的通货膨胀。实际上，关税的经济负担类似于零售销售税或增值税：消费者支付的价格增加，每次增加购买。5然而，关税是一种更加扭曲的消费税，因为除了消费者价格上涨之外，关税还会导致生产的低效重新分配。 从理论上讲，大国可能会从关税中获得一些贸易条件的好处（因为足够大的买方减少的需求可能会降低出口商能够为其产品收取的价格）。6实际上，没有对特朗普关税的研究发现任何证据表明美国关税导致美国进口商的价格下降。相反，一项又一项的研究表明，自2017年以来征收的美国关税已完全“传递”给美国买家。7 此外，重要的是要记住，关税通常也会引发报复，这可能会取消可能的贸易条件利益。在2018-19年美中贸易战期间，贸易战的针锋相对的性质得到了戏剧性的体现。由ChadP计算2021年，中国对美国征收关税进行了报复，最终对58％的美国双边出口征收21％的平均关税。美国农产品出口受到的打击尤其严重，资本设备出口也受到了较小程度的打击。反事实模拟。 5有关关税与通货膨胀之间关系的更多信息，请参见Hufbauer，Hogan和Wang（2022），Robinson和Thierfelder（2022）和Summers（2022）。最近的彭博社分析（Martin2024）发现，特朗普的关税提案将使消费者价格上涨 2.5%，GDP下降0.5%。 62023年，美国占世界商品进口的13％（UNCTAD2024）。这一份额低于美国占世界GDP的25％（以现价美元衡量）。 7看，E.Procedre，Fajgelbam等人。（2020a，2020b），Fajgelbam和Khadelwal（2022），Amiti，Reddig和Weistei（2019，2020），Cavallo等人。（2021年），Flaae，HortacCels和Titelot（2020年），以及Hode和Wag（2023年）。事实上，一些进口买家是企业，它们可能会将增加的成本转嫁给消费者。我们不分离这种机制，而是假设所有成本最终都完全转嫁给消费者。在不完全竞争的公司的情况下，可能存在不完美的传递，但我们希望这种考虑仅适用于少数公司。 PabloFaajgelbaum及其同事（2020a）认为，中国在贸易战期间的报复破坏了美国对中国征收关税的一半以上的生产者盈余。 对美国家庭进行更高关税的成本估算 对特朗普关税的研究发现了美国普通家庭的巨大成本。孟祥涛、凯瑟琳·拉斯和桑杰·辛格(2023年，表1)提供了一个概述，包括这些研究估计的家庭成本的方便表格摘要。国会预算办公室(CBO2020)预计关税将使个人家庭收入减少约 2020年1300元。MaryAmiti，StepheReddig和DavidWeistei（2019年，2020年）以及Fajgelbam及其合著者（2020a，2020b；Fajgelbam和Khadelwal2022）的研究表明，每年的成本为数百美元。Rss(2019)指出，到2019年上半年，家庭成本估计增加约800美元。AaroFlaae，AliHortacsets和FelixTitelot（2020）发现，洗衣机的关税使他们的成本提高了90美元，而烘干机的成本也相应提高了（不受关税限制）。 考虑到自这些研究完成以来贸易量、价格和收入的增加，如今提高关税率的成本会更高。美国进步中心最近的一项分析发现，10%的关税相当于每户家庭每年增加约1500美元的消费税； 一家纳税人组织预测成本会更高(杜克大学和穆赫兰2024年)。8家庭的这种负担也提高了价格，考虑到后COVID经济的通货膨胀，这是一个特别不利的后果。 模拟这些政策变化成本的研究也发现了对消费者的巨大影响。例如，GaryHfbaer，MegaHoga和WagYili（2022）探讨了全面降低2个百分点的关税的好处，并发现这将对价格产生相当于一次性降低消费者价格指数（CPI）通胀约1.3个百分点的影响。这些影响部分是由于市场竞争加剧，为典型家庭节省了数百美元。 对特朗普关税的研究发现，美国普通家庭的成本很高。 候选人特朗普提出的贸易壁垒规模是前所未有的，但它们给美国经济带来的成本是来自2017年太阳能电池板、洗衣机、铝、钢铁和中国进口商品关税研究的经验证据。重要的是，这些研究令人信服地发现，没有证据表明这些关税对美国的贸易条件有利。相反，数据显示，更高的关税充分反映在美国买家的更高价格上。 先前的工作还提出了一种简单的方法来计算关税给美国进口买家带来的损失。9Dixit和Norman(1980)提供了一个公式 8全国纳税人联盟估计，家庭税每年将增加2,600美元，这是“自第二次世界大战以来最大的税收增加”（Riley2023） 。 9此计算假设从零关税开始的第一近似值，鉴于目前美国关税税率较低，这适用于大多数美国进口。唯一的例外是对中国进口商品的关税，平均关税接近10%。因此，这种表述可能会高估图1中受贸易战关税影响的商品的b和d，因为它将有效地计算出矩形而不是梯形。然而，许多其他无谓损失的来源被排除在这一分析之外，包括对寻租