国内风电开工势头强劲，海风景气度有望持续攀升

周度报告——风电行业 国内风电开工势头强劲， 海风景气度有望持续攀升 报告日期：2024年6月2日 ★风电行情回顾 本周风电设备板块上涨0.2%，跑赢沪深300指数0.8个百分 点，跑赢创业板指数0.9个百分点。 ★行业数据回顾 装机量方面，1-4月份全国新增发电装机容量8882万千瓦，同比增加890万千瓦；其中，新增风电装机容量1684万千瓦，同 比增加264万千瓦。 从发电量上看，4月份全国规模以上工业风力发电量808亿千风瓦时，同比减少8.4%。从用电量上看，4月份全社会用电量电7412亿千瓦时，同比增长7.0%。 行原材料方面，本周铸造生铁/废钢/中厚板现货价格分别为 3461/2510/3900元/吨，环比上周变化-1.45%/-0.40%/0.26%；电 业解铜现货价格81875元/吨，环比上周下跌1.57%；环氧树脂 12800元/吨，环比上周上涨0.79%；钕铁硼现货价格165元/千克，环比上周不变。 ★行业点评 2024年以来，国内风电开工态势良好。�一季度全国陆上风电新增装机容量14.8GW，同比+50%，海上风电0.69GW，同比 +35%。预计到2024年年中，开工侧将出现显著增长。其中，海风建设有望迎来加速。4月全国海风招标3.25GW，远超前三个月招标总和，海风开工景气度有望持续向上。同时，国内海上风电项目的前期规划、竞争配置和审批工作进展顺利，广东和上海等地已经开始进行国家管理海域的海上风电项目竞争配置工作，这为我国海上风电开发的长期前景提供了坚实的基础。在国际市场方面，海上风电行业也显示出复苏迹象，预计2024年将逐步回暖，到2025年将进入快速增长阶段。在此背景下，国内海缆和管桩领域的龙头企业，由于供应链紧张，有望获得更多商机。 ★风险提示 风电装机不及预期；原材料价格波动。 孙伟东有色首席分析师从业资格号：F3035243 投资咨询号：Z0014605 Tel:8621-63325888 Email:weidong.sun@orientfutures.com 重要事项：本报告版权归上海东证期货有限公司所有。未获得东证期货书面授权，任何人不得对本报告进行任何形式的发布、复制。本报告的信息均来源于公开资料，我公司对这些信息的准确性和完整性不作任何保证，也不保证所包含的信息和建议不会发生任何变更。我们已力求报告内容的客观、公正，但文中的观点、结论和建议仅供参考，报告中的信息或意见并不构成交易建议，投资者据此做出的任何投资决策与本公司和作者无关。 有关分析师承诺，见本报告最后部分。并请阅读报告最后一页的免责声明。 目录 1、风电市场行情回顾4 2、风电板块数据追踪5 2.1、电力供需数据5 2.2、风电装机数据7 3、上游原材料数据追踪10 4、本周行业新闻和公告12 4.1、上市公司重点公告12 4.2、行业新闻12 4.3、政策汇总13 5、行业观点14 6、风险提示14 图表目录 图表1：本周风电设备申万行业指数追踪4 图表2：本周电力子板块涨跌幅情况4 图表3：本周重点公司股价追踪4 图表4：社会用电量及同比5 图表5：社会供电量及同比5 图表6：全国风电发电量及同比6 图表7：全国风电发电量占比6 图表8：国内风电设备平均利用小时数6 图表9：全国弃风率:当月值6 图表10：全国风电新增装机量及同比7 图表11：全国风电新增装机量累计值7 图表12：6000千瓦以上电厂装机容量累计值7 图表13：风电投资完成额及同比7 图表14：国内风机招标量8 图表15：国内陆风海风招标量8 图表16：风机出口数量：中国-全球8 图表17：风机出口数量8 图表18：风机出口金额：中国-全球9 图表19：风机出口金额9 图表20：铸造生铁价格变化10 图表21：国内废钢价格变化10 图表22：中厚板现货价格变化10 图表23：中厚板库存变化10 图表24：电解铜现货价格变化11 图表25：国内铜库存情况11 图表26：永磁材料价格变化11 图表27：环氧树脂价格变化11 1、风电市场行情回顾 本周风电设备板块上涨0.2%，跑赢沪深300指数0.8个百分点，跑赢创业板指数0.9个百分点。 图表1：本周风电设备申万行业指数追踪图表2：本周电力子板块涨跌幅情况 资料来源：Wind，东证衍生品研究院资料来源：Wind，东证衍生品研究院图表3：本周重点公司股价追踪 类别 代码 公司名称 本周收盘价 本周涨跌幅 主机 002202.SZ 金风科技 7.80 -0.64% 601615.SH 明阳智能 10.17 -2.12% 电缆 600522.SH 中天科技 15.06 3.01% 603606.SH 东方电缆 48.12 5.80% 600487.SH 亨通光电 14.96 1.29% 铸件 603218.SH 日月股份 12.01 -2.36% 主轴 300185.SZ 通裕重工 2.11 -0.47% 300443.SZ 金雷股份 18.69 0.05% 轴承 300850.SZ 新强联 19.15 -1.85% 603667.SH 五洲新春 18.05 5.87% 叶片 002080.SZ 中材科技 14.99 -0.96% 600458.SH 时代新材 11.09 -1.16% 塔筒 002531.SZ 天顺风能 10.67 3.09% 002487.SZ 大金重工 24.47 3.86% 301155.SZ 海力风电 48.99 -0.43% 发电机 600875.SH 东方电气 18.38 4.08% 资料来源：Wind，东证衍生品研究院 2、风电板块数据追踪 2.1、电力供需数据 4月份全社会用电量7412亿千瓦时，同比增长7.0%。1-4月份全社会用电量累计30772亿千瓦时，同比增长9.0%。 4月份全国规模以上工业发电量6901亿千瓦时，同比增长3.1%；规模以上工业风力发电量808亿千瓦时，同比减少8.4%。1-4月份全国规模以上工业发电量为29329亿千瓦时，同比增长6.1%；规模以上工业风力发电量3250亿千瓦时，同比增长6.3%。 图表4：社会用电量及同比图表5：社会供电量及同比 资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院 图表6：全国风电发电量及同比图表7：全国风电发电量占比 资料来源：国家统计局，东证衍生品研究院资料来源：国家统计局，东证衍生品研究院 图表8：国内风电设备平均利用小时数图表9：全国弃风率:当月值 资料来源：Wind，东证衍生品研究院资料来源：全国新能源消纳监控预警中心，东证衍生品研究院 2.2、风电装机数据 1-4月份全国新增发电装机容量8882万千瓦，同比增加890万千瓦；其中，新增风电装 机容量1684万千瓦，同比增加264万千瓦。 图表10：全国风电新增装机量及同比图表11：全国风电新增装机量累计值 资料来源：Wind，东证衍生品研究院资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院 图表12：6000千瓦以上电厂装机容量累计值图表13：风电投资完成额及同比 资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院 图表14：国内风机招标量图表15：国内陆风海风招标量 资料来源：招标网站，东证衍生品研究院资料来源：招标网站，东证衍生品研究院 图表16：风机出口数量：中国-全球图表17：风机出口数量 资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院 图表18：风机出口金额：中国-全球图表19：风机出口金额 资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院 3、上游原材料数据追踪 本周铸造生铁/废钢/中厚板现货价格分别为3461/2510/3900元/吨，环比上周变化-1.45%/-0.40%/0.26%；电解铜现货价格81875元/吨，环比上周下跌1.57%；环氧树脂 12800元/吨，环比上周上涨0.79%；钕铁硼现货价格165元/千克，环比上周不变。 图表20：铸造生铁价格变化图表21：国内废钢价格变化 资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院 图表22：中厚板现货价格变化图表23：中厚板库存变化 资料来源：Wind，东证衍生品研究院资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院 图表24：电解铜现货价格变化图表25：国内铜库存情况 资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院资料来源：Wind，上海钢联，东证衍生品研究院 图表26：永磁材料价格变化图表27：环氧树脂价格变化 资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院资料来源：隆众资讯，东证衍生品研究院 4、本周行业新闻和公告 4.1、上市公司重点公告 运达股份 近日，运达股份象山海上风电场工程5G700MHz基站正式开通，标志着这个浙江最大海上风电项目实现了全海域移动5G网络全覆盖，不仅满足象山海上风电场的运维所需，还能为周边海域其他海洋产业、过往船只和渔民等，提供稳定、高效的5G网络支持。 三一重能 5月25日，广东能源集团党委书记、董事长张帆与三一重能总经理李强座谈，张帆表示，希望双方积极推进新能源开发及存量项目资产和股权合作，共同争取优质风光资源，深化风电装备、储能设备及技术服务、EPC总承包项目等新能源产业链各环节的务实合作。 三峡能源 5月29日，三峡能源安徽阜阳南部120万千瓦风光电基地项目（简称安徽阜阳基地项 目）110台钢混塔风机全部吊装完成。该项目风电部分由颍上25万千瓦、阜南30万千 瓦风电项目构成，是三峡集团首个自建轮毂高度160米钢混塔风电项目，共安装110 台5兆瓦风电机组。 宝钢股份 近日，宝钢股份成功中标国能集团百花山陆上风电项目，这是宝钢在拓展高强陆上风电用钢市场的又一新亮点，对全面提升差异化产品结构具有积极意义。据悉，国能集团百花山陆上风电场，是典型的高海拔山地绿色新能源项目。 4.2、行业新闻 1、全球最大功率海上风机成功并网 近日，全国首台“碳中和”海上大兆瓦风机——远景能源EN-256/16.7样机在射阳并网，这也是全球已并网的最大风机，中国海上风电再一次站在全球技术高地。在最早拿到批量订单、最早获得完备认证、最早批量交付并网的大型化商业机组EN-252/14基础上，EN-256/16.7针对深远海场景在制造、交付、吊装、运输、运维等各环节深化技术创新，核心部件全面优化升级，发电性能更上一层楼，将为深远海海域风电开发提供全新解决方案。 2、英国推出5000万英镑供应链加速基金！用于支持海上风电项目 英国皇家地产局日前启动了一个供应链加速器，用于刺激英国海上风电行业增加对供应链的早期投资。该加速器为一个5000万英镑的基金，旨在加速和降低与海上风电相关项目的早期开发风险，帮助发展和培育英国的国内供应链。 3、法国�二个海上风电场全容量投产 由Iberdrola子公司AilesMarines开发的496MW圣布里厄（Saint-Brieuc）海上风电场已全面投入运营，这是法国�二个全面投运的海上风电场，也是布列塔尼大区 （Brittany）首个投运的海上风电场。截至5月28日，所有62台西门子歌美飒SG8.0- 167DD风电机组已全面投入运营。 4.3、政策汇总 1、22GW！广西2024年集中式陆上风电项目启动竞配 5月27日，广西壮族自治区发改委发布《关于申报2024年陆上风电、集中式光伏发电项目的通知》。《通知》明确，2024年广西壮族自治区陆上风电和集中式光伏发电项目拟通过竞争性配置新增建设指标分别为2200万千瓦和300万千瓦左右。本次申报工作仅限集中式陆上风电、集中式光伏发电项目。 2、甘肃省启动“千乡万村驭风行动”试点工作 近日，甘肃省能源局、甘肃省农业农村厅、国网甘肃省电力公司联合下发《关于开展甘肃省“千家万户沐光行动”“千乡万村驭风行动”试点工作的通知》。《通知》指出，在全省具备条件的农村地区