战略科技（计算机）行业周报：酷睿Ultra系列处理器发布，AIPC迎来新机遇

根据所提供的研报内容进行总结归纳，以下是主要观点和内容摘要：

主要观点

1. AI与PC融合:

   • 硬件层革新：英特尔和AMD相继推出基于AI的处理器，强调了AI在PC硬件中的集成，特别是英特尔的Ultra系列处理器和AMD的锐龙8040系列处理器，均集成了AI加速器。
   • AI应用渗透：AI技术不仅限于PC，还扩展至数据中心、云服务、网络以及边缘计算领域，特别是在餐厅、工厂、医疗、电网等边缘计算场景中，AI成为增长最快的工作负载。

2. AI驱动的软件生态：

   • 算力与应用协同：随着AI在硬件层面的增强，各类设计、研发、编辑软件有望适应更多AI功能，从而提升用户体验。
   • 个人应用实例：AI PC可以在视频会议、文档处理、设计加速等领域提供高实时性的交互体验。

3. 投资建议：

   • CPU和整机：建议关注海光信息、中国长城、浪潮信息、神州数码、同方股份、联想集团等公司，这些公司涉及CPU和整机业务。

4. 风险提示：

   • 包括疫情对企业信息化支出的影响、财政与货币政策的不确定性、以及供应链波动对科技产业的影响。

市场表现概览

• 计算机板块本周表现弱于沪深300指数，但整体仍然保持正向增长，表明在市场波动中展现出一定的韧性。
• 计算机个股表现分化，AI多模态赛道个股表现突出，如微创光电、雷神科技等涨幅较大。
• 从陆港通持股情况看，恒生电子、启明星辰等公司的持仓市值和占比较高，显示出投资者对其的认可。

行业新闻与动态

• 行业信息化：美国商务部放宽AI芯片出口限制，推动技术在全球范围内的流动。夸克扫描王实现产品升级，增强智能排版和文档处理能力。
• 人工智能：国务院鼓励内外贸一体化发展，推动互联网、大数据、人工智能与传统行业的深度融合。AI终端应用渗透率提升，市场规模预计增长。
• 智能汽车：智能网联汽车相关产业和教育机构合作成立产教融合共同体，推动行业创新。华为与中国汽研合作，共同推动汽车工业的国产化和技术进步。

结论

本研报强调了AI技术在计算机硬件、软件和应用领域的深入整合，预测AI PC将在未来占据PC市场的重要份额。同时，提到了AI技术对个人和企业级应用的潜在影响，以及对相关公司带来的投资机会。然而，也指出了外部经济环境、政策变化和供应链稳定性等风险因素，提醒投资者在评估投资时需考虑这些潜在风险。