华润燃气1-10月销气量表现良好,毛差持续改善,全年预期能实现甚至超越此前指引0.5元/方。预期全年居民新增接驳完成公司指引300-350万户目标,我们调整预期为完成322万户左右。综合服务业务保持快速增长。我们重申买入评级,目标价调整至34.13港元。