全球赌博报告 | 2022 年第一季度

+13106964011电力别动队 michael.metzger@drakestar.com销售给销售给 手机游戏视频游戏/内容流 移动/控制台游戏 游戏评论和广告 +13106964006 mohit.pareek@drakestar.com 销售给 移动/在线游戏 DrakeStarSecuritiesLLC受FINRA监管，是SIPC的成员。英国的所有证券均通过DrakeStarUKLimited（FRN942020）进行交易 KessionCapitalLtd(FRN582160)的代表，该公司由金融行为监管局授权和监管。 注：DrakeStarPartners现任员工在其他公司工作时执行的一些交易 2 •2022年以轰轰烈烈的开局，已经超过了2021年全年的交易价值， 22年第一季度已宣布和/或已完成交易的总价值987亿美元 •大规模的行业整合，在PC/控制台、移动和 电子竞技，包括微软收购Activision，Take-Two收购Zynga，索尼收购Bungie 和ESLbySavvyGames/PIF 3.4 2.7 14 M&A86 •风险投资公司和战略公司通过287笔交易向私营公司投资了3.4亿美元，创历史新高 季度完成的交易数量。DreamGames筹集了大量资金，PP gamecompany，Tripledot和Zupee，而最活跃的风投包括Bitkraft， 红杉，制造商基金和格里芬游戏 •$1.2B由私人区块链/NFT游戏公司筹集 由AnimocaBrands，Immutable和NewSinCity筹集，而最活跃的投资者是AnimocaBrands、AlamedaResearch/FTX和ShimaCapital •专注于游戏和加密空间的新基金和后续基金数量创纪录，包括 FTX的2B美元基金，GriffinGamingPartners的7.5亿美元基金，Makers的5亿美元基金，HiroCapital的 $3.4亿基金，GumiCrypto$1.1亿等等 92.6 PublicMarkets 287 $32.7B $85.4B $98.7b$68.9B $3.6B 505交易387交易 1,159笔交易 3 $12.7B $1.5B 注：交易数量包括已宣布和/或已完成的并购、私募、IPO、SPAC和公共融资交易 DrakeStar并未在此页面上列出的交易中担任财务顾问 注意：公共市场包括IPO、SPAC和公共融资来源：CapIQ、Pitchbook和DSPResearch M&A (1)微软宣布以68.9B的价格收购Activision，该公司以《使命召唤》，《命运》，《暗黑破坏神》和《魔兽世界》特许经营权而闻名 (2)Take-TwoInteractive宣布计划收购互动和移动娱乐行业的领导者Zynga，以 $11.8B (3)索尼宣布以3.6亿美元收购Bungie，Bungie是Destiny系列的首屈一指的独立开发商和创造者 (4)ESLGaming和FACEIT两家独立的电子竞技公司宣布将被SavvyGaming收购集团合计$1.5B (5)腾讯宣布收购BlackShark，这是一家专注于游戏的移动设备的中国开发商， $470M (6)Stillfront宣布已完成收购香港移动出版公司6waves 购买价格$201M •AnimocaBrands在LibertyCityVentures的带领下筹集了3.59亿美元的估值，估值为5.4亿美元，红杉、10T控股公司等 筹款 •DreamGames在由IndexVentures领导并由MakersFund支持的C系列中以28亿美元的估值筹集了2.55亿美元， 贝莱德、科拉管理、IVP和巴尔德顿资本 •Immutable以2.5亿美元的估值筹集了2亿美元的C系列，由淡马锡牵头，并得到了AnimocaBrands、腾讯和其他 •Thatgamecompany在TPG及其$1.5BTechAdjacencies基金的带领下筹集了1.6亿美元 •TripledotStudios在20分钟VC领导的B系列中以1.4亿美元的估值筹集了1.16亿美元 •Zupee在由WestCapGroup，NepeanCapital，SmileGroup和Tomales领导的B系列中以6亿美元的估值筹集了1.02亿美元 BayCapital PublicMarkets •Azerion完成了与欧洲FinTechIPO公司1的150亿美元SPAC交易，筹集了1.05亿美元的收益 •Nexon宣布完成来自沙特阿拉伯王国公共投资基金的8.83亿美元管道 •Team17Digital完成了1.08亿美元的PIPE，大部分资金分配给了AstragonEntertainment的收购 注意：DrakeStar并未在此页面上列出的交易中担任财务顾问4 价值($B)DealCount $85 PC/控制台 7 22Mobile 17 $12.7 平台$20 12硬件/工具 28电子竞技 $72.9 89 7582 68 2021年4月-2022年3月所有区段 355858 #个已宣布和或已结束的交易/#个已披露的交易公开交易价值($B) 收入倍数（中位数） 总价值（41笔交易报告收入）(1)收盘时(31笔交易报告收入)(2) 息税折旧及摊销前利润倍数（中位数） 总价值（20笔交易，报告EBITDA）(1)收盘时（15笔交易报告EBITDA）(2) (7)无论在何处披露，计算的倍数包括收益 （2）仅使用非公开交易的平仓对价计算的倍数（不包括在任何地方披露的收益） 注：基于交易公告日期的季度图表，基于所有已宣布和/或已完成交易的饼图LTM2022年第一季度 282/98 $105.5 3.5x 2.5x 12.8x 8.9x 41 Q220Q320Q420Q121Q221Q321Q421Q122 注意：交易价值未按比例缩放；条形图仅显示已宣布的交易 5 PC/控制台 Jan-22 $68,987.1 $68,987.1 - 7.8x -19.4x - Mobile Jan-22 $11,800.5 $11,800.5 - 4.4x -25.2x - PC/控制台 电子竞技 Jan-22Jan-22 $3,600.0$1,050.0 $2,400.0$1,050.0 $1,200.0 - - 7.3x -- 7.3x- -- 硬件/工具 Jan-22 $474.5 $474.5 - 2.0x - 13.7x - 硬件/工具 Jan-22 $470.0 - - - - - - 电子竞技 Jan-22 $450.0 - - - - - - Mobile Jan-22 $300.6 $200.6 $100.0 3.5x* 2.4x* 10.9x* 7.2x* Mobile 硬件/工具 3月22日3月22日 $300.0$170.0 $100.0 - $200.0 - -- -- -- -- PC/控制台 Jan-22 $115.0 $86.0 $28.7 4.0x** 3.0x** 18.2x** 13.7x** Mobile 3月22日 $70.1 - - 2.5x 2.5x - - Mobile Jan-22 $70.0 $59.5 $10.5 2.7x 2.3x - - PC/控制台 Jan-22 $60.5 $40.8 $19.7 - - - - PC/控制台 2月22日 $60.3 $36.4 $23.9 - - - - (1)无论在何处披露，计算的倍数包括收益 （2）仅使用非公开交易的期末对价计算的倍数（不包括收入- 无论披露何处) 注意：DrakeStar并未在此页面上列出的交易中担任财务顾问 *2021年第三季度LTM财务状况 **CY2020财务 6 来源：CapIQ、Pitchbook和DSPResearch •微软宣布计划收购Activision 暴雪，在游戏开发和 互动娱乐出版，68.9B美元 •此次收购将加速 微软的游戏业务跨越移动、PC、控制台、云和metaverse •微软将成为世界第三大 按收购后收入划分的游戏公司 •Take-TwoInteractive宣布了收购计划 Zynga，互动和移动领域的领导者娱乐业，11.8亿美元 •这笔交易带来了互补的变化，包括Take-Two一流的控制台和PC产品组合游戏和Zynga领先的移动特许经营权 •Take-Two将成为全球最大的合并后的手机游戏发行商： •索尼互动娱乐宣布已签订最终收购协议 Bungie，首屈一指的独立电子游戏开发者，$3.6B •此次收购将使索尼获得Bungie的世界一流的实时游戏服务和 技术专长，推进索尼的愿景扩大其玩家基础 •ESL游戏和FACEIT，领先的独立电子竞技公司，将被Savvy收购游戏集团合计$15B •这笔交易将结合ESL在建筑方面的专业知识，广播和商业化优质电子竞技 生态系统，包括竞技场和节日活动，凭借FACEIT在开发最佳- 竞技游戏的类工具 •Tencnet宣布计划收购中国 专注于游戏的移动设备开发商，黑色鲨鱼，4.7亿美元 •这笔交易遵循了Tecent之前的协议已经与其他智能手机制造商，如华硕和努比亚 •此次收购将允许腾讯发布移动游戏领域的硬件 •Stillfront完成了对6波的收购，a 总部位于香港的手机游戏发行商，用于前期购买价格为201M美元，额外购买1亿美元的潜在收益 •此次收购扩大了Stillfront在东部的存在亚洲，特别是日本，这一直是一个战略公司近年来的优先权，并将 增长6waves在日本的强大声誉作为战略游戏的领先发行商 来源：CapIQ、Pitchbook和DSPResearch 注意：DrakeStar并未在此页面上列出的交易中担任财务顾问 7 早期Mid迟到 43 $6.0 $5.0 201 287 36 207 迟到 $1,520.3 Mid $622.1 早期 $1,250.7 $4.0 $3.0 $2.0 726767 196 194 128 44 12843 13 $146 $209 $273 $223 $1,217 $1.0 $0.0 $325Q220Q320Q420Q121Q221Q321Q421Q122 1720 22价值($B)DealCount $1,000 PC/控制台 Mobile 平台硬件/工具电子竞技VR/AR区块链 来源：CapIQ、Pitchbook和DSPResearch 注意：DrakeStar并未在此页面上列出的交易中担任财务顾问 8 Mobile Jan-22 $255.0 $2,750.0 IndexVentures,BlackRock,MakersFund,KoraManagement,IVP,BaldertonCapital PC/控制台 3月22日 $160.0 - 红杉资本TPG Mobile 2月22日 $116.0 $1,400.0 20分钟VC,光速创业合伙人,Eldridge,AccessIndustries Mobile Jan-22 $102.0 $600.0 WestCapGroup,NepeanCapital,SmileGroup,AJCapital,TomalesBayCapital,其他 Mobile 2月22日 $83.0 $829.8 Netmarble,网易,KakaoGames,NeptuneCompany,BonAngelsVenturePartners,其他 Mobile 3月22日 $76.0 - HiroCapital,MakersFund,Accel Mobile 3月22日 $75.0 $2,500.0 马拉巴尔投资、雷恩集团、老虎全球管理 Mobile Jan-22 $60.0 $370.0 TigerGlobal、AvenirGrowth、TQVentures、淡马锡、Animoca、Coatue、创始人基金、其他 Mobile