(于开曼群岛注册成立的有限公司) 股份代号:2457 中期报告 2023 目录 公司介绍2 公司资料3 财务摘要4 管理层讨论与分析5 企业管治及其他资料12 独立审阅报告17 综合损益及其他全面收益表18 综合财务状况表20 综合权益变动表22 简明综合现金流量表23 未经审核中期财务报告附注24 公司介绍 概览 步阳国际控股有限公司(“本公司”,连同其附属公司统称“本集团”、“我们”或“我们的”)是铝合金汽轮制造商,专注于售后市场,即用于汽车维修及保养的零配件市场,致力于为客户提供高品质的铝合金汽轮,用于售后市场销售,以满足终端用户的改装、维修及保养需求。我们制造及向客户销售各种铝合金汽轮。我们的产品包括各类铝合金汽轮。我们通常根据客户的特定要求及规格,按尺寸、设计及颜色等各种元素设计及生产铝合金汽轮。我们亦根据我们对当前市场趋势的了解,定期向我们客户提供我们的自主设计产品。我们的产品广泛用于各种汽车,包括微型及小型车以及全尺寸SUV及皮卡车。我们与中国及海外多个国家和地区的众多客户维持着稳定的长期业务关系,提供的高质量产品广受客户好评。 我们的生产厂房位于中国浙江省金华市永康市,厂房内配备了多台重力铸造机、低压铸造机、数控车床、机械加工中心、预处理喷涂设备、粉末喷涂机和液体喷涂机等生产设备,已形成完备的产业线,拥有强大的生产能力,每年可产出数百万支铝合金汽轮。 中期报告2023步阳国际控股有限公司2 公司资料 董事会 执行董事 徐璟珺女士(副主席)应永晖先生(行政总裁)胡惠娟女士 非执行董事 徐步云先生(主席)朱宁先生 独立非执行董事 傅夷先生杨敏先生陈晋赓先生 审核委员会 杨敏先生(主席)傅夷先生 陈晋赓先生 薪酬委员会 陈晋赓先生(主席)徐璟珺女士 傅夷先生 提名委员会 徐步云先生(主席)傅夷先生 陈晋赓先生 联席公司秘书 徐月莲女士 张月芬女士(FCG,HKFCG) 授权代表 徐璟珺女士徐月莲女士 核数师 毕马威会计师事务所 根据《财务汇报局条例》注册的公众利益实体核数师 香港 中环遮打道10号太子大厦8楼 合规顾问 中泰国际融资有限公司香港 德辅道中189号李宝椿大厦19楼 香港法律顾问 金杜律师事务所香港 中环 皇后大道中15号置地广场 告罗士打大厦13楼 注册办事处 CricketSquare HutchinsDrive,P.O.Box2681 GrandCayman,KY1-1111,CaymanIslands 总部及中国主要营业地点 中国浙江省永康市 西城街 道步阳路8号 香港主要营业地点 香港九龙 观塘道348号宏利广场5楼 股份过户登记处 ConyersTrustCompany(Cayman)LimitedCricketSquare HutchinsDrive,P.O.Box2681 GrandCaymanKY1-1111,CaymanIslands 香港股份过户登记分处 卓佳证券登记有限公司香港 夏悫道16号 远东金融中心17楼 主要往来银行 中国银行股份有限公司永康市支行 股份代号 02457 公司网站 bywheel.com 上市日期 2022年12月15日 3步阳国际控股有限公司中期报告2023 财务摘要 截至6月30日止六个月 中期报告2023步阳国际控股有限公司4 业绩 2022年 (人民币千元) 未经审核 2023年 未经审核 变动 收益 205,106 161,708 (21.16)% 毛利 39,720 24,903 (37.30)% 除税前溢利 33,953 22,478 (33.80)% 所得税 (8,497) (5,797) (31.78)% 期内溢利 25,456 16,681 (34.47)% 期内全面收益总额 25,417 16,420 (35.40)% 每股盈利—基本及摊薄(人民币元) 0.03 0.02 (33.33)% 资产、负债及权益 2022年12月31日 2023年6月30日 变动 (人民币千元) 未经审核 资产资产总值 493,602 477,001 (3.36)% 权益及负债权益总额 367,464 383,884 4.47% 负债总额 126,138 93,117 (26.18)% 权益及负债总额 493,602 477,001 (3.36)% 管理层讨论与分析 业务回顾 我们是铝合金汽轮制造商,专注于售后市场,即用于汽车维修或保养的零配件市场。我们制造及向客户销售各种铝合金汽轮。 我们欣然宣布截至2023年6月30日止六个月,我们已取得稳健业绩,进一步扩大了我们的整体竞争优势。 截至2023年6月30日止六个月,我们自销售小号、中号及大号铝合金汽轮分别产生总收益约人民币27.7百万元、人民币 112.1百万元及人民币17.7百万元,向客户售出超过42.84万只铝合金汽轮。 截至2023年6月30日止六个月,我们自销售铝合金汽轮产生总收益的97.36%,向国内及海外市场销售铝合金汽轮分别占总收益约33.85%及63.51%,向客户售出超过42.84万只铝合金汽轮,其中约26.23万只销往海外市场。 截至2023年6月30日止六个月(“报告期间”),我们的收益由约人民币205.1百万元减少至约人民币161.7百万元,期内溢利于报告期间由人民币25.5百万元减少至人民币16.7百万元。 报告期间的主要业务发展如下: 于2023年上半年,随着COVID-19管控措施的放松,政府积极鼓励企业拓展海外市场。为响应该举措,我们拜访了迪拜、日本、泰国及马来西亚等地的多家客户。此外,我们参加了“2023年印度尼西亚INAPA国际汽车零部件展览会”、“2023年英国(伯明翰)国际汽车零部件及售后服务展览会”及“2023年第133届广交会”等知名展会。 于2023年上半年期间,我们始终致力于研发新产品。因此,我们于报告期间共成功开发了196种新产品。 前景 于2023年下半年,我们将继续专注于拓展新市场及获取新客户,同时亦与现有客户保持积极联系。我们的管理层信心十足,我们对业务的日后增长前景亦十分乐观。 尽管行业及整体商业竞争环境存在不确定性,本集团仍将继续致力于实施业务策略。 5步阳国际控股有限公司中期报告2023 管理层讨论与分析 财务回顾 收益 本集团的收益由截至2022年6月30日止六个月约人民币205.1百万元减少21.16%至截至2023年6月30日止六个月约人民币 161.7百万元。 该减少主要是由于(i)截至2023年6月30日止六个月世界经济增速放缓;(ii)部分市场需求下降及(iii)外贸公司间低价竞争激烈。 铝合金汽轮的销量 我们铝合金汽轮的销售总收益由截至2022年6月30日止六个月约人民币201.2百万元减少21.77%至截至2023年6月30日止六个月约人民币157.4百万元。该减少主要是由于(i)截至2023年6月30日止六个月世界经济增速放缓;(ii)部分市场需求下降及(iii)外贸公司间低价竞争激烈。 其他产品销售 我们的其他产品销售总收益由截至2022年6月30日止六个月约人民币3.9百万元增加10.26%至截至2023年6月30日止六个月约人民币4.3百万元。 按地区市场划分的销售额 我们的大部分收益来自海外市场。于报告期间,海外市场销售的收益占总收益的63.51%。海外市场销售的收益由截至2022年6月30日止六个月约人民币110.6百万元减少7.17%至截至2023年6月30日止六个月约人民币102.7百万元。我们来自亚洲的收益由截至2022年6月30日止六个月约人民币122.2百万元减少27.00%至截至2023年6月30日止六个月约人民币89.2百万元。我们来自美洲的收益由截至2022年6月30日止六个月约人民币54.4百万元减少27.76%至截至2023年6月30日止六个月约人民币39.3百万元。我们来自欧洲的收益由截至2022年6月30日止六个月约人民币24.7百万元增加12.15%至截至2023年6月30日止六个月约人民币27.7百万元。我们来自非洲的收益由截至2022年6月30日止六个月约人民币2.9百万元增加34.48%至截至2023年6月30日止六个月约人民币3.9百万元。我们来自大洋洲的收益由截至2022年6月30日止六个月约人民币0.9百万元增加77.78%至截至2023年6月30日止六个月约人民币1.6百万元。 销售成本 我们的销售成本由截至2022年6月30日止六个月约人民币165.4百万元减少17.29%至截至2023年6月30日止六个月约人民币136.8百万元,与收益下降一致。 毛利及毛利率 我们的毛利由截至2022年6月30日止六个月约人民币39.7百万元减少37.28%至截至2023年6月30日止六个月约人民币24.9百万元,主要是由于收益下降及毛利率下降。 截至2023年6月30日止六个月,我们的毛利率约为15.40%,较截至2022年6月30日止六个月的毛利率约19.37%有所下降,主要是由于(i)我们的主要原材料铝合金锭的成本降低导致产品售价相应降低,降幅超过了原材料成本的降幅;及(ii)毛利率较低的小号汽轮销量增加。 中期报告2023步阳国际控股有限公司6 管理层讨论与分析 其他收益 我们的其他收益包括政府补助。有关政府补助包括有关我们营运各方面的财政补贴,该等补贴由中国地方政府部门发放。 我们的其他收益由截至2022年6月30日止六个月约人民币0.9百万元增加522.22%至截至2023年6月30日止六个月约人民币5.6百万元,主要是由于本集团收到政府上市补贴人民币5.0百万元。 其他收益净额 截至2023年6月30日止六个月的其他收益净额为约人民币3.0百万元,而2022年同期的其他收益净额为约人民币3.9百万元。我们的其他收益净额主要包括汇兑收益净额,主要来自我们以美元计值的贸易及其他应收款项以及银行现金换算为人民币。 销售及分销开支 我们的销售及分销开支由截至2022年6月30日止六个月约人民币3.7百万元增加16.22%至截至2023年6月30日止六个月约人民币4.3百万元,主要是由于截至2023年6月30日止六个月COVID-19的管控放开,销售人员的差旅费及展览广告费增加。 行政及其他营运开支 我们的行政及其他营运开支由截至2022年6月30日止六个月约人民币5.9百万元增加57.63%至截至2023年6月30日止六个月约人民币9.3百万元,主要是由于本集团于2023年4月成立了新的研发部门。该部门负责新产品的研发、产品改进及生产流程及工艺的优化。目前,该部门的工作重点为铝合金汽轮轻量化及生产线机械化。截至2023年6月30日,本集团已成功完成其首个研发项目,重点研发高强度铝合金汽轮智能传送带及相应工艺。 财务收入╱成本净额 本集团截至2023年6月30日止六个月录得财务收入净额约人民币3.2百万元,而去年同期录得财务成本净额约人民币0.1百万元。 我们的财务收入由截至2022年6月30日止六个月约人民币0.7百万元增加至截至2023年6月30日止六个月约人民币3.4百万元,主要是由于2022年12月15日收到上市所得款项令银行结余及利息收入增加所致。 我们的财务成本由截至2022年6月30日止六个月约人民币0.8百万元减少至截至2023年6月30日止六个月约人民币0.2百万元。 除税前溢利 基于上述原因,我们截至2023年6月30日止六个月的除税前溢利为约人民币22.5百万元,较2022年同期约人民币34.0百万元减少33.82%。 所得税 我们的所得税由截至2022年6月30日止六个月约人民币8.5百万元减少31.76%至截至2023年6月30日止六个月约人民币5.8百万元,主要是由于除税前溢利下降导致。我们截至2022年及2023年6月30日止六个月的实际税率维持稳定,分别为25.03%及25.79%。 7步阳国际控股有限公司中