30年期国债期货上市交易 股指期货小幅下跌

期货研究 股指 期2023年4月21日 货 研30年期国债期货上市交易股指期货小幅下跌 究 陶金峰投资咨询从业资格号：Z0000372taojinfeng013026@gtjas.com 【正文】 【声明】 期 货本报告的观点和信息仅供风险承受能力合适的投资者参考。本报告难以设置访问权限，若给您造成不研便，敬请谅解。若您并非风险承受能力合适的投资者，请勿阅读、订阅或接收任何相关信息。本报告不构成究具体业务或产品的推介，亦不应被视为相应金融衍生品的投资建议。请您根据自身的风险承受能力自行作所出投资决定并自主承担投资风险，不应凭借本内容进行具体操作。 【行情前瞻要点】 4月21日，股指期货新主力合约IF2305、IH2305小幅高开，IC2305和IM2305小幅低开；开盘后，，反弹遇阻回落，震荡下行，小幅下跌。今日，30年期国债期货正式在中国金融期货交易所挂牌交易。30年期国债期货上市首日开盘上涨，TL2306、TL2309和TL2312分别开报96.09、95.5和95，涨幅为0.24%、0.21%和0.21%。 预计日内IF2305大概率将震荡下跌，并将下探支撑位4056和4047点，4047点支撑较强，阻力位4125 和4137点，4137点阻力较强，日内难以突破。 预计日内IH2305大概率将震荡下跌，并将下探支撑位2678和2673点，2673点支撑较强，阻力位2715 和2723点，2723点短线阻力较强，日内难以突破。 预计日内IC2305大概率将震荡下跌，并将下探支撑位6293和6255点，6255点短线支撑较强，阻力位6393和6400点，6400阻力较强，日内难以突破。 预计日内IM2305大概率将震荡下跌，并将下探支撑位6804和6769点，6769点支撑较强，阻力位 6929和6945点，6945点短线阻力较强，日内难以突破。 【宏观资讯】 1、澎湃新闻报道，在中金所30年期国债期货上市仪式上，证监会副主席方星海表示，作为市场的建设者和监管者，中金所要立足于国家战略和深化资本市场改革开放发展，统筹推进一线监管、风险防范工作，保障30年期国债期货稳定运行，同时持续丰富利率产品供给，积极推动国债期货对外开放，进一步深化引导机构中长期资金入市，不断提升国债期货市场运行质量。 2、今日，30年期国债期货正式在中国金融期货交易所挂牌交易。据了解，30年期国债期货首批上市合约为2023年6月（TL2306），挂盘基准价为95.86元；2023年9月（TL2309），挂盘基准价为95.3元； 2023年12月（TL2312），挂盘基准价为94.8元。 30年期国债期货上市首日开盘上涨，TL2306、TL2309和TL2312分别开报96.09、95.5和95，涨幅为 0.24%、0.21%和0.21%。 3、国新办4月21日举行一季度外汇收支数据新闻发布会，国家外汇管理局副局长、新闻发言人王春英表示，2023年一季度，全球经济下行风险增加，主要发达经济体货币政策紧缩幅度放缓，国际金融市场形势仍存在不确定性因素。我国外汇市场开局平稳，人民币汇率小幅升值，跨境资金流动更趋均衡。 【技术分析与行情前瞻】 新主力合约IF2305开盘4117.2点，开盘后，反弹遇阻回落，震荡下行，最高反弹至4123.0点，未能突破4125点短线阻力，最低下探至4060.4点，4056点支撑明显，跌破20日均线支撑，短线继续下行压力增大。 预计日内IF2305大概率将震荡下跌，并将下探支撑位4056和4047点，4047点支撑较强，阻力位4125 和4137点，4137点阻力较强，日内难以突破。 新主力合约IH2305开盘2712.8点，开盘后，小幅震荡下行，最高反弹至2713.4点，未能突破2715点短线阻力，最低下探至2677.4点，2673点支撑比较明显，跌破40日、10日均线支撑，20日均线支撑明显，短线继续下行压力增大。 预计日内IH2305大概率将震荡下跌，并将下探支撑位2678和2673点，2673点支撑较强，阻力位2715 和2723点，2723点短线阻力较强，日内难以突破。 新主力合约IC2305开盘6384.4点，开盘后，反弹遇阻回落，震荡下行，最高反弹至6393.4点，未能有效突破6393点短线阻力，最低下探至6270.2点，6255点短线支撑明显，跌破20日均线支撑，短线继续下行压力增大。 预计日内IC2305大概率将震荡下跌，并将下探支撑位6293和6255点，6255点短线支撑较强，阻力位6393和6400点，6400阻力较强，日内难以突破。 新主力合约IM2305开盘6919.0点，开盘后，反弹遇阻回落，震荡下行，最高反弹至6926.8点，未能突破4月20日收盘价6929.0点阻力，最低下探至6788.0点，6769点支撑明显，跌破20日均线支撑，短线继续下行压力增大。 预计日内IM2305大概率将震荡下跌，并将下探支撑位6804和6769点，6769点支撑较强，阻力位 6929和6945点，6945点短线阻力较强，日内难以突破。 技术分析显示，4月20日，股指期货IF当月小幅高开，震荡下行，未能有效突破1月30日以来中短线阻力4109点，跌破1月30日以来中短线支撑4068点，跌破20日、60日均线支撑，短线继续下行压力增大。 股指期货IH当月小幅高开，震荡下行，1月30日以来中短线支撑2672点将面临考验，跌破10日、 40日、20日均线支撑，短线继续下行压力增大。 股指期货IC当月小幅高开，震荡下行，跌破2021年9月14日以来中线支撑6399点和2022年7月5 日以来中短线支撑6351点支撑，跌破20日、40日、60日均线支撑，短线继续下行压力增大。 股指期货IM当月小幅低开，震荡下行，跌破2月16日以来中短线支撑6843点，跌破20日、40日、 60日均线支撑，短线继续下行压力增大。 预期，股指期货IF当月2023年4月大概率将偏强震荡，阻力位4217和4283点，支撑位3980和 3935点。 预期，股指期货IH当月2023年4月大概率将偏强震荡，阻力位2759和2782点，支撑位2618和 2591点。 预期，股指期货IC当月2023年4月大概率将偏强震荡，阻力位6500和6532点，支撑位6171和 6096点。 预期，股指期货IM当月2023年4月大概率将偏强震荡，阻力位7100点和7250点，支撑位6815点 和6640点。 图1:2022-04-27-2023-04-21股指期货IF2305合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析 资料来源：国泰君安期货研究文华财经 图2:2022-04-27-2023-04-21股指期货IH2305合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析 资料来源：国泰君安期货研究文华财经 图3:2023-03-20-2023-04-21股指期货IC2305合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析 资料来源：国泰君安期货研究文华财经 图4:2023-03-20-2023-04-21股指期货IM2305合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析 资料来源：国泰君安期货研究文华财经 图5:2022-12-01-2023-04-21股指期货IF当月合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析 资料来源：国泰君安期货研究文华财经 图6:2022-12-16-2023-04-21股指期货IH当月合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析 资料来源：国泰君安期货研究文华财经 图7:2021-07-28-2023-04-21股指期货IC当月合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析 资料来源：国泰君安期货研究文华财经 图8:2022-07-22-2023-04-21股指期货IM当月合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析 资料来源：国泰君安期货研究文华财经 本公司具有中国证监会核准的期货交易咨询业务资格 本内容的观点和信息仅供国泰君安期货的专业投资者参考。本内容难以设置访问权限，若给您造成不便，敬请谅解。若您并非国泰君安期货客户中的专业投资者，请勿阅读、订阅或接收任何相关信息。本内容不构成具体业务或产品的推介，亦不应被视为相应金融衍生品的投资建议。请您根据自身的风险承受能力自行作出投资决定并自主承担投资风险，不应凭借本内容进行具体操作。 分析师声明 作者具有中国期货业协会授予的期货投资咨询执业资格或相当的专业胜任能力，保证报告所采用的数据均来自合规渠道，分析逻辑基于作者的职业理解，本报告清晰准确地反映了作者的研究观点，力求独立、客观和公正，结论不受任何第三方的授意或影响，特此声明。 免责声明 本报告的信息来源于已公开的资料，本公司对该等信息的准确性、完整性或可靠性不作任何保证。本报告所载的资料、意见及推测仅反映本公司于发布本报告当日的判断，本报告所指的期货标的的价格可升可跌，过往表现不应作为日后的表现依据。在不同时期，本公司可发出与本报告所载资料、意见及推测不一致的报告。本公司不保证本报告所含信息保持在最新状态。同时，本公司对本报告所含信息可在不发出通知的情形下做出修改，投资者应当自行关注相应的更新或修改。 本报告中所指的研究服务可能不适合个别客户，不构成客户私人咨询建议。在任何情况下，本报告中的信息或所表述的意见均不构成对任何人的投资建议。在任何情况下，本公司、本公司员工或者关联机构不承诺投资者一定获利，不与投资者分享投资收益，也不对任何人因使用本报告中的任何内容所引致的任何损失负任何责任。投资者务必注意，其据此做出的任何投资决策与本公司、本公司员工或者关联机构无关。 市场有风险，投资需谨慎。投资者不应将本报告作为作出投资决策的唯一参考因素，亦不应认为本报告可以取代自己的判断。在决定投资前，如有需要，投资者务必向专业人士咨询并谨慎决策。 版权声明 本报告版权仅为本公司所有，未经书面许可，任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制、发表或引用。如征得本公司同意进行引用、刊发的，需在允许的范围内使用，并注明出处为“国泰君安期货研究”，且不得对本报告进行任何有悖原意的引用、删节和修改。 若本公司以外的其他机构（以下简称“该机构”）发送本报告，则由该机构独自为此发送行为负责。通过此途径获得本报告的投资者应自行联系该机构以要求获悉更详细信息或进而交易本报告中提及的期货品种。本报告不构成本公司向该机构之客户提供的投资建议，本公司、本公司员工或者关联机构亦不为该机构之客户因使用本报告或报告所载内容引起的任何损失承担任何责任。 国泰君安期货研究所 上海市静安区新闸路669号博华大厦29、30楼电话：021-33038986传真：021-33038937机构金融部产业发展部 上海市静安区新闸路669号博华大厦29楼上海市静安区新闸路669号博华大厦29楼电话：021-33038803传真：021-33038720电话：021-33038719 上海世纪大道营业部上海市大连路营业部 上海市浦东新区世纪大道1501号国华人寿大厦 1003室 上海市杨浦区霍山路398号光大安石中心T2座 2606、0607单元 电话：021-58385758传真：021-58385058电话：021-55892500传真：021-65447766 国际业务部上海中山北路营业部 上海市静安区新闸路669号博华大厦29楼上海市中山北路3000号长城大厦507、508单元电话：021-33038895传真：021-33038683电话：021-32522836传真：021-32522823 上海延安东路营业部上海银城路营业部 上海市黄浦区延安东路58号14楼1403、1404室上海市浦东新区银城路88号2706单元电话：021-63331738传真：021-63332282电话：021-58590368 北京分公司广东分公司 北京市朝阳区建国门外大街乙12号双子座