金融工程｜动态跟踪：个人养老金基金扩容，医药类ETF份额持续大幅增长

个人养老金基金扩容，医药类ETF份额持续大幅增长 研究结论 基金市场热点跟踪：1.个人养老金基金扩容，14只基金、7家机构新入围：2023年 4月14日，证监会发布新一期《个人养老金基金名录》以及《个人养老金基金销售 机构名录》。最新《个人养老金基金名录》名录显示，截至2023年3月31日，共 有44家基金公司旗下143只养老目标基金入围个人养老金基金名单。相比去年11 月份公布的首批名单，个人养老金基金只数增加了14只。最新《个人养老金基金销 售机构名录》显示，截至2023年3月31日，个人养老金基金销售机构由去年11月 的37家增至44家。2.上投摩根基金股权转让完成，公司法名正式变更为摩根基金： 2023年1月19日，证监会官网发布了关于核准上投摩根基金管理有限公司变更股 东、实际控制人的批复。2023年4月12日，上投摩根基金发布公告称，公司法定名称由“上投摩根基金管理有限公司”变更为“摩根基金管理（中国）有限公司”。 基金发行动态：本期，国内新成立基金共26只，较上期减少8只，股票型基金9 只，混合型基金5只，债券型基金7只，国际（QDII）基金5只，股票型基金成立 数目最多。新基金共募集82.96亿元，较上期减少225.74亿元。其中，由焦翠管理 的鹏扬裕利三年募集规模最大，为27.95亿元。本期，国内新发行基金一共25只， 较上期减少19只。其中，股票型基金5只，混合型基金10只，债券型基金5只， 国际（QDII）型基金2只，FOF基金3只，混合型基金发行数目最多。 基金业绩表现：上周，普通股票型基金平均收益为-0.82%，混合型基金为-0.75%，债券型基金为0.07%。量化产品中主动量化产品平均收益为-0.40%，量化对冲产品 为0.17%。年初至今，普通股票型基金平均收益为5.21%，混合型基金为3.61%，债券型基金为1.37%。量化产品中主动量化产品平均收益为5.58%，量化对冲产品为0.41%。 场内基金动态：1.上证50ETF：上周上证50ETF总份额赎回1.12亿，华夏上证50ETF的交易活跃度最高，上周日均成交额11.24亿元。2.沪深300ETF：上周沪深300ETF总份额赎回3.63亿，华泰柏瑞沪深300ETF的交易活跃度最高，上周日均 成交额18.03亿元。3.中证500ETF：上周中证500ETF总份额赎回6.19亿，南方中证500ETF的交易活跃度最高，上周日均成交额19.59亿元。4.中证1000ETF：上周中证1000ETF总份额赎回0.48亿，华夏中证1000ETF的交易活跃度最高，上周 日均成交额15.14亿元。5.创业板ETF：上周创业板ETF总份额赎回22.86亿，易方达创业板ETF的交易活跃度最高，上周日均成交额13.41亿元。6.科创50ETF：上周科创50ETF总份额赎回26.22亿，华夏上证科创板50ETF的交易活跃度最高， 上周日均成交额29.58亿元。7.双创ETF：上周科创创业50ETF总份额赎回7.79亿，易方达中证科创创业50ETF的交易活跃度最高，上周日均成交额1.15亿元。8.MSCI中国A50互联互通ETF：上周MSCIA50ETF总份额赎回4.89亿，汇添富MSCI中国A50互联互通ETF的交易活跃度最高，上周日均成交额1.86亿元。9.非宽基ETF：上周易方达沪深300医药卫生ETF份额增长最多30.28亿，国联安中证 全指半导体ETF的交易活跃度最高，上周日均成交额20.16亿元。 风险提示 极端市场环境可能对模型效果造成剧烈冲击，导致收益亏损。 量化模型基于历史数据分析得到，未来存在失效风险，建议投资者紧密跟踪模型表现。 金融工程|动态跟踪 1111111111 报告发布日期 2023年04月16日 邱蕊 021-63325888*5091 qiurui@orientsec.com.cn 执业证书编号：S0860519020001香港证监会牌照：BSW115 肖丽华 xiaolihua@orientsec.com.cn 多家公募布局商用飞机主题ETF，医药类 ETF份额显著增长 首批公募REITs扩募获批，鹏华中证酒 ETF份额增长超10亿 权益主题基金全解析：——《FOF系列研究之六十四》 兼具Alpha与Beta，中证1000指数增强产品投资价值分析：——《FOF系列研究 之六十三》 2023-04-09 2023-04-02 2023-03-31 2023-03-27 有关分析师的申明，见本报告最后部分。其他重要信息披露见分析师申明之后部分，或请与您的投资代表联系。并请阅读本证券研究报告最后一页的免责申明。 目录 一、基金市场热点跟踪3 二、基金发行动态3 2.1新成立基金4 2.2新发行基金5 三、基金业绩表现6 3.1上周业绩6 3.2年初至今业绩7 四、场内基金动态8 风险提示14 一、基金市场热点跟踪 【个人养老金基金扩容，14只基金、7家机构新入围】2023年4月14日，证监会发布新一期《个人养老金基金名录》以及《个人养老金基金销售机构名录》。最新《个人养老金基金名录》名录显示，截至2023年3月31日，共有44家基金公司旗下143只养老目标基金入围个人养老金基金名单。相比去年11月份公布的首批名单，个人养老金基金只数增加了14只。从管理机构上看，包括泰达宏利、上海东方证券资管、兴证全球、国寿安保、银华基金、国泰君安资管在内的6家机构均有养老目标基金入围。从产品类型上看，14只新增的个人养老金基金中，包括了5只目标日期基金、9只目标风险基金。最新《个人养老金基金销售机构名录》显示，截至2023年3月31日，个人养老金基金销售机构由去年11月的37家增至44家， 新进的7家销售机构分别为华夏银行、上海银行、江苏银行等3家银行，平安证券、安信证券、 中信证券（山东）有限责任公司、中信证券华南股份有限公司等4家券商。 【上投摩根基金股权转让完成，公司法名正式变更为摩根基金】2023年1月19日，证监会官网发布了关于核准上投摩根基金管理有限公司变更股东、实际控制人的批复。摩根资管将成为上投摩根基金100%全资股东，摩根大通公司成为上投摩根基金实际控制人。2023年4月12日，上投摩根基金发布公告称，公司法定名称由“上投摩根基金管理有限公司”变更为“摩根基金管理（中国）有限公司”。 二、基金发行动态 本节计算的基金剔除了非初始基金、转型基金和后分级基金。 在过去一年，公募基金市场共成立新基金1327只，共募集1.50万亿元；其中股票型基金新 成立283只，共募集1696.03亿元；混合型基金新成立383只，共募集1917.30亿元；债券型基 金新成立471只，共募集10450.39亿元；FOF基金共成立131只，共募集339.24亿元。具体如下： 图1：近一年不同类型基金新发行基金募集规模及数目（只包含初始基金） 数据来源：东方证券研究所&Wind资讯 图2：近一年不同类型基金新发行基金募集规模及数目（只包含初始基金）（续） 数据来源：东方证券研究所&Wind资讯 2.1新成立基金 本期，国内新成立基金共26只，较上期减少8只，股票型基金9只，混合型基金5只，债券 型基金7只，国际（QDII）基金5只，股票型基金成立数目最多。新基金共募集82.96亿元，较 上期减少225.74亿元。其中，由焦翠管理的鹏扬裕利三年募集规模最大，为27.95亿元。在新成立的基金中： 股票型基金成立了9只，共募集16.91亿元，7只被动指数型基金，1只增强指数型基金，1只普通股票型基金。混合型基金成立了5只，共募集2.62亿元，均为偏股混合型基金。债券型基 金成立了7只，共募集51.27亿元，其中1只混合债券型一级基金，2只混合债券型2级基金，4只中长期纯债型基金。国际（QDII）型基金成立5只，为国际（QDII）股票型基金，共募集 12.16亿元，具体成立明细如下： 图3：上周新成立的基金列表（只包含初始基金） 数据来源：东方证券研究所&Wind资讯 2.2新发行基金 本期，国内新发行基金一共25只，较上期减少19只。其中，股票型基金5只，混合型基金 10只，债券型基金5只，国际（QDII）型基金2只，FOF基金3只，混合型基金发行数目最多。 新发行的5只股票型基金，其中3只被动指数型基金，1只普通股票型基金，1只增强指数型基金，3只被动指数基金主要跟踪沪深300、北证50和电力指数。新发行的10只混合型基金中9 只偏股混合型基金，1只偏债混合型基金。新发行的5只债券型基金中1只为被动指数型债券基金，3只为中长期纯债型基金，1只混合债券型二级基金。3只FOF基金为混合型FOF基金，2只国际（QDII）基金均为国际（QDII）股票型基金，具体发行明细如下： 图4：上周新发行的基金列表（只包含初始基金） 数据来源：东方证券研究所&Wind资讯 三、基金业绩表现 本节计算的基金剔除了封闭式基金、分级基金和非初始基金，指数增强基金根据相对基准的超额收益进行排名，其余类型基金根据绝对收益排名。 3.1上周业绩 上周，普通股票型基金平均收益为-0.82%，混合型基金为-0.75%，债券型基金为0.07%。量化产品中主动量化产品平均收益为-0.40%，量化对冲产品为0.17%。 图5：上周各类型基金平均收益 数据来源：东方证券研究所&Wind资讯 图6：上周各类型基金累计收益 数据来源：东方证券研究所&Wind资讯 3.2年初至今业绩 年初至今，普通股票型基金平均收益为5.21%，混合型基金为3.61%，债券型基金为1.37%，量化产品中主动量化产品平均收益为5.58%，量化对冲产品为0.41%。 普通股票型基金中招商体育文化休闲A收益最高51.87%，混合型基金中诺安积极回报A最高66.22%，债券型基金中新华双利A最高13.37%，主动量化基金中华商计算机行业量化A最高30.31%，量化对冲基金中华夏安泰对冲策略3个月定开最高4.21%，指数增强型基金中西部利得CES半导体芯片行业指数增强相对基准超额收益最高4.95%。 图7：年初至今各类型基金平均收益 数据来源：东方证券研究所&Wind资讯 图8：年初至今各类型基金累计收益 排名 普通股票型基金 混合型基金 债券型基金 基金名称 净值增长率 基金名称 净值增长率 基金名称 净值增长率 1 招商体育文化休闲A 51.87% 诺安积极回报A 66.22% 新华双利A 13.37% 2 嘉实信息产业A 50.46% 银华体育文化 55.39% 工银可转债 12.93% 3 金鹰科技创新 41.95% 东吴移动互联A 48.83% 南方昌元可转债A 12.19% 4 嘉实文体娱乐A 40.40% 天治研究驱动A 47.40% 天弘稳利A 11.78% 5 广发电子信息传媒产业精选A 40.32% 招商优势企业A 47.21% 南方希元可转债 11.24% 6 汇安趋势动力A 37.66% 国新国证新锐 46.10% 华夏可转债增强A 11.05% 7 景顺长城电子信息产业A 36.27% 诺安优化配置 43.71% 融通可转债A 10.92% 8 创金合信芯片产业A 34.83% 德邦半导体产业A 43.50% 交银可转债A 9.80% 9 创金合信科技成长A 33.94% 东吴新趋势价值线 43.28% 东方可转债A 9.42% 10 创金合信软件产业A 33.39% 前海开源沪港深乐享生活 42.72% 光大添益A 9.29% 排名 主动量化基金 量化对冲基金 指数增强型基金 基金名称 净值增长率 基金名称 净值增长率 基金名称 相对基准超额收益 1 华商计算机行业量化A 30.31% 华夏安泰对冲策略3个月定开 4.21% 西部利得CES半导体芯片行业指数增强A 4.95% 2 长信电子信息行业量化A 29.60% 海富通安益对冲A 4.17% 德邦上证G60综指增强A 4.64% 3 信