影视传媒行业周报：《阿凡达：水之道》国内预售票房破亿，粉笔科技通过港股上市聆讯

投资要点 行情回顾：上周，传媒板块表现一般，上涨0.57%，跑输创业板约1.00个百分点（创业板指上涨1.57%）；跑输市场约2.72个百分点（沪深300上涨3.29%） 细分行业：（1）游戏指数跑输市场：中信游戏指数（CI005577）下跌0.26%，相对于沪深300指数下跌3.55%。（2）广告指数跑赢市场：中信广告指数（CI005847）上涨3.49%，相对于沪深300指数上涨0.20%。（3）体育指数跑输市场：中证体育指数（399804）上涨0.47%，相对于沪深300指数下跌2.82%。（4）A股教育公司跑输沪深300，港股教育公司跑赢恒生指数。中信教育指数（CI005816）上涨1.85%，跑输沪深300指数1.44%。港股教育指数（887671）上涨13.41%，跑赢恒生指数6.84%。 影视：（1）截至12月11日，《阿凡达：水之道》国内点映及预售总票房已经达到了1.1亿，首日预售票房达到3818.6万，同期预售成绩超《长津湖之水门桥》，创造内地市场新纪录。（2）由“商业片圣手”邱礼涛导演执导并监制，俞灏明、谷嘉诚、黄尧主演的国内首部剿毒题材灾难动作大片发布了先导预告与海报。这也是邱礼涛导演首次挑战灾难动作类大片。（3）由克里斯托弗诺兰导演的新片《奥本海默》登上了《完全电影》2023年影片前瞻刊封面，由基里安墨菲饰演的美国“原子弹之父”罗伯特奥本海默首次亮相。 游戏：（1）《最终幻想16》和腾讯两款开放世界新作《沙丘：觉醒》和《夜莺》现身TGA。《最终幻想16》公布全新预告，并宣布该游戏将于2023年6月22日上架PS5，由PS平台独占6个月。（2）由任天堂与Cygames共同开发的ARPG游戏《失落的龙约》发布公告称，游戏已正式结束运营。该游戏是任天堂2018年以后的三款新游里，第一款被放弃的作品。（3）作为世界上最有价值的科技公司之一，Meta的Reality Labs在2022年前九个月亏损94亿美元，预计Meta将在2023年预计亏损达120亿美元，但预计最终会扭亏为盈。 体育：（1）张家口后冬奥时期持续推动冰雪产业发展。作为2022年北京冬奥会雪上项目主要竞赛场地之一，后冬奥时期张家口的雪场将不断升级优化，加速滑雪产业提档升级。（2）欧足联与源讯签署了为期八年的合作伙伴协议，源讯将帮助欧足联管理、改进和优化其复杂的技术格局和运营。 教育：（1）港交所披露易信息显示，粉笔有限公司通过港股上市聆讯，花旗、中金（香港）和美银证券为其联席保荐人。（2）12月5日，由中华人民共和国教育部、中国联合国教科文组织全国委员会与联合国教科文组织共同主办的2022国际人工智能与教育会议以线上方式举行。本次会议主题为“引导人工智能赋能教师引领教学智能升级”。 投资要点：建议关注芒果超媒（300413），国联股份（603613），三七互娱 （002555）。 风险提示：传媒政策收紧风险；业务整合或不及预期的风险；新业务开展不及预期风险；内容反响不及预期风险。 1上周行情回顾 分析周期为2022年12月4日（周日）-2022年12月10日（周六）。 上周，传媒板块表现一般，上涨0.57%，跑输创业板约1.00个百分点（创业板指上涨1.57%）；跑输市场约2.72个百分点（沪深300上涨3.29%）。 图1：上周行情回顾 上周，中信游戏指数（CI005577）下跌0.26%，沪深300指数上涨3.29%。中信游戏指数相对于沪深300指数下跌3.55%。A股公司涨幅前三为天神娱乐、中青宝、世纪华通，跌幅前三为冰川网络、*ST游久、宝通科技。 图2：游戏指数相对沪深300表现 图3：A股游戏公司涨跌幅前三 上周，中信广告指数（CI005847）上涨3.49%，沪深300指数上涨3.29%。中信广告指数相对于沪深300指数上涨0.20%。A股广告公司涨幅前三为腾信股份、分众传媒、ST联建。跌幅前三为天地在线、每日互动、华扬联众。 图4：广告指数相对沪深300表现 图5：A股广告公司涨跌幅前三 上周，中证体育指数（399804）上涨0.47%，沪深300指数上涨3.29%。中证体育指数相对于沪深300指数下跌2.82%。 图6：体育指数相对沪深300表现 A股教育公司跑输沪深300， 港股教育公司跑赢恒生指数 。上周，中信教育指数（CI005816）上涨1.85%，沪深300指数上涨3.29%，中信教育指数跑输沪深300指数1.44%。 港股教育指数（887671）上涨13.41%，恒生指数上涨6.56%，教育指数跑赢恒生指数6.84%。 图7：A股教育公司表现 图8：港股教育公司表现 上周港股教育公司涨幅前三为新高教集团、中国东方教育、民生教育，跌幅前三为睿见教育、卓越教育集团、思考乐教育；A股教育公司涨幅前三为科德教育、中公教育、中国高科，跌幅前三为文化长城、方直科技、昂立教育。 图9：港股教育公司涨跌幅前三 图10：A股教育公司涨跌幅前三 2影视行业 电影：本周（2022年12月4日-2022年12月10日）票房为1.17亿元，其中《航海王：红发歌姬》票房5523.6万元，为总票房第一名。本周票房主要由《航海王：红发歌姬》（47.1%）、《名侦探柯南：万圣节的新娘》（17.2%）、《扫黑行动》（11.3%）构成。下周共有2部电影上映，《阿凡达：水之道》、《谁偷了我的粉兔子》将于12月16日上映。 表1：本周含服务费票房情况（单位：万元） 图11：本周票房构成情况（万元） 图12：本周各院线票房情况（万元） 下周2部新上映电影，其中电影《阿凡达：水之道》138.43万人想看。 电视剧：本周（2022年12月4日-2022年12月10日），新媒体方面，播映指数排名前五的作品依次是《卿卿日常》（播映指数88.2）、《风吹半夏》（播映指数85.6）、《爱的二八定律》（播映指数78.4）、《县委大院》（播映指数77）、《天下长河》（播映指数74.9）。《风吹半夏》凭借播映指数85.6位列电视剧周播榜第一名、《卿卿日常》以播映指数88.2位列第二名、《爱的二八定律》以播映指数78.4位列第三名。 表2：本周剧集网播量情况（播映指数前五） 综艺：本周（2022年12月4日-2022年12月10日）电视综艺节目播映指数排名前五的作品依次是：《一年一度喜剧大赛第二季》（播映指数68.9）、《来看我们的演唱会》（播映指数63.8）、《乐队的海边》（播映指数63.3）、《妻子的浪漫旅行第六季》（播映指数62.1）、《奔跑吧共同富裕篇》（播映指数61.8）。《奔跑吧共同富裕篇》以播映指数61.8位列网络综艺周播榜第一名，《再见爱人第二季》以播映指数68.9位列网络综艺周播榜第二名。 表3：本周综艺节目网播量情况（播映指数前五） 影视行业相关新闻 《阿凡达：水之道》国内预售票房破亿。将于12月16日上映的《阿凡达：水之道》预售火爆，截至12月11日，国内点映及预售总票房已经达到了1.1亿，首日预售票房达到3818.6万，首日排片占比高达98%。该电影同期预售成绩超《长津湖之水门桥》，创造内地市场新纪录。（时光网） 《阿凡达：水之道》宣布中文配音阵容。12月8日，由迪士尼影业出品，20世纪影业、美国光影风暴娱乐公司联合制作的史诗巨制《阿凡达：水之道》宣布了星光熠熠的顶级配音阵容。邓超和孙俪夫妇将为影片的灵魂人物杰克萨利和奈蒂莉配音，实力演员黄轩与章子怡将为全新出现的岛礁族首领特诺瓦里和罗娜尔配音，带领观众重返潘多拉，开启全新冒险。 （时光网） 陀螺版《匹诺曹》映前口碑好极了。由吉尔莫德尔托罗担任导演之一的动画片《匹诺曹》将于12月9日上线奈飞。该片在烂番茄口碑曝光，新鲜度高达97%，爆米花指数84%。银幕日报更是给出满分评价。这部电影没有粉饰战争的徒劳或人类的种种失败，而是用希望和人性的火花成功地平衡了黑暗，发出了积极向上的生命信息。（时光网） 邱礼涛新片《绝地追击》首曝预告。由“商业片圣手”邱礼涛导演执导并监制，欧豪、俞灏明、谷嘉诚、黄尧主演的国内首部剿毒题材灾难动作大片发布了先导预告与海报。这也是邱礼涛导演首次挑战灾难动作类大片。该片将首次讲述90年代边境剿毒秘闻，该题材可称为国内首次。（猫眼电影） 基里安墨菲《奥本海默》中扮相亮相。由克里斯托弗诺兰导演的新片《奥本海默》登上了《完全电影》2023年影片前瞻刊封面，由基里安墨菲饰演的美国“原子弹之父”罗伯特奥本海默首次亮相。该片根据《美国普罗米修斯：奥本海默的成功与悲剧》改编，讲述了奥本海默在开发第一颗原子弹的过程中所扮演的角色。该片将于明年7月21日北美上映。（时光网） 图13：《阿凡达：水之道》角色海报 图14：《绝地追击》海报 3游戏行业 2022年12月04日-2022年12月10日，在手游端，截至2022年12月10日，IOS免费榜排名前十的分别是《蛋仔派对》、《王者荣耀》、《地铁跑酷-官方中文版》、《和平精英》、《金铲铲之战》、《青青草原》、《有机小农院》、《原神》、《霓虹深渊：无限》、《我要修仙》。 表4：IOS免费榜和畅销榜（12月10日） 上周，游戏行业一级市场投资事件1起。 表5：一级市场投资事件 下周共有21款手游开测。 表6：下周开测游戏 游戏行业上周重要公告/新闻 魔方工作室公布了两款IP新游的实机宣传片。《一人之下》IP新游是一款3D动作类游戏。在魔方工作室的介绍中提到，该游戏参考了传统武术以及功夫电影的表现张力，同时还在游戏过场动画中融入了QTE互动元素。除了战斗体验意外，通过镜头语言来烘托气氛和调动情绪的方式也是让人眼前一亮。另一款是航海王IP手游《Project：Fighter》，本次实录展示的是奈美的童年悲惨故事。在介绍中，魔方工作室表示本次实录的重点在于感情共鸣，将剧情融入关卡，以此带来沉浸感。（游戏新知） TGA2022完美落幕，老头环获年度最佳。12月“游戏界奥斯卡9日， ”TGA2022完美落 幕。由宫崎英高制作的《艾尔登法环》斩获最佳年度游戏大奖，综合评分高达97分。此外，《艾尔登法环》还获得了最佳游戏指导、最佳艺术指导和最佳角色扮演游戏三个奖项。《战神：诸神黄昏》获得了最佳动作/冒险游戏、最佳叙事游戏、最佳音乐/配乐、最佳无障碍创新、最佳音效设计、最佳表演6项大奖。《最终幻想14》获得最佳运营游戏和最佳群社支持两项大奖。《迷失》获评最佳独立游戏和最佳独立处女作两项大奖。《Marvel Snap》获得年度最佳手游，《VALORANT》斩获最佳电竞游戏。（竞核） 《最终幻想16》和腾讯两款开放世界新作现身TGA。在本届TGA颁奖典礼上，《最终幻想16》正式亮相，公布全新预告，并宣布该游戏将于2023年6月22日上架PS5，由PS平台独占6个月。腾讯的两款新作《沙丘：觉醒》和《夜莺》发布全新预告。《沙丘：觉醒》是一款以科幻小说《沙丘》为背景的开放世界生存MMO，《夜莺》则是一款第一人称、PVE、开放世界生存合成游戏，支持单机或联机。《夜莺》将于2023年上半年发行。（竞核） 任天堂手游《失落的龙约》发布停服通告。由任天堂与Cygames共同开发的ARPG游戏《失落的龙约》发布公告称，游戏已正式结束运营。该游戏是任天堂2018年以后的三款新游里，第一款被放弃的作品。在明年3月1日前，玩家可将账户内未使用的付费购买的游戏内货币提交退款手续。（GameLook） MineCraft灵感来源，神作《矮人要塞》Steam发布。游戏史上的神作《矮人要塞》正式登录Steam平台，并迅速拿到了97%好评率。该游戏是一款由独立工作室Bay 12 Games研发的建筑、管理模拟和Roguelike独立游戏。主要游戏模式设定在一个程序生成的幻想世界中，玩家通过控制一群矮人试图建造一个成功和富足的要塞。《矮人要塞》影响了《我的世界》等众多大作游戏，在2012年进入美国现代艺术博物馆以展示游戏历史。（GameLook） 元宇宙与产业前瞻新闻 《行