传媒互联网周报：米哈游《绝区零》首测亮眼，快手持续深耕电商生态

市场表现回顾 上周上证综指、深证成指、创业板指、传媒互联网板块指数（中信）涨跌幅分别为-0.81%、0.02%、0.49%、-1.11%。上周传媒互联网板块涨幅最大的十只个股：*ST腾信、金财互联、ST联建、盛讯达、时代出版、宝通科技、智度股份、恺英网络、盛通股份、天娱数科。上周传媒互联网板块跌幅最大的十只个股：惠程科技、贵广网络、横店影视、冰川网络、金逸影视、慈文传媒、幸福蓝海、中国电影、博瑞传播、万达电影。 米哈游《绝区零》首次测试，工业化水平持续彰显 8月5日，米哈游自研新游戏《绝区零》开启首次测试，迅速登顶TapTap热门榜和预约榜，全平台预约量超过500万。《绝区零》是米哈游继《崩坏三》后推出的第2款二次元动作游戏，值得关注的有：1）内容层面，《绝区零》的视觉风格以“街头、潮酷”为核心，受众群体有望从《崩坏三》的核心二次元用户拓展至更广泛的全球年轻用户；此外依托于工业化的生产管线，游戏的3D建模水平相较《原神》进一步提升，并通过丰富的世界观细节设计增强玩家的沉浸感。2）玩法层面，《绝区零》以Roguelike+动作玩法为主，同时以丰富的3D演出优化战斗体验。3）平台层面，《绝区零》首测上线手机+PC端，且支持手柄操作，有望在公测后上线主机平台，为全球化的全平台发行打下基础。 我们认为，《绝区零》首次测试的优异质量，验证了国内头部游戏公司的工业化水平已趋于成熟，全球竞争力进一步彰显。从行业层面看，随着游戏行业增长动能由用户红利转向ARPU驱动，“内容为王”的精品化逻辑持续验证，优质研发商的价值有望进一步凸显。 快手举办造风者大会，扶持服务商，加速品牌成长 8月4日，快手举办2022造风者·快手电商服务商大会，大会表示将继续推行“大搞战略”：大搞传统品牌、大搞快品牌、大搞服务商。具体而言，服务商方面，快手制定五力模型对服务商进行评级，加速服务商成长。今年上半年，多数服务商流量营销、直播运营、主播孵化、供应链服务履约能力得到提升，今年Q2，高贡献高效率的服务商环比提升45%。品牌方面，服务商助力商家快速冷启动，实现突破增长。“大搞服务商”一年来，首次破50万商家冷启时间缩短20%，月GMV超50万/200万/500万商家数分别同比增长39%/40%/28%。我们认为，“大搞战略”有助于商家快速破局，为消费者创造价值，促进快手电商生态健康可持续发展。 投资建议： 在政策回暖，版号常态化发放的背景下，游戏精品化有望持续驱动行业增长，建议关注有精品游戏研发能力的公司腾讯控股、网易、吉比特。此外，随着疫情复苏及消费回暖，电商行业有望恢复增长，建议关注品牌化持续推进的内容电商龙头快手科技。 风险提示： 政策监管风险，国内消费恢复不及预期的风险。 1一周行情回顾 上周上证综指、深证成指、创业板指、传媒互联网板块指数（中信）涨跌幅分别为-0.81%、0.02%、0.49%、-1.11%。过去一周，传媒互联网板块指数涨幅在30个中信一级行业中排名第10，整体表现强于市场平均水平。 图表1：中信行业指数一周涨跌幅 上周传媒互联网板块涨幅最大的十只个股：*ST腾信、金财互联、ST联建、盛讯达、时代出版、宝通科技、智度股份、恺英网络、盛通股份、天娱数科。 图表2：板块涨幅前十个股 上周传媒互联网板块跌幅最大的十只个股惠程科技、贵广网络、横店影视、冰川网络、金逸影视、慈文传媒、幸福蓝海、中国电影、博瑞传播、万达电影。 图表3：板块跌幅前十个股 2行业运行数据 2.1游戏 重点跟踪公司手游iOS畅销榜排名 根据伽马数据，2022年1-6月国内游戏市场实际销售收入1477.89亿元，同比下降-1.8%。根据data.ai数据，8月6日重点手游排名iOS畅销榜排名前三位分别为：《王者荣耀》、《和平精英》、《穿越火线：枪战王者》，其他手游在iOS渠道畅销榜排名见下表： 图表4：2022年8月6日重点跟踪公司手游iOS国内畅销榜排行 手游买量市场分析 根据App Growing数据，2022年5月国内手游行业在整体广告投放中应用数量占比高达63.34%，广告数和广告投放金额均在全行业整体广告中占三成左右。5月广告投放数排名前三的游戏分别为：《三国志∙战略版》、《一念逍遥》、《九域诸天》，战争、传奇、模拟、休闲等风格/品类的手游广告投放力度整体较强。 图表5：2022年5月手游广告投放数排行 2.2电影 根据猫眼电影数据，2022年至今内地电影总票房219亿元，8月6日单日票房2.38亿元，较上周同比下降34.62%。2022年8月6日电影综合票房排名前三分别为：《独行月球》（开心麻花影业等出品）、《明日战记》（深圳电影制片厂等出品）、《猪猪侠大电影海洋日记》（咏声动漫等出品）。 图表6：2022年8月6日内地电影票房排行 2.3电视剧 卫视收视率 根据CSM数据，2022年8月4日（周四）CSM 63城卫视黄金剧场电视剧收视排名：第一名《少年派二》（厦门雷海等出品），第二名《第二次拥抱》（爱奇艺等出品），第三名《分界线》（安徽广电等出品）。 图表7：2022年8月4日CSM63城省级卫视黄金剧场电视剧收视率排行 网络热度排名 根据艺恩数据，截至2022年8月5日电视剧集播映指数排名前三分别为：《天才基本法》（中央电视台等出品）、《星汉灿烂》（腾讯科技等出品）、《少年派2》（厦门雷海等出品）。 图表8：2022年8月5日网台剧网络热度排行 2.4综艺 根据艺恩数据，截至2022年8月5日综艺网络播放量市占率排名前三分别为：《乘风破浪第三季》、《开始推理吧》、《超感星电音》。 图表9：2022年8月5日电视综艺热度排行 2.5渠道 移动端：互联网视频 根据Trustdata数据，2022年6月国内四大视频平台月独立设备数分别为：爱奇艺（21383万）、腾讯视频（17424万）、优酷（7341万）、芒果TV（907万）。 图表10：爱奇艺、腾讯视频、优酷、芒果TV月独立设备数（万台） 2.6直播电商 快手直播 根据灰豚数据，7月25日-7月31日快手直播主播销售排行TOP5销售额总计1.75亿元，环比上升1.14%。排名前三分别为：蛋蛋（6706.7万）、玉匠人小徐（3321.9万）、瑜大公子（2642.2万）。 图表11：2022年7月25日-7月31日快手直播主播销售额排行 抖音直播 根据灰豚数据，7月25日-7月31日抖音直播主播销售排行TOP5销售额总计5.21亿元，环比上升8.44%。排名前三分别为：东方甄选（1.8亿）、新疆和田玉老郑（9148.3万）、交个朋友直播间（8875.5万）。 图表12：2022年7月25日-7月31日抖音直播主播销售额排行 2.7广告营销 根据CTR数据，2022年5月广告市场花费同比下降-24.1%，环比上涨9.5%。 图表13：2021年7月至2022年5月CTR月度全媒体刊例花费同比增速 3重点公司重要公告速览 公告日期2022/8/1 证券简称完美世界 公告类型股份回购 公告内容 截至7月31日，公司回购股份1802万股，占总股本的0.93%，成交总金额2.55亿元。 截至7月31日，公司回购股份1316万股，占总股本的0.65%，成交总金额1.13亿元。 2022/8/1 巨人网络 股份回购 公司决定A股每股发放现金股利0.27元，共派发现金股利9.08亿元。 2022/8/1 东方明珠 利润分配 截至7月31日，公司回购股份1370万股，占总股本的1.5%，成交总金额1.60亿元。 2022/8/1 游族网络 股份回购 截至7月31日，公司回购股份362万股，占总股本的0.4%，成交总金额4992.9万元。 2022/8/1 星期六 股份回购 公司聘任孙巍先生担任首席运营官、徐明伟先生担任首席营销官、姚予疆先生担任首席信息官、肖阳先生担任总编辑助理、刘洪先生担任总编辑助理。 2022/8/1 新华网 高管变动 截至7月31日，公司回购股份95.15万股，占总股本的0.14%，成交总金额1376.88万元。 2022/8/1 顺网科技 股份回购 公司拟作为有限合伙人出资2000万元认购海棠基金份额，海棠基金主要投资方向为硬科技、新能源材料、生物医药等，占总认缴出资额的3.7%。 2022/8/2 吉比特 对外投资 2022/8/2 天龙集团 高管变动 公司完成高级管理人员团队的换届，冯毅续任公司总经理。 公司发布2022半年度报告，其中营业收入为1.2亿，同比增长26.84%；归母净利润为7503357.77元，同比增长2205.32%。 2022/8/2 世纪天鸿 中期报告 4行业要闻 4.1互联网 1）金山云向港交所提交上市申请 云计算公司“金山云”向港交所提交双重主要上市申请，联席保荐人为中金公司、摩根大通、瑞银集团。（IT桔子） 2）龙威尔科技获微美全息战略投资 龙威尔科技获得了全球首家全息AR上市公司微美全息的战略投资，其主要提供AR娱乐服务。（IT桔子） 3）世悦星承已完成两轮超千万投资 世悦星承已于近日完成两轮融资，获得来自凯辉基金、香港新世界发展集团、X美术馆和网易的共数千万元融资，公司将持续进行数字资产品牌全球化部署。（36氪） 4）快手正式进军toB业务 快手将于8月10日召开StreamLake品牌发布会，推出面向各行各业的音视频+AI产品与解决方案，并已经成立独立业务部门“溪流湖”负责相关业务，正式进军to B赛道。（36氪） 5）Bilibili新专利可实现虚拟形象直播 哔哩哔哩公布其“虚拟形象开播方法及装置”专利，本专业可大幅提高用户使用体验，包括渲染进程根据用户面部数据，对虚拟形象进行渲染；直播进程将渲染结果作为视频流推送至直播服务器中等。(36氪) 6）央视起诉上海聚力传媒技术有限公司侵权获赔400万 阿里申请香港纽约双重主要上市，预计年底前完成。蚂蚁集团管理层不再担任阿里巴巴合伙人。（钛媒体） 7）字节跳动全资收购妇儿医院 字节跳动全资收购高端妇儿医院美中宜和，美中宜和发生股东变更，新增股东小荷健康香港有限公司持股69.5%，与此前股东小荷健康科技（北京）有限公司共计持股100%。（钛媒体） 8）网易传媒正式宣布上线“网易新闻数字藏品馆 网易传媒正式宣布上线“网易新闻数字藏品馆”，同时发布创世徽章数字藏品“易闻天下”，拓展元宇宙长效全景营销边界。（36氪） 9）快手组织结构调整持续深化 快手成立新一届经营管理委员会，马宏彬、刘峰分任国际化、商业化业务负责人。 此次核心高管轮岗和组织调整意味着事业部制组织架构调整继续深化。（36氪）10）美国、中国、法国位列区块链人才需求国前三 欧易OKX&领英发布全球首份《2022全球区块链领域人才报告-Web3.0方向》，报告显示美国、中国、法国为全球前三大区块链人才需求国。（钛媒体） 4.2游戏 1）GooglePlay更新多项广告政策 Google Play更新广告政策，积极清理山寨应用，新规包括禁止全屏视频插屏广告等。（手游矩阵） 2）腾讯诉求王者世界商标被驳回 腾讯科技起诉称，公司服装鞋帽类“王者世界”商标系公司对在先注册商标的延续性注册，该诉讼请求被法院驳回。（竞核） 3）《绝区零》首次测试反响突出 米哈游旗下动作游戏《绝区零》开启首次测试，游戏迅速登顶TapTap的热门榜和预约榜，全平台预约量超过500万。（手游那点事） 4）Steam在印尼解封 印尼当局已经解除了对Paypal、Steam、雅虎等几家互联网平台的封禁。《CS:GO》、《刀塔2》等相应V社旗下游戏也获得解封。（GameLook） 5）朝夕光年于海外测试UE5生存沙盒 朝夕光年发行的《代号：Spark》在海外开启测试。《代号：Spark》使用UE5制作，选择了前几年火热的末日生存沙盒赛道，目前官网预