核心观点与关键数据
AI算力崛起与科创AI指数投资逻辑
- 2026年世界人工智能大会背景下，国产AI算力崛起，科创AI指数展现投资机遇。
- AI算力板块市场表现活跃，投资机遇集中于科创板，科创AI指数聚焦硬科技、高波动和高成长特性，适合长期投资者。
- 全球首项及发展亮点展示，强调首品种及发展亮点。
WAIC大会与科技产业景气度分析
- 世界人工智能大会重心转向基础设施，国产AI从基础设测试到可用到好的快速产业链转型。
- 美国六月通胀数据低于预期，中国经济数据向好，科技景气度加速上行。
- 中国AI大模型周调用量达23万亿次，十周全球第一，增速超美国同期水平，显示中国AI产业技术追赶进入爆发段。
2023世界人工智能大会亮点聚焦
- 展览面积、参展企业数量、展品数量等多项纪录，核心看点包括智算基础设施、AI芯片创新与巨升智能。
- 智算基础设施、AI芯片与半导体新、智能机器人等成为焦点，吸引多位诺奖得主，探讨AI全球治理等前沿议题。
套定率：国产AI芯片新路径
- 套定率作为新芯片理论的重要性，通过优化算效率而非依赖晶体管尺寸缩小，为国产AI芯片提供不依赖海外先进制程的性能提升路径。
- 完整的产业链布局，潜力巨大，国产替代和科技自立的基础条件。
存储芯片景气周期与国产替代
- 存储芯片行业正经历景气周期，海外龙头国产龙头IPO事件反映行业热度。
- AI需求爆发驱动全球半导体销售额增长，AI芯片市场规模预计突破1500美元，存储芯片作为AI算力底座核心器件，供不应求。
- 海外科技巨头资本开支转向AI算力基础设施，全年支出约7250美元，推动全球半导体受益，尤其是国内算力芯片和半导体企业。
算力网纳入国家战略
- 算力网作为国家基础设施，保障资源供应、全维度调度，带动相关产业链发展。
- 算力体系重构的重要性，科创板人工智能指数成为长期投资标的，创数分化股受益。
科创板人工智能指数投资价值与风险
- 科创板人工智能指数聚焦高研发投入、科技性、季度机制，投资价值在于高度集中、硬科技性。
- 需注意高波动、估值波动及龙头业绩长红等风险，投资者应根据自身承受能力合理配置。
投资策略分享
- 定投通过定期定额投入，有效分散市场波动，降低投资成本。
- 核心卫星策略通过核心打底、卫星增合模式，平衡风险与收益。
- 健康型投资者可提高核心资产关注度，激进型投资者可增加卫星端配置，但需符合自身承受能力。
具体策略选择
- 健康型投资者可关注大盘宽基核心资产，如A50指数和中证500指数；激进型投资者可关注科技进取相关人工智能指数等卫星策略产品。
