一、市场行情回顾
上周机械设备、汽车、电力设备指数涨跌幅分别为1.79%、7.06%和-0.41%，在31个申万一级行业中排名分别为第20、第3和第27位；同期沪深300涨跌幅为-0.54%。机械设备、电力设备及汽车行业中表现靠前的细分方向分别为电机、乘用车、汽车零部件；表现靠后的细分方向为光伏设备、其他电源设备、汽车服务。
二、行业要闻及重点公司公告
- 行业要闻
- 中国光伏行业协会表示，光伏组件强制性安全标准、铭牌标识、能效标准将推动产业升级，央国企集采已采用二级及以上标准。工信部发布的强制性能效国家标准将于2027年1月1日实施，《光伏组件安全要求》等2项强制性安全国家标准将于2027年6月1日实施。
- 辽宁省印发《“十五五”海洋经济发展规划》，提出加快海洋与低空产业融合发展，拓展海岛生鲜冷链物流、海上风电运维等特色应用场景，培育“海洋+低空经济”新增长点。
- 江苏省能源委员会召开会议，强调做好能源调运储备与运行调度，推进支撑性电源按期投运，加力建设分布式光伏、海上风电等新能源，构建新型电网系统。
- 公司公告
- 奥普特与STEMMER IMAGING旗下数字化平台SIS-TA达成战略合作，奥普特全栈产品将全面接入SIS-TA。
- 广钢气体预计2026年半年度实现归属于母公司所有者的净利润同比增长87.19%到138.24%，主要原因是电子大宗气体项目陆续投产及全球氦气价格上涨。
- 绿发电力2026年上半年累计获取新能源项目建设指标96万千瓦，其中风电46万千瓦、储能50万千瓦。
- 中闽能源拟投资建设长乐外海集中统一送出工程项目，项目总投资约73.35亿元，预计需投入资本金约7.48亿元，项目已获福建省发改委核准。
三、行业观点
- 具身智能：优必选旗下消费级品牌优世界UWORLD发布全尺寸超仿生人形机器人U1系列，预售订单已突破1.3万台，标志着人形机器人从工业B端探索向C端情感消费落地迈步。特斯拉Optimus7-8月将开始逐步量产，建议关注直接受益的减速器、丝杠、传感器及伺服电机等核心零部件环节。
- 逆变器：上周逆变器板块短暂承压，主要受短期消息扰动。我国逆变器出口成长趋势持续景气，2026年1-5月累计出口金额同比增长29.53%，单月平均单价同比增长约47%。海外光储融合趋势明显，欧洲光储直流侧项目占比不足10%，需求确定性强。长期看好逆变器及储能环节的相关投资机会。
四、风险提示
宏观经济风险、产业政策风险、行业竞争加剧风险。
