Soluna Holdings Inc美股招股说明书(2026-04-20版)

概述

Soluna Holdings, Inc. (SLNH) 计划通过 Standby Equity Purchase Agreement (SEPA) 向 YA II PN, Ltd. (投资者) 发行和销售最多 26,512,815 股普通股，每股面值 0.001 美元。截至 2026 年 4 月 1 日，公司已根据 SEPA 发行了 3,000,000 股普通股。本次发行将涵盖额外的 26,512,815 股普通股，这些股票将由出售持有人 (YA II PN, Ltd.) 在 NASDAQ 上市，股票代码为 SLNH，最新报告售价为每股 0.9259 美元。

业务模式

Soluna Holdings, Inc. 的业务模式是开发、拥有和运营数字基础设施，为能源密集型计算应用提供动力。公司通过将数据中心与可再生能源发电厂 colocated，将未充分利用的能源转化为经济生产计算能力。公司采用两种不同的数据中心设计来满足不同的计算市场：一种是为比特币挖矿和托管业务优化的模块化数据中心设计，另一种是为人工智能 (AI) 和高性能计算 (HPC) 工作负载而开发的 AI 就绪数据中心设计。

融资用途

公司将使用 SEPA 的净收益用于营运资金、项目层面股权和一般公司目的。

风险因素

投资公司证券涉及高度风险。投资者应在投资前仔细考虑风险和不确定性，包括但不限于：融资机会的可用性、经济条件相关的风险、对管理层的依赖和利益冲突、服务债务义务和维护债务契约的灵活性、对监管服务条款和电力价格的依赖、技术部门的投机性和竞争性、吸引和留住托管客户的能力、对区块链和加密货币使用持续增长依赖、诉讼和其他法律诉讼和挑战、董事和管理层的利益冲突、政府监管、构建和完成预期数据中心扩张的能力、全球经济和市场条件和政治发展对公司业务的影响，以及其他风险和不确定性。

出售持有人

出售持有人 YA II PN, Ltd. 将出售最多 26,512,815 股普通股，这些股票可能以不同的价格在任何时候或定期出售。出售持有人可能会使用多种方法出售普通股，包括普通经纪交易、大宗交易、私下协商交易等。出售的股票预计可以自由交易，但出售大量股票或预期可能发生此类销售可能会导致公司普通股的市场价格下跌并出现高度波动。

法律事项

Soluna Holdings, Inc. 的普通股的发行将交由 Brownstein Hyatt Farber Schreck, LLP 审查其有效性。

信息获取

投资者可以通过 SEC 网站 (www.sec.gov) 获取更多关于 Soluna Holdings, Inc. 和其证券的信息，包括公司的注册声明、年度报告、季度报告和其他文件。公司网站 (www.solunacomputing.com) 也提供相关材料。