Soluna Holdings, Inc. (“Soluna”或“我们”)是一家专注于可再生能源和高性能计算 (“HPC”) 相结合的数字基础设施公司，其业务模式被称为“可再生能源计算™”。公司通过在风能、太阳能和水电站附近建设、拥有或共同拥有数据中心，将过剩的可再生能源转化为可扩展的计算能力，为比特币挖矿、HPC/AI 工作负载等提供支持。
业务线及收入来源：
- 比特币挖矿业务：通过自有和合资运营的数据中心进行比特币挖矿，收入来源为区块奖励和交易费用。
- 比特币托管业务：为第三方比特币挖矿客户提供托管服务，收入来源为客户消耗的能源量或挖矿利润分成。
- 高性能计算 (HPC) 业务：提供 GPU 作为服务，为初创公司、企业和 GPU 市场提供 GPU 资源，目前处于早期发展阶段。
- 需求响应业务：利用数据中心基础设施为电网运营商提供需求响应服务，通过在电网需求高峰时减少电力消耗获得补偿。
近期重要事件：
- 生成贷款设施：公司与 Generate Lending, LLC 和 Generate Strategic Credit Master Fund I-A, L.P. 签署了信贷协议，获得高达 35.5 万美元的贷款承诺，用于项目融资。
- 首席财务官离职及任命：首席财务官 John Tunison 辞职，David C. Michaels 被任命为 interim 首席财务官。
- Project Kati 融资：公司完成 2000 万美元的融资，用于 Project Kati 的 35 兆瓦 (MW) 扩张。
- 7 月 2025 年公开募股：公司进行公开募股，募集约 430 万美元。
- 新项目进展：公司签署了 Project Hedy、Project Ellen 和 Project Annie 的电力购买协议，这些项目分别位于德克萨斯州和德克萨斯州东北部，将与风能和太阳能农场合作。
风险因素：
- 公司证券投资风险高，投资者应仔细阅读风险因素部分。
- Warrants 没有公开市场，流动性有限，其市场价值不确定。
- Warrants 持有者直到行权后才能获得与普通股持有人相同的权利，包括投票权。
出售证券持有人：
- 出售证券持有人为 Generate Strategic Credit Master Fund I-B, L.P.，其将出售 200 万份普通 Warrants 和 200 万份预资助 Warrants，以及最多 400 万股 Warrant Shares。
募集资金用途：
证券分销计划：
- 出售证券持有人可能通过多种方式出售证券，包括普通经纪交易、大宗交易、分销等。
- 出售证券持有人有权拒绝任何不满意的购买报价。
证券描述：
- 公司授权 750 万股普通股和 100 万股优先股，其中 604 万股为 A 类优先股，187500 股为 B 类优先股。
- 普通股每股面值 0.001 美元，优先股每股面值 0.001 美元。
- 普通股享有投票权，但无累积投票权。
- 普通股股东有权获得股息，但在清算时按持股比例获得剩余资产。
- 公司普通股没有优先购买权，也没有赎回权。
- 公司章程和细则包含可能延迟、推迟或防止公司被收购的条款，包括反收购条款。
法律事项：
- 公司已聘请 Brownstein Hyatt Farber Schreck, LLP 和 Lowenstein Sandler LLP 处理相关法律事务。
更多信息：
- 公司已向美国证券交易委员会 (SEC) 提交 S-3 注册声明，其中包含更多详细信息。
- 投资者可以通过 SEC 网站或公司网站获取更多信息。
