2025年工业制造与汽车业首席执行官展望

首席执行官展望 © 2026 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙) — 中国合伙制会计师事务所，毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 — 中国有限责任公司，毕马威会计师事务所 — 澳门特别行政区合伙制事务所， 前言 工业制造聚焦 汽车行业聚焦 新环境催生新领域 一大深刻转型正在上演 汽车业再次迎来了一场深刻变革。电气化、自动驾驶和人工智能驱动的出行解决方案正重塑整个价值链中的设计、生产以及客户互动等各个环节。在汽车行业愈演愈烈的全球竞争氛围中，中国趁势崛起成为电动汽车和 电池技术领域的领头羊。与此同时，可持续发展法规的出 台以及消费者预期的不断升高，进一步推动了企业转向零排放和智能汽车生产。在这一过程中，首席执行官们必须领导企业进行深刻的技术革新，同时妥善管理地缘政治风险、确保关键资源并建立富有韧性的供应网络。 工业制造企业如今已不再仅仅关注效率和规模的提升，还注重生产环境、产品、设备以及服务的调整优化，以便采用先进的机器人、数字孪生技术以及人工智能驱动的预测性系统。这些转变有助于提升企业的灵活性和韧性，但也要求企业学习新的能力并构建新的合作伙伴关系。制造业正在不断突破传统领域的局限，逐渐拓展至国防、航空航天和太空技术等各种战略性领域。这些领域通常要求企业掌握尖端技术并制定严格的合规框架。为此，首席执行官们必须构建兼具技术优势和灵敏度的生态系统，以确保其企业在行业边界日益模糊的情况下保持竞争优势。 摘要 在当今这个充满不确定性且变化加剧的时代，工业制造与汽车业的首席执行官们正面临一个充满机遇和挑战的新局面。在这种风云变幻的格局中，积极进取的领导层对于企业发展尤为重要。 此外，监管的地区差异和地缘政治的不确定性继续对全球业务构成挑战。为此，首席执行官们正通过构建合作伙伴关系来加速创新，同时也注重践行环境承诺与合规要求，此举可能会在未来几年帮助企业营造出新的竞争优势。 由此可见，提升盈利能力的主要驱动因素包括：一流的生产水平、精简的流程、创新的业务模式和更优的供应链。这也促使企业并购热情居高不下，表明了企业通过并购实现外源性增长的意愿，即便大多数企业预计其增长率仅能达到中等水平，难以超过5%。 我们的调研揭示了一个鲜明的悖论：虽然全球领导者对行业整体前景依然持乐观态度，但对自身企业发展却信心较低。 在技术层面，生成式人工智能（Gen AI）吸引了大量投资，而代理式人工智能（agentic AI）则被视为颠覆格局的秘 密武器。然而，虽然多数受访者预期代理式人工智能将对 他们的运营产生重大影响，但鲜有人认为会带来颠覆性转 变，这反映出企业的目标与技术的发展速度可能存在差距。 这次调研不仅反映出首席执行官们对前进乐观与谨慎参半，还揭示了企业目标与行动之间的差距。弥补这一差距的关键不在于首席执行官和企业是否顺势而为， 而在于他们能否在不断洗牌的格局中采取迅速而果断的行动。 这种谨慎的态度源于首席执行官的职责转变，即领导企业应对更为复杂的形势，满足新的利益相关者 预期，以及急切提升企业韧性。他们认为自身除了履行传统职责，还需提升战略视野、韧性和灵活应变能力，这是确保企业生存和业务增长的先决条件。 经济前景及首席执行官视角87% 的汽车业首席执行官表示，他们的职责发生了重大转变，需要应对新的预期和更为复杂的情况，近半工业制造业首席执行官也持这一观点，比例为48% 的汽车业首席执行官及81%的工业制造业首席执行官对其所在行业的增长前景充满信心，但只有 75% 71% 的汽车业首席执行官及77%的工业制造业首席执行官对自身企业的增长持乐观态度 毕马威2025年工业制造与汽车业首席执行官展望 | 3 主要发现 业绩与运营 地缘政治与可持续发展 科技与人工智能81%的汽车业首席执行官及68%的工业制造业首席执行官将人工智能视作首要投资领域 及49%的首席执行官分别将一流的生产水平和流程以及创新的业务模式视为未来3年内提升企业盈利能力的重要驱动因素（汽车业） 设法弥合现有技能与预期能力之间的差距，是吸引和留住人工智能人才的最大挑战（持这一观点的工业制造业首席执行官的比例为33%，汽车业为29%） 工业制造业 的受访者表示，他们仍在学习如何调整企业的能力，以应对各种市场监管和政治差异 的工业制造业首席执行官预计会开展“具有重大影响”的并购交易，与持同样观点的汽车业首席执行官的比例趋近（44%） 22%的（汽车与工业制造业首席执行官）认为效率和生产力提升是实施人工智能的最大益处 29%33% 汽车业 工业制造业 的汽车业首席执行官和63%的工业制造业首席执行官表示供应链韧性是确保运营的第一要务 70%的受访者计划下一年将预算的10%至20%投向人工智能 工业制造业 注重合作与伙伴关系，并在遵守环境和监管要求的前提下推动创新 同样乐观的汽车业首席执行官比例从81%下降到2025年的75%（低于调研覆盖的其他所有行业）。这反映了在汽车行业产能过剩的背景下，企业在电气化和数字化转型方面面临挑战。 经济前景及首席执行官视角 然而，87%的汽车业首席执行官（工业制造业为81%）对其所在行业的全球增长前景感到乐观，在所有行业中首屈一指。这种差异表明，尽管汽车与工业制造业的首席执行官们对其行业的全球整体发展趋势充满信心，但由于面临诸如电气化、数字化、人工智能整合、供应链波动、全球产能过剩以及日益增加的地缘政治风险等挑战，他们对自身企业能否实现快速、大规模转型仍然持谨慎态度。 尽管面临上述挑战，有61%（2024年为52%）的工业制造领导者认为未来三年内企业的盈利水平将实现进一步提升（2.5%以上），而汽车业首席执行官的这一比例则为66%（前一年为61%）。 迎接挑战并关注机遇 尽管经济和地缘政治充满不确定性，工业制造业首席执行官的信心水平仍相对较高，有77%的受访者对自身企业的增长持乐观态度，高于2024年的73%。 这种职责的转变在形成挑战的同时，也带来了机遇。随着新时期的到来，重新定义首席执行官领导力要求的呼声渐起。这些能力包括：预测颠覆事件的发生，化不确定性为竞争优势，以及激励企业拥抱创新和可持续发展。为此，首席执行官们必须提升自身的技术理解能力和风险识别能力，强化生态系统内部协作，以及增强沟通能力，以便领导企业应对行业的未来发展需求。 环境变化推动领导力转变 在当今充满复杂性和不确定性的环境下，管理职能（尤其是首席执行官的职责）正自然而然地经历着巨大转变。管理职能不再局限于传统的运营和财务监督；当前环境要求管理层还应具备战略敏捷性、韧性及能力来领导企业实现大 规模转型。 因此，71%的汽车业首席执行官和近一半的工业制造业首席执行官（48%）表示，他们的职责在过去五年里由于新的预期和更为复杂的环境而发生了显著变化。这种转变反映了企业日益要求首席执行官突破传统职责范围，提升领导力。受访者们认为，更强的战略前瞻和情景规划能力（汽车业为33%，工业制造 业为23%）、在压力下更灵活应对和快速决策的能力（汽车业为23%，信息与媒体业为24%）、风险识别、排序和管理 能力（汽车业为26%，工业制造业为29%），以及更强的法规理解能力（汽车业为24%，工业制造业为14%），是在风云变幻的当下最为重要的技能。 如何应对： 为顺应行业的未来发展趋势，首席执行官们必须拓展其运营管理职能，积极推动企业转型。在电气化、数字化和人工智能时代，必须突破传统领导力界限，将各种动荡局势转化为创新的催化剂。能够大胆对技术、可持续发展和协作生态系统开展投资，并激励企业基于宗旨和韧性引领前行者，更有可能成为最终的赢家。 业绩与运营 寻求长短期战略平衡 然而，企业的短期决策受多种因素影响。对于工业制造业（63%）和汽车业（47%）而言，供应链韧性的影响最为显著，这表明全球供应网络依然较为脆弱。此外，对于汽车业而言，还面临经济不确定性（25%）和人工智能与企业流程整合困难（24%）等主要问题。而对于工业制造业而言，则还须增加或维持生产以满足需求（24%）并应对经济不确定性（22%）。这些因素使局面更为错综复杂，促使领导者必须在短期风险缓释与长期转型之间取得平衡。 尽管经济和地缘政治充满不确定性，工业制造业首席执行官的信心水平仍相对较高，有77%的受访者对自身企业的增长持乐观态度，高于2024年的73%。 追求供应链韧性聚焦： 关税变动使采购决策更趋复杂 第25届毕马威全球汽车高管调查表明，关税上涨使采购决策变得更为复杂，因此采购团队在计算总成本时不得不将关税的变动考虑在内。钢铁、铝制品及铜制品的关税显著推高了原材料成本。对于某些进口产品，进口商可能仅需根据零部件价值缴税，但他们需要供应商协助才能获取必要数据。“进口调整抵免计划”有助于降低汽车及卡车零部件的关税，但整车生产商和供应商必须谨慎把握此类抵免。可靠的技术是实现产品溯源、降低税负及确保合规的关键。 近年来，供应链承受着来自地缘冲突、贸易与关税政策变动、能源成本攀升以及稀土等材料稀缺的巨大压力。对于首席执行官而言，其短期决策面临的首要挑战便是供应链韧性问题（选择此项的工业制造业首席执行官占比63%，汽车行业首席执行官占比47%，均高于其他选项）。因此，供应链与业务连续性成为企业最关注的投资领域也就不足为奇。 第25届毕马威全球汽车高管调查印证了这一结论。受访者将可持续发展与供应链转型列为未来三年行业面临的最具颠覆性的因素。目前68%的企业正通过近岸外包、友岸外包及本地化生产等策略积极重构供应链体系。新冠疫情的经历加上地缘政治紧张局势的双重冲击，促使企业采取“中国+1”乃至“中国+2”的战略。除提升数字可视化水平与数据驱动管理能力外，企业还运用人工智能、物联网及区块链技术，对供应商、物流及库存实施实时监控。使其得以更早识别原材料短缺、运输延误或地缘政治冲击等潜在风险。 从生产规划、研发预测性维护、质量检测到供应链优化与能源管理，制造业与汽车业企业正逐步将人工智能广泛应用于各项业务。财务、采购与供应链管理等后台职能部门也正利用现成的人工智能工具减少人工操作、提升效率并降低成本。 科技与人工智能 为此，七成首席执行官预计未来12个月会将10%-20%的预算额度投向人工智能领域，逐步将该技术融入企业运营流程。 未来12个月人工智能投资占比 人工智能前景可期 从生产到后台，从车辆上路到维修，人工智能正对工业制造业与汽车行业产生着深远的影响。绝大多数受访首席执行官将人工智能列为首要投资重点，其中汽车业受访者占比激增（达81%，2024年仅为63%），工业制造业受访者占比则保持稳定增长（2025年达68%，上年为57%）。 63% 的制造业首席执行官与64%的汽车业首席执行官预计，其人工智能投资将在1-3年内实现回报（2024年持此观点的汽车业受访者占比仅43%，工业制造业为48%）。 吸引与留住人工智能及数字人才仍是首席执行官们面临的最紧迫挑战：近三分之一（29%）的汽车业首席执行官与33%的工业制造业首席执行官最为重视现有技能与所需能力之间的差距；27%的汽车业执行官认为科技巨头高薪挖角引发的激烈竞争最为棘手；22%的工业制造业执行官认为必须调整企业文化以契合员工期望才能吸引并留住人才。这种人才缺口绝非单纯的招聘问题，若任其发展，将成为拖累企业转型步伐的战略性风险。 将可持续发展举措的成本与价值纳入资本决策 36% 地缘政治与可持续发展 我们全面测算可持续发展举措的成本与潜在投资回报，并将其整合纳入每一项重大资本决策。 的 工 业 制 造 业 首 席 执 行 官 和40%的汽车业首席执行官表示，其企业已将可持续发展举措的成本与投资回报率全面纳入所有重大资本决策。这表明尽管技术应用正在加速推进，与之协同的战略举措仍处于持续演进阶段。 我们在部分（而非全部）资本决策中会考量可持续发展举措的成本与潜在投资回报。 我们以定性方式评估可持续发展举措，但尚未形成在资本决策中对其价值进行定量评估的方法。