核心观点与事件概述
2025年国际消费电子展(CES)中,AI眼镜成为焦点,多家企业发布新品,标志着“百镜大战”的开启。根据VR陀螺数据,CES 2025参展企业中,45家展出终端产品,涉及AR/VR/XR的企业总数达312家。重点产品包括雷鸟创新的AI拍摄眼镜雷鸟V3、影目科技的INMO GO2、Gyges Labs与上海彩瞳的AI隐显眼镜Halli day等。
行业布局与技术进展
国内外大厂积极布局AI眼镜赛道。雷鸟创新与阿里云达成独家战略合作,通义系列大模型将为雷鸟眼镜提供技术支持;英伟达推出“无背光增强现实数字全息技术”专利,通过数字全息和环境光干涉技术提升虚拟图像呈现效果。
市场前景与投资建议
随着芯片技术升级和AI应用发展,AI眼镜性能将提升、价格下降、佩戴更舒适,推动消费放量。产业链有望迎来快速发展期。建议关注光波导相关的水晶光电、存储相关的兆易创新等AI眼镜产业链企业。
风险提示
需关注AR行业发展不及预期、下游需求不及预期、行业竞争加剧等风险。