江苏耀坤液压股份有限公司招股说明书(申报稿)

江苏耀坤液压股份有限公司招股说明书（申报稿） 江苏耀坤液压股份有限公司 （江阴市滨江西路907号） 首次公开发行股票并在主板上市招股说明书 本公司的发行上市申请尚需经深圳证券交易所和中国证监会履行相应程序。本招股说明书不具有据以发行股票的法律效力，仅供预先披露之用。投资者应当以正式公告的招股说明书全文作为作出投资决定的依据。 （申报稿） 保荐人（主承销商） （广东省广州市黄埔区中新广州知识城腾飞一街2号618室） 发行人声明 中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对发行人注册申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据《证券法》规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责；投资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自行承担股票依法发行后因发行人经营与收益变化或者股票价格变动引致的投资风险。 发行概况 发行股票类型 人民币普通股（A股） 发行股数 本次拟公开发行股份数量不超过2,814.83万股（不含采用超额配售选择权发行的股份数量），占发行后总股本的比例不低于25%。本次发行全部为新股发行，原股东不公开发售股份。 每股面值 1.00元 每股发行价格 【】元/股 预计发行日期 【】年【】月【】日 拟上市的证券交易所和板块 深圳证券交易所主板 发行后总股本 不超过11,254.83万股（不含采用超额配售选择权发行的股份数量） 保荐人（主承销商） 广发证券股份有限公司 招股说明书签署日期 【】年【】月【】日 目录 发行人声明1 发行概况2 目录3 第一节释义7 第二节概览12 一、重大事项提示12 二、发行人及本次发行的中介机构基本情况14 三、本次发行概况15 四、发行人主营业务经营情况16 五、发行人符合主板的定位要求22 六、主要财务数据及财务指标26 七、期后主要财务信息、经营状况及盈利预测信息27 八、发行人选择的具体上市标准28 九、发行人公司治理特殊安排等重要事项28 十、募集资金主要用途与未来发展规划28 十一、其他对发行人有重大影响的事项30 第三节风险因素31 一、与行业相关的风险31 二、与发行人相关的风险32 三、其他风险37 第四节发行人基本情况38 一、发行人基本概况38 二、发行人设立及报告期内股本和股东变化情况38 三、发行人成立以来的重要事件49 四、发行人在其他证券市场的上市/挂牌情况51 五、发行人股权结构51 六、发行人控股子公司、参股子公司基本情况51 七、持有发行人5%以上股份的股东及实际控制人的基本情况59 八、发行人特别表决权或类似安排情况61 九、发行人协议控制架构安排情况62 十、发行人股本情况62 十一、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员72 第五节业务和技术96 一、发行人主营业务、主要产品及变化情况96 二、发行人所处行业的基本情况118 三、发行人销售情况和主要客户165 四、发行人采购情况和主要供应商169 五、公司主要资产情况177 六、公司核心技术和研发情况201 七、环境保护情况206 八、公司境外经营情况213 九、引用第三方数据的资料来源213 第六节财务会计信息与管理层分析214 一、财务报表214 二、审计意见222 三、财务报表的编制基础、合并报表范围及变化情况223 四、重要会计政策和会计估计224 五、税项255 六、非经常性损益257 七、主要财务指标258 八、经营成果分析260 九、资产质量分析301 十、偿债能力、流动性与持续经营能力分析318 十一、资产负债表日后事项、或有事项及其他重要事项341 十二、盈利预测345 第七节募集资金运用与未来发展规划346 一、募集资金运用概况346 二、募集资金投资项目具体情况349 三、募集资金投资项目与公司现有业务、核心技术之间的关系352 四、公司发展战略与规划353 第八节公司治理与独立性358 一、报告期内公司治理存在的缺陷及改进情况358 二、公司内部控制的运行及完善情况358 三、报告期内公司的规范运作情况362 四、报告期内资金占用和对外担保的说明367 五、发行人面向市场独立持续经营的能力情况367 六、同业竞争369 七、关联方及关联关系370 八、关联交易375 第九节投资者保护391 一、本次发行完成前滚存利润的分配安排391 二、股利分配政策391 三、发行人、股东、实际控制人、发行人的董事、监事、高级管理人员、其他核心人员以及本次发行的保荐人及证券服务机构等作出的重要承诺、履行情况以及未能履行承诺的约束措施396 第十节其他重要事项397 一、重大合同397 二、发行人对外担保情况409 三、重大诉讼及仲裁事项409 第十一节相关声明410 一、发行人及全体董事、监事、高级管理人员声明410 二、发行人控股股东、实际控制人声明411 三、保荐人（主承销商）声明412 四、发行人律师声明414 五、会计师事务所声明415 六、资产评估机构声明416 七、验资机构声明418 第十二节附件419 一、备查文件419 二、查阅方式419 三、落实投资者关系管理相关规定的安排、股利分配决策程序、股东投票机制建立情况420 四、与投资者保护相关的承诺424 五、发行人及其他责任主体作出的与发行人本次发行上市相关的其他承诺事项445 六、股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书制度的建立健全及运行情况说明449 七、审计委员会及其他专门委员会的设置情况说明457 八、募集资金具体运用情况458 九、子公司、参股公司简要情况460 第一节释义 在本招股说明书中，除非另有说明，下列名词之含义由以下释义规范： 一、一般释义耀坤液压、发行人、公司、本公司 指 江苏耀坤液压股份有限公司 液压有限 指 江阴市液压油管有限公司 丞坤盛势 指 江阴市丞坤盛势企业管理合伙企业（有限合伙），曾用名宁波市丞坤盛势企业管理合伙企业（有限合伙） 毅达高新 指 江阴毅达高新创业投资合伙企业（有限合伙） 联泰投资 指 江阴联泰投资合伙企业（有限合伙） 疌泉投资 指 江苏疌泉临港产业发展并购投资基金（有限合伙） 坤澄管理 指 江阴市坤澄管理咨询合伙企业（有限合伙） 高远投资 指 嘉兴淞泓高远创业投资合伙企业（有限合伙） 中德投资 指 江苏中德服贸产业投资基金（有限合伙） 际盛投资 指 嘉兴淞泓际盛股权投资合伙企业（有限合伙） 济宁耀坤 指 济宁耀坤机械有限公司 宏仁机械 指 江阴市宏仁机械有限公司 泰国耀坤 指 YAOKUNMACHINERYCO.,LTD.（耀坤机械有限公司） 徐州耀坤 指 徐州耀坤液压有限公司 坤佳机械 指 江阴市坤佳机械制造有限公司 成都双流银行 指 成都双流诚民村镇银行有限责任公司 江澄投资 指 无锡市江澄投资中心（有限合伙） 宏亿商贸 指 常州宏亿商贸有限公司 安创机械 指 常州市安创机械有限公司 华澜机械 指 常州华澜机械有限公司 景旭液压 指 江阴市景旭液压管件有限公司 越海拉伸 指 苏州市越海拉伸机械有限公司 余裕投资 指 上海余裕投资管理中心（有限合伙） 三和泰祥 指 安徽三和泰祥置业有限公司 邯郸常林 指 邯郸市常林工程机械有限公司 苏欣线缆 指 江苏苏欣稀土铝合金线缆有限公司 苏欣电缆 指 江苏苏欣稀土电缆科技有限公司 南方数控 指 江阴市南方数控设备有限公司 德祥贸易 指 张家港保税区德祥国际贸易有限公司 佳明液压 指 江阴市佳明液压管件有限公司 元安通机械 指 江阴元安通机械制造有限公司 天坤云耀 指 江苏天坤云耀成形科技有限公司 耀坤机械 指 江阴耀坤机械有限公司 主承销商、保荐人、保荐机构、广发证券 指 广发证券股份有限公司 立信会计师事务所、会计师、申报会计师 指 立信会计师事务所（特殊普通合伙） 国浩律师事务所、律师 指 国浩律师（上海）事务所 境外律师 指 泰国大拓律师事务所 申威评估 指 上海申威资产评估有限公司 天元评估 指 江苏天元房地产评估造价集团有限公司，曾用名为江苏天元房地产土地与资产评估造价有限公司 卡特彼勒 指 卡特彼勒公司（Caterpillar），成立于1925年，是世界上最大的工程机械和矿山设备生产厂家、燃气发动机和工业用燃气轮机生产厂家之一，也是世界上最大的柴油机厂家之一。 小松 指 株式会社小松制作所，成立于1921年，是全球最大的工程机械及矿山机械制造企业之一，主要产品有挖掘机、推土机、装载机、自卸卡车等工程机械，各种大型压力机、切割机等产业机械，叉车等物流机械，TBM、盾构机等地下工程机械，以及柴油发电设备等。 沃尔沃 指 沃尔沃集团，工程机械板块主要包括沃尔沃建筑设备（中国）有限公司和山东临工工程机械有限公司等，其中沃尔沃建筑设备（中国）有限公司成立于2007年，是全球知名的建筑设备制造商。主要生产不同型号的挖掘机，轮式装载机，自行式平地机，铰接式卡车等产品。 沃尔沃建筑 指 沃尔沃建筑设备（中国）有限公司 约翰迪尔 指 约翰迪尔（JohnDeere），成立于1837年，是世界领先的农业和林业领域先进产品和服务供应商，是主要的建筑、草坪和场地养护、景观工程和灌溉领域先进产品和服务供应商。 日立建机 指 日立建机株式会社，成立于1970年，是全球领先的挖掘机跨国制造商。 JCB 指 JCB公司，成立于1945年，是世界知名的工程机械、农业制造公司，是欧洲主要的工程机械制造商。 安百拓 指 安百拓集团（Epiroc），系2017年从阿特拉斯·科普柯集团拆分出来，专业从事研发并生产凿岩钻机、岩石开挖和建筑设备及工具，是全球领先的采矿与基础建设领域供应商。 神钢建机 指 神钢建机株式会社，成立于1905年，全球领先的工程机械制 造商。 特雷克斯 指 特雷克斯公司（TerexCorporation），成立于1933年，是一家全球性多元化的工程机械制造商，专门为建筑、基础设施、挖掘、采矿、货运、精炼以及公用事业等行业提供可靠的客户解决方案。 住友重机 指 住友重机械工业株式会社（SUMITOMO），成立于1888年，是制造和销售包括大型工业机械和精密控制设备等多元化产品的综合性设备制造商。 JLG 指 捷尔杰公司，成立于1969年，是全球最大的高空作业平台及高空作业车制造商。 现代工程 指 韩国现代工程建设公司，成立于1947年，是全球知名的工程机械制造商。 宝马格 指 宝马格（BOMAG），成立于1957年，是世界领先的压路机制造商。 徐工集团 指 徐州工程机械集团有限公司，成立于1985年，是中国工程机械行业规模大、产品品种与系列齐全、具竞争力和影响力的大型企业集团。 徐州徐挖 指 徐州徐工挖掘机械有限公司 柳工集团 指 广西柳工集团有限公司，成立于1958年，是一家集建筑、工业、农业和机器人等多行业于一体的企业集团。 柳工常州 指 柳工常州机械有限公司 中国龙工 指 中国龙工控股有限公司，成立于1993年，是中国工程机械龙头制造商之一，主要产销轮式装载机、挖掘机、压路机、起重叉车。 三一重工 指 三一重工股份有限公司，成立于1989年，是中国工程机械知名制造商，主要产销挖掘机、混凝土机械、起重机等。 中联重科 指 中联重科股份有限公司，成立于1992年，是中国工程机械知名制造商，主要产销工程机械、农业机械等。 山河智能 指 山河智能装备股份有限公司，成立于1999年，是中国地下工程装备龙头企业之一。 山东临工 指 山东临工工程机械有限公司，系沃尔沃集团的子公司之一，成立于1972年，是世界知名的大型工程机械及相关配件的制造商和服务提供商。 国机重工 指 中国国机重工集团有限公司，成立于2011年，是我国知名的农业机械、纺织机械、林业机械、地质装备以及重要的重型装备、工程机械制造企业。 福事特 指 江西福事特液压股份有限公司 PPG 指 PPG公司始建于1883年，是世界领先的涂料和特种材料供应商。 威士伯 指