长实集团2024年度中期报告

基础稳固 应对挑战 CKASSETHOLDINGSLIMITED 长江实业集团有限公司2024年度中期报告 （于开曼群岛注册成立之有限公司） 股份代号:1113 此2024年度中期报告（英文及中文版）（“中期报告”）已于本公司网站(https://www.ckah.com)及香港交易及结算所有限公司网站(https://www.hkexnews.hk)登载。 股东如欲收取本公司之公司通讯（包括但不限于中期报告）印刷本，谨请按照本公司网站“投资者关系”栏目下的“发布公司通讯”内之指示填妥相关要求表格，并将填妥之表格交回本公司香港股份登记处香港中央证券登记有限公司。 股东之任何该等要求将于一年后失效。然而，倘于原有要求失效日期前，股东书面撤回原有要求或提出后续书面要求取代原有要求，原有要求将更早失效。股东如欲于原有要求失效后继续收取公司通讯印刷本，股东必须交回一份填妥之新要求表格。 股东可随时透过本公司香港股份登记处预先给予本公司合理时间的书面通知，以电邮（至ckah.ecom@computershare.com.hk)或邮寄（至香港皇后大道东183号合和中心17M楼）方式，以更改其收取本公司之公司通讯之语言版本之选择。 鉴于中期报告之英文及中文版乃印列于同一册子内，故无论股东选择收取英文或中文版之公司通讯印刷本，将会同时收到两种语言版本之中期报告。 此外，股东亦需按照本公司网站“投资者关系”栏目下的“发布公司通讯”内之相关指示填妥相关要求表格，并将填妥之表格交回本公司香港股份登记处香港中央证券登记有限公司，以便透过电邮收取可供采取行动的公司通讯。 1长江实业集团有限公司 目录 2公司资料及重要日期 3董事会主席业务报告 8管理层讨论及分析 21董事个人资料 29披露权益资料 34企业管治 39其他资料 56中期财务报表 公司资料及重要日期 董事 李泽巨主席兼董事总经理 甘庆林副董事总经理 叶德铨副主席 钟慎强执行董事 赵国雄执行董事 周伟淦执行董事 鲍绮云执行董事 张英潮独立非执行董事洪小莲独立非执行董事罗弼士独立非执行董事柏圣文独立非执行董事郭李绮华独立非执行董事孙潘秀美独立非执行董事林少康独立非执行董事李慧敏独立非执行董事王䓪鸣独立非执行董事 资深顾问 李嘉诚 审核委员会 张英潮（主席）洪小莲 罗弼士柏圣文林少康李慧敏王䓪鸣 薪酬委员会 洪小莲（主席）李泽巨 张英潮 提名委员会 柏圣文（主席）李泽巨 罗弼士 可持续发展委员会 叶德铨（主席）张英潮 柏圣文杨逸芝 股份代号 香港联合交易所有限公司：1113彭博信息：1113HK 路透社：1113.HK 网站 www.ckah.com 重要日期 公布中期业绩2024年8月15日中期股息记录日期2024年9月16日派发中期股息2024年9月26日 执行委员会 李泽巨（主席） 甘庆林叶德铨 钟慎强赵国雄 周伟淦鲍绮云 叶建明文嘉强 沈惠仪杨逸芝 马励志高宝珍 班唐慧慈赵汝成 公司秘书 杨逸芝 授权代表 叶德铨杨逸芝 会计部总经理 文嘉强 主要往来银行 香港上海汇丰银行有限公司星展银行（香港）有限公司三井住友银行 恒生银行有限公司 中国建设银行（亚洲）股份有限公司中国银行（香港）有限公司 华侨银行瑞穗银行三菱UFJ银行 加拿大帝国商业银行 核数师 德勤‧关黄陈方会计师行 注册公众利益实体核数师 法律顾问 胡关李罗律师行 注册办事处 POBox309,UglandHouse,GrandCayman, KY1-1104,CaymanIslands 主要营业地点 香港皇后大道中2号长江集团中心7楼 股份登记及过户总处 MaplesFundServices(Cayman)Limited POBox1093,BoundaryHall,CricketSquare,GrandCayman,KY1-1102,CaymanIslands 香港股份登记及过户处 香港中央证券登记有限公司香港皇后大道东183号 合和中心17楼1712-1716室 董事会主席业务报告 基础稳固应对挑战 业绩摘要 截至6月30日止六个月 2024年 百万港元 2023年 百万港元 2024年 每股港元 2023年 每股港元 变幅 投资物业重估前溢利投资物业重估 （扣除税项及非控股股东权益） 6,7261,877 7,5762,755 1.910.53 2.110.77 -9.5% 股东应占溢利 8,603 10,331 2.44 2.88 -15.3% 中期股息 0.39 0.43 -9.3% 上半年度业绩 本集团截至2024年6月30日止六个月未经审核投资物业重估前溢利为港币67亿2,600万元 （2023年上半年－港币75亿7,600万元）。每股溢利为港币1元9角1分（2023年－港币2元1角1分），较去年同期减少9.5%。截至2024年6月30日止六个月未经审核股东应占溢利为港币86亿300万元（2023年－港币103亿3,100万元），每股溢利为港币2元4角4分（2023年－港币2元8角8分），较去年同期减少15.3%。 中期股息 董事会宣布派发2024年度中期股息每股港币3角9分（2023年度每股港币4角3分），给予2024年9月16日（星期一）营业时间结束时已登记在本公司股东名册内之股东。上述中期股息将于2024年9月26日（星期四）派发。于本文件日期，本公司并无（不论于中央结算及交收系统或以其他方式）持有任何库存股份。所有本公司回购以待注销之股份将不会收取2024年度中期股息。 业务展望 业务回顾 集团于2024年上半年，贯彻审慎严谨投资策略，以物色具增长潜力之优质资产及长远取得稳定回报为发展重心，展现坚韧实力。近期集团透过与长江基建集团有限公司及电能实业有限公司合营的企业于英国分别投资PhoenixEnergyHoldingsLimited、UUSolar，以及陆上风电资产组合，2023年亦收购CivitasSocialHousingLimited，以增强集团优质资产组合之经常性收入基础，并进一步提升跨越地域与业务之多元发展。期内，集团回购48,656,000股股份，凭藉财务实力，致力为股东增值。集团自2023年起至今年6月30日止，动用逾港币35亿元回购股份，足见集团对旗下业务未来发展及增长前景之信心。 物业销售 本港住宅楼市之交投量随着港府2月底撤销所有需求管理措施而有所改善，4月份买卖数目达上半年最高水平，惟高息环境持续影响整体市场气氛。内地方面，中央政府持续调整优化房屋政策，扶持房地产市场。 集团贯彻采取货如轮转策略，按步推售住宅物业项目，应对市场挑战。期内集团合约销售录得增幅。集团位于黄竹坑的住宅项目BlueCoast于4月推出单位预售，市场反应热烈。回顾期内，新加坡PerfectTen项目之单位已售罄，油塘亲海駅及屯门飞扬楼盘销售亦进展顺利。 洪水桥#LYOS、屯门飞扬第1期及东莞海逸豪庭单位之销售溢利收益，已于上半年合约完成后入账。与2023年同期比较，期内物业销售收益录得跌幅。集团奉行审慎土储政策，继续物色优质土地储备以供未来发展。 物业租务 集团旗下物业租务较2023年同期录得收益增幅。随着宏观经济周期带来挑战，本地写字楼租赁需求依然疲弱，零售物业亦因港人北上消费及访港旅客体验模式转变而持续受到冲击。英国Civitas之社会基础设施组合，因其长期租赁租金具备随通胀上调之特性，继续为集团提供稳定租务收益，并在社区中产生重大可量化之正面影响。集团最新旗舰项目中环长江集团中心二期已正式迎来首批租户。随着不少企业重新进驻核心商业区，长远而言，集团对具质素之甲级商厦市场需求抱持信心。 酒店及服务套房业务 2024年上半年度，访港旅客人流改善，本地酒店入住率及房租价格均保持稳定。与2023年同期比较，集团酒店及服务套房业务收入与收益均录得增幅。集团将持续提升旗下酒店及服务套房之组合，配合行业需求变化，以提高来自短住旅客及长租房客之经常性收入，进一步推动业务增长。 英式酒馆业务 尽管英国通胀压力有舒缓迹象，当地餐饮行业经营环境仍然艰难，高息环境及生活成本负担削弱消费信心。GreeneKing不断透过优化定价及审慎管理成本与资本开支等策略改善销售增长及现金收入。与2023年同期比较，GreeneKing期内销售收入及收益录得轻微增幅。凭藉集团支持、经验丰富之领导团队、具永久业权之优质资产，以及源远流长的品牌传统，GreeneKing已奠定为集团带来持续增长与回报之稳健基础。 基建及实用资产业务 基建及实用资产业务基于其业务性质，在高息环境下，表现依然稳健。集团旗下受规管业务之收入及资产基础与通胀挂钩。由于该等业务的负债比率维持于恰当水平，加上准许借贷成本能定期调整至反映现行实际利率，即使在利率上升的情况下亦能得到保障。与2023年同期比较，集团期内录得收益增幅。 回顾期内，集团于4月及5月分别透过合营企业收购PhoenixEnergy及UUSolar40%及20%权益。另一项收购于8月达成协议，透过合营企业投资陆上风电资产组合40%权益，有关交易预计于9月完成。相关投资将为集团带来实时回报及经常性现金流。集团将继续探求可投资于环球高品质基建及公用事业资产的新机遇。 可持续发展 集团在缓解气候变化方面取得长足发展。公司矢志达至科学基础目标倡议（SBTi）净零标准，并已向SBTi呈交短期及净零减排目标。期内，已按SBTi目标设定流程完成初步查证，现正进入文件审查阶段。集团各业务单位于营运中之减碳表现积极进取，并制定实际行动计划以提升能源效益及优化减排，逐步落实净零承诺。 集团作为具领导地位物业发展商，进行新项目及现有物业发展项目，以及经营物业管理时，将可持续发展及可持续建筑目标及元素纳入其蓝图。集团按照其可持续建筑指引于2030年或之前设定目标，为全资拥有的所有新商用物业项目争取BEAMPlus铂金级。此外，亦竭力为旗下本地新发展项目取得BEAMPlus铂金级，配合其商业考量，为集团、客户及社会整体取得更大利益。回顾期内，长江集团中心及长江集团中心二期分别各自获得LEED营运与保养认证（既有建筑）铂金级证书及绿建环评新建建筑暂定铂金级证书。今年7月，集团计划兴建的启德海滨区综合发展亦取得绿建环评新建建筑暂定铂金级证书。 集团深知全球低碳转型意义重大，从近期集团投资PhoenixEnergy、UUSolar及陆上风力发电资产，竭力落实有关目标，可见一斑。PhoenixEnergy支持实践能源转型，致力促成能源网络于中短期内输送可再生气体，以取代天然气。UUSolar为集团旗下英国可再生能源资产的投资组合，包括透过太阳能、风能、小型水力发电及其他技术供应可再生电力。陆上风力发电资产组合包括位于英格兰、苏格兰及威尔斯的风力场。集团亦持续评估再生土壤管理项目，藉此透过提升生态系统表现及推动革新转型，从而减低碳排放，并推进实现碳中和。 展望未来 于2024年，地缘政治压力及贸易冲突将持续为全球经济带来各种挑战。预期多个主要经济体的增长动力表现、货币政策与息率走向于下半年仍有所差异。际此多变之政经局面，环球营商环境将继续受到影响。 内地经济保持稳步复苏，上半年录得5%按年经济实质增长。国家持续着重高质量发展，为内地实现全年经济增长目标提供支援。房产行业仍面对挑战，中央政府积极对多个城市扩大执行扶持内房市场措施，以提振楼市信心，促进其平稳健康发展。 香港第二季本地生产总值按年录得3.3%温和增长。近年来本港经历连串压力测试，金融稳定发展与经济动力走向乃依靠香港之国际金融中心地位及房地产行业作为根基。香港担当大湾区及内地与世界连系的重要桥梁角色，将有利经济长远发展。本地楼市将仍取决于房屋政策及利率走向。 集团在利率高企环境下延展实力，凭藉坚守严谨财务纪律，秉持审慎管理传统，致力保持业务发展稳中有进。透过专注环球高质资产投资所创造之经常性收入及可观回报，集团恪守其投资与可持续发展原则，延续推动业务长远增长，并为股东