港股盘前分析：意外连续第四个月攀升，达到4.3%，创下近三

2024年8月5日星期一 港股盘前分析： 美就业大跌眼镜；中国促服务消费。A股全天弱势下探。上证指数跌0.92%报2905.34点，深证成指跌1.38%，创业板指跌1.66%，医药股行情持续，电力等高股息资产重拾热度。北向资金净卖出32.3亿元。港股震荡走弱。恒生指数收跌2.08%报16945.51点，恒生科技指数跌2.62%，国企指数跌1.83%，非必需消费、原料业领跌。南向资金净卖出18.96亿港元。外盘方面，欧洲三大股指收盘大幅下挫。美国三大股指全线收跌，道指跌1.51%，标普500指数跌1.84%报5346.56点，纳指跌2.43%。美国疲软的非农就业数据引发经济衰退担忧，华尔街预计美联储年内将大举降息。中国发布促服务消费二十条措施，助力扩内需稳经济。操作方面，恒指支持位16547，阻力位16900，谨慎关注消费、医疗保健等板块投资机会。 国际要闻摘要： 美国7月新增就业人数骤降至11.4万，低于预期，并且此前两个月的数据也被下修，失业率意外连续第四个月攀升，达到4.3%，创下近三年来最高水平。 疲软的就业数据引发美国经济衰退担忧，摩根大通和花旗预计美联储年内将启动激进宽松，即9月、11月各降息50基点，12月再降25基点。 新永安国际研究部分析师 李汉良FrankLi李玉明LeoLi 林纯SamanthaLin陈一览IsaacChen 主要市场指数 涨跌% 指数收盘价 单日 年内 16945.51 -2.08 -0.60 5974.85 -1.83 3.58 3385.60 -2.62 -10.06 148.62 0.47 1.36 2905.34 -0.92 -2.34 8553.55 -1.38 -10.20 3384.39 -1.02 -1.36 39737.26 -1.51 5.43 16776.16 -2.43 11.76 5346.56 -1.84 12.09 17661.22 -2.33 5.43 7251.80 -1.61 -3.86 8174.71 -1.31 5.71 主要商品及外汇指数 指数 收盘价 涨跌% 单日 年内 73.52 2469.80 -3.66 -0.44 3.07 14.37 9055.50 0.03 5.80 中国国务院发布关于促进服务消费高质量发展2263.50 -1.42 -5.05 的20条措施，在餐饮住宿、家政服务、养老 1027.25 1.06 -17.40 托育领域挖掘基础型消费潜力。 403.25 1.19 -20.21 资料来源：彭博 103.21 -1.16 1.72  7.16 -1.21 -0.28 1.09 1.19 -1.98 68.71 2.09 -6.02 恒生指数技术走势 技术指标 数值 16945.51 恒生指数一年走势 20,000 19,000 18,000 17,000 16,000 15,000 14,000 16547 16900 17480.15 17912.95 17167.69 38.55 即将上市新股（以上市日期正序排序） 代号 公司名称 截止认购日 上市日期 货币 发售价 每手股数 1471 众淼控股 2024/08/01 2024/08/06 HKD 7.00-10.2 500 2533 黑芝麻智能 2024/08/05 2024/08/08 HKD 28.00-30.30 100 页1 2024年8月5日星期一 财经要闻 美国7月非农就业弱于预期，失业率连续攀升增强美联储降息前景：7月份美国就业增长的放缓幅度超过预期，失业率升至接近三年来的最高水平，表明劳动力市场降温速度比其他数据所显示的更快。劳工统计局周五公布的数据显示，7月份非农就业数据增加11.4万人，此前两个月的数据被向下修正。低于接受彭博调查的绝大多数经济学家预期，也是疫情以来最弱的水平之一。平均时薪数据同样低于预期。失业率意外连续第四个月攀升，达到4.3%，这主要因为失业和离开工作岗位的人数增多，并非劳动力人口增加。不过，确实有一部分人重回职场，这有助于提高劳动参与率。令人失望的就业数据引发人们对经济更突然减速的担忧，股市下跌并推低了美债收益率。这些数据可能让美联储官员相信他们的政策让劳动力市场降温太多，并没有使其恢复到疫情前的健康趋势。美联储主席鲍威尔周三在记者会上说，央行更关注双重使命 中实现充分就业这个方面，希望防止对劳动力市场造成不必要的伤害，因通胀已经从疫情期高点大幅回落。交易员正在消化9月份会议降息50基点的可能性。LHMeyer/MonetaryPolicyAnalytics经济学家DerekTang表示，这种环境意味着降息会变得更快。 华尔街大行齐改口，摩根大通和花旗预计联储年内两次降息50个基点：鉴于最新数据显示劳动力市场在降温，华尔街大行对美联储将启动激进宽松周期的预期不断升温。在周五早些时候公布的数据显示美国7月失业率再次上升后，美国银行、巴克莱、花旗、高盛和摩根大通的经济学家调整了对利率路径的预测，纷纷呼吁更早、更大幅度或更多地降息。花旗经济学家预计美联储将在9月和11月的会议上分别降息50个 基点，并在12月的会议上降息25个基点，此前他们曾预计美联储会在这三次会议上分别降息25个基点。VeronicaClark和AndrewHollenhorst预计美联储将在此后每次会议上降息25个基点，直到2025年年中，将联邦基金利率目标区间降至3%-3.25%。摩根大通经济学家MichaelFeroli更进一步。虽然他也预测9月和11月分别降息50个基点，并在随后的每次会议上降息25个基点，但Feroli表示，在9月18日的下一次议息会议之前，“有很强的理由采取行动”。但他也写道，美联储主席杰罗姆·鲍威尔可能不想“给已经多事的的夏季增加更多噪音”。 柏克夏对苹果的持仓砍掉近一半，现金储备创纪录新高：沃伦·巴菲特旗下的柏克夏二季度大规模抛售，其中，对苹果公司的持股减少近50%，而现金储备创纪录，达到2,769亿美元。总部位于内布拉斯加州奥马哈的柏克夏公司周六公布，第二季度总计净卖出755亿美元股票。营业利润从上年同期的100亿美元增至116亿美元。在交易不景气的环境下，柏克夏一直在努力寻找配置其庞大现金的途径。巴菲特曾在公司5月 份的年度股东大会上表示，他不急于花钱，“除非我们认为所做的事情风险很小，而且能赚很多钱”。巴菲特抛售之际，标普500指数上涨，并在7月中旬创下纪录新高，不过，由于担心人工智能狂热已过头，该指数过去三周下跌。周五，疲软的就业数据凸显经济下滑风险，标普500指数下跌1.8%。监管申报文件还显示，柏克夏二季度减持美国银行，申报持仓411亿美元。柏克夏二季度回购约3.45亿美元股票，为该公司2018年修改回购政策以来的最低金额。 纳斯达克100指数进入回调区间，超大盘股遭遇集中抛售：投资者大举撤出大型科技股，这一剧烈轮动令纳斯达克100指数猛跌进入回调区域，市值在短短逾三周内蒸发了2万亿美元以上。该指数周五收跌2.4%，自7月10日创纪录高位以来的跌幅超10%，突破了标志市场回调的门槛。该指数周五收于5月中旬以来的最低点，但年内仍上涨近10%。几支超大盘股遭遇集中抛售，英伟达和特斯拉均从近期高点下跌逾20%，进 入熊市区域。与此同时，微软和亚马逊近期跌幅均超过10%。然而，除特斯拉之外的主要大型科技股今年仍然走高。“这是一个惊人的180度大转弯，就像我们撞到了一堵砖墙上，”GlenviewTrustCo.首席投资官BillStone表示，“此前涨势迅猛，但该势头不会一直持续，特别是在预期如此之高的情况下。显然你不能只持有科技股，你需要对更具防御性的领域有一些敞口。” 中国出台多项措施促进服务消费，培育服务消费新增长点：中央政府网站发布的意见显示，国务院制定20条措施促进服务消费，在餐饮住宿、家政服务、养老托育领域挖掘基础型消费潜力。根据意见，政府将鼓励邮轮游艇、房车露营、低空飞行等新业态发展，加快无人零售店、自提柜、云柜等新业态布局，支持电子竞技、社交电商、直播电商等发展。此前，中共中央政治局7月底会议强调，经济政策的着力点要更多转向惠民生、促消费。根据周六发布的20条措施，政府还将加大对服务消费重点领域信贷支持力度，增加适应共享经济等消费新业态发展需要的金融产品供给。政府将鼓励政府性融资担保机构为符合条件的服务业小微企业和个体工商户提供融资增信支持。落实3岁以下婴幼儿照护、子女教育、赡养老人等个人所得税专项附加扣除政策。意见还表示，要扩大服务业对外开放，放宽服务业市场准入。中国央行也在下半年工作会议结束后周五于官网发布声明表示，今后几个月将把着力点更多转向惠民生、促消费。相关用语呼应了本周早些时候中共中央政治局会议的号召。 资料来源：彭博,经济通 页2 2024年8月5日星期一 公司新闻 汇丰控股(5)透过美林在港斥1.29亿元回购196万股：汇控公布，已于8月2日透过美林(MerrillLynch)在港回购196.28万股股份，每股介乎65.3至66港完，加权平均价为65.74344港元，涉资约达1.29亿港元；同时，汇控亦于英国回购385.6219万股，每股介乎6.623至6.339英镑之间，加权平均价为6.4981英镑，涉资约达2505.8万英镑。 平安资产管理增持工商银行(1398)1000万股H股，涉资近4338万元：根据联交所资料显示，平安资产管理于7月30日增持工行1000万股H股，每股平均价4.3378元，涉资4337.8万元，持股量由14.99%升至15%。 香港交易所(388)将没收未领取的2018年度第一次中期股息：香港交易所公布，根据《组织章程细则》的规定，凡在股息派付日期起计6年后仍未领取的股息将予没收及复归香港交易所。因此，香港交易所于2018年9月20日派付而于2024年9月20日仍为未领取的2018年度第一次中期股息每股3.64元将予没收及复归香港交易所。 Capita1减持中国中免(1880)近119万股H股，涉资约6514万元：根据联交所资料显示，TheCapitalGroup于7月31日减持中国中免118.87万股H股，每股平均价54.8005元，涉资约6514万元，持股量由9.63%降至8.61%。 郑家纯续增持周大福(1929)约55万股，涉资近384万元：根据联交所资料显示，周大福主席郑家纯于7月31日继续增持公司55.46万股，每股平均价6.9189元，涉资383.72万元，持股量维持0.17%。 太古地产(1972)旗下太古广场办公楼上半年租金调幅跌1696：太古地产公布，截至今年6月30日止六个月，太古广场及太古坊办公大楼物业的租金调幅分别为跌16%及10%，租用率分别为97%和93%，较去年底分别跌1个百分点及升2个百分点。太古广场一座/二座每平方尺租金90至100元，三座每平方尺租金85至95元。零售物业方面，于今年6月30日，集团旗下的太古城中心和东荟城名店仓租用率均维持100%，太古广场购物商场由去年 底的96%回升至100%。今年上半年，太古广场购物商场、太古城中心和东荟城名店仓零售销售额分别跌13.1%、 4.3%和2.6%。 江西铜业股份(358)控股股东未履行收购承诺遭警示：江西铜业公布，控股股东江铜集团收到中国证监会山东监管局行政监管措施决定书，山东监管局对江铜集团出具警示函的行政监管措施，并记入证券期货市场诚信档案数据库。该集团指，于2019年该集团收购山东恒邦冶炼控制权时，江铜集团作出关于避免同业竞争的承诺，承诺在交易完成后，江铜集团在60个月内解决恒邦构成竞争或潜在竞争业务，目前承诺已到期，江铜集团未完成承诺事项。江铜集团将按决定推动履行承诺。 复星医药(2196)调低A股回购价上限：复星医药公布，实施2023年度利润分配后，回购方案A股回购价格上限将由每股不超过30元人民币调整