1)深南电路24Q2预计归母净利润中值5.8亿元,yoy+114.6%,扣非归母净利润中值 5.3亿元,yoy+114.17%。 公司24Q2业绩预计将创历史新高!2)生益科技预计24Q2归母净利润中值5.33亿元,yoy+73.62%,24Q2扣非归母净利润中值5.19亿元,yoy+82.75%。3)生益【中泰电子】PCB业绩再超预期,重视数通大周期! 1)深南电路24Q2预计归母净利润中值5.8亿元,yoy+114.6%,扣非归母净利润中值 5.3亿元,yoy+114.17%。 公司24Q2业绩预计将创历史新高!2)生益科技预计24Q2归母净利润中值5.33亿元,yoy+73.62%,24Q2扣非归母净利润中值5.19亿元,yoy+82.75%。3)生益电子预计24Q2营收中值11.5亿元,yoy+36.9%,归母净利润中值0.76亿元,yoy+441%,扣非归母0.69亿元,yoy+585%,业绩大超预期! 1)今年以来PCB行业业绩持续超预期,主要受AI需求增长,服务器、交换机、光模块等数通产品也随之升级及汽车、消费类需求修复;2)数通类产品层数、材料要求高,格局集中,核心PCB厂商处于爆单状态,挑单情况明显,结构持续改善,利润率持续超预期;3)各算力PCB厂商业绩超预期使得数通大周期景气度再次得到确认,预计相关公司有望持续高增! 建议关注算力PCB核心厂商:沪电股份、深南电路、生益科技、生益电子、胜宏科技、景旺电子、方正科技等 风险提示:下游需求不及预期、行业竞争加剧